Een lening wordt afgewaardeerd wanneer het niet waarschijnlijk is dat de geldschieter de volledige waarde van de lening zal innen omdat de kredietwaardigheid van een lener is gedaald, volgens MyCAsite.com. De geldschieter zal ofwel herstructurering ofwel afscherming nastreven als gevolg van de verminderde status van de schuld. Verder moet de geldschieter de schuld op elk van zijn financiële overzichten vermelden als een bijzondere waardevermindering.
Het waardeverminderingsbedrag van een lening wordt in wiskundige termen gedefinieerd. De geldschieter berekent dit bedrag door het bedrag dat naar verwachting zal worden teruggevorderd op de lening af te trekken van het oorspronkelijke boekbedrag van de lening. Als een geldschieter bijvoorbeeld een hypotheek verstrekt voor $ 500.000, maar verwacht slechts $ 230.000 terug te krijgen, zou het waardeverminderingsbedrag $ 270.000 zijn.
Bijzondere waardevermindering kan in de gewone taal "delinquentie" of "standaard" worden genoemd. Achterstalligheid betekent dat er genoeg tijd is verstreken sinds de betaling verschuldigd was voor de geldschieter om te vermoeden dat de betaling niet zal worden gedaan. Verzuim betekent dat de lener niet heeft voldaan aan de voorwaarden die een geldschieter heeft gesteld om een lening van achterstallige betalingen te herstellen. In beide gevallen wordt de lening als een waardevermindering beschouwd als de geldschieter vindt dat er geen bewijs is dat de schuld zal worden geïnd op basis van de financiële status, kredietstatus en andere factoren van de lener.
Algemeen aanvaarde boekhoudprincipes (GAAP) zijn regels die kredietverstrekkers verplichten om verminderde leningen te melden. Dit geeft klanten, investeerders en kredietbeoordelaars een volledig beeld van de financiële positie van de kredietverstrekker. Een geldschieter met te veel slechte leningen en niet genoeg leningen met een goede reputatie kan het risico lopen insolvabel te worden, een term die wordt gebruikt wanneer een bank failliet gaat.
Een kredietverstrekker kan ervoor kiezen om een lening met een bijzondere waardevermindering te herstructureren. Dit geeft de lener meer flexibele voorwaarden om aan de lening te voldoen. Kredietverstrekkers kunnen ervoor kiezen om een bijzondere waardevermindering te herstructureren om het grootst mogelijke bedrag van de lener te recupereren, waardoor het totale waardeverminderingsbedrag wordt verlaagd.
Een geldschieter kan er ook voor kiezen om zekerheden uit te sluiten om te herstellen van een bijzondere waardevermindering. Als het actief hoger wordt gewaardeerd dan het waardeverminderingsbedrag van de lening, kan de geldschieter uiteindelijk profiteren van de schuld. Als bijvoorbeeld de hypotheek van $ 500.000 op de lening met een waardevermindering van $ 270.000 in executie zou gaan, zou de geldschieter profiteren als de waarde van het huis groter was dan het waardeverminderingsbedrag van $ 270.000.