Handelen in grafiekpatronen wordt vaak gelijkgesteld aan kopen en verkopen in de richting van technische indicatoren. Hoewel grafiekpatronen worden beschouwd als technische hulpmiddelen, verschillen ze in veel opzichten van indicatoren. Als u bezig bent een markttechnicus te worden, is het belangrijk om de functionaliteit, voor- en nadelen van zowel grafiekpatronen als indicatoren te begrijpen.
Een grafiekpatroon is een formatie die het vroegere prijspad zelf vertegenwoordigt. Grafiekpatronen worden rechtstreeks geconstrueerd uit marktgegevens die zijn gefilterd met betrekking tot periodiciteit en type. Populaire intervallen zijn tik, minuut, uur en dag, en veelgebruikte grafiektypen zijn kandelaar, OHLC en lijn. Een paar traditionele formaties zijn ochtend- en avondsterren, doji's, wimpels, hoofd-en-schouders, wiggen en hamers.
Handelsstrategieën voor grafiekpatronen kunnen op elke markt worden toegepast met elke periodiciteit. Sterker nog, legio actieve handelaren doen dit dagelijks, op zoek naar mensen met positieve prognosemogelijkheden. Hoewel grafiekpatronen waardevolle technische hulpmiddelen zijn, is het belangrijk om je bewust te zijn van hun unieke voordelen en tekortkomingen.
Misschien wel het grootste voordeel van grafiekpatronen is dat ze gebruiksvriendelijk zijn. Patronen worden gepresenteerd in een visuele context, direct in de prijstabel. Er is geen giswerk bij het identificeren van een patroon - het is er of het is er niet.
Grafiekpatronen functioneren ook goed in een voorspellende capaciteit. Verschillende formaties kunnen worden gebruikt om trenduitbreiding, marktomkering of een aanstaande uitbraak te projecteren. Verder wordt het kaartpatroon zelf vaak gezien als de basis voor stop loss- en winstdoellocaties. Op deze manier kunnen handelaren risico versus beloning optimaliseren in live marktomstandigheden.
Aan de andere kant schiet de handel in grafiekpatronen op een paar gebieden tekort. Het belangrijkste nadeel van patronen is dat ze geen rekening houden met de heersende toestand van een markt. Aangezien het visuele constructies zijn, wordt informatie zoals verhandelde volumes en orderstroom genegeerd. Als u deze factoren over het hoofd ziet, wordt de kans groter dat u "gefaked" wordt door een signaal dat waarschijnlijk geen enkele overtuiging en follow-up zal hebben.
Ook kan het kopen en verkopen van futures-contracten met betrekking tot patronen duur zijn. Stopverliezen zijn vaak aanzienlijk, vooral wanneer wordt verwezen naar grotere grafiekperiodiciteiten. Hoewel het mogelijk is om het risico te verminderen door grafieken met kleinere intervallen te gebruiken, worden de prognosemogelijkheden van de meeste patronen over het algemeen afgebroken.
Een indicator is een technisch apparaat dat wiskundig is afgeleid van prijsgegevens. Nadat de berekeningen zijn voltooid, kan de indicator vervolgens als een overlay of in een overeenkomstig venster op de prijsgrafiek worden uitgezet. Indicatoren zijn er in vele varianten, waaronder ondersteunings- en weerstandsniveaus, oscillatoren en draaipunten. Enkele van de meest voorkomende zijn voortschrijdende gemiddelden, Fibonacci-retracements/expansies, stochastiek en voortschrijdend gemiddelde convergentie/divergentie (MACD).
Net als de handel in grafiekpatronen, passen futures-marktdeelnemers dagelijks indicatoren toe op verschillende soorten perioden en grafieken. Door het gebruik ervan kan de richting van de prijs worden bevestigd of uitgedaagd, wat de ontwikkeling van nieuwe handelsideeën stimuleert. Desalniettemin hebben indicatoren een aantal belangrijke voor- en nadelen waar je rekening mee moet houden.
Een aspect van technische analyse waarbij indicatoren uitblinken boven grafiekpatronen, is het kwantificeren van trendsterkte. De MACD gebruikt bijvoorbeeld twee voortschrijdende gemiddelden om het momentum achter directionele prijsactie te meten. Als de voortschrijdende gemiddelden van de MACD convergeren, verzwakt het momentum van de trend; als ze uiteenlopen, wint de trend aan kracht.
Indicatoren lenen zich ook goed voor het direct beheren van open posities. Als voorbeeld kunnen ondersteunings- en weerstandsniveaus, zoals Fibonacci-retracements/projecties, worden gebruikt als richtlijnen voor stop-loss- en winstdoellocaties. Methoden als deze bieden handelaren een duidelijke manier om posities in snel bewegende markten te beheren.
Helaas voor actieve handelaren hebben indicatoren een groot aantal nadelen. Een valkuil is de neiging van indicatoren om "onoverzichtelijk" te worden op de prijsgrafiek. Omdat indicatoren automatisch worden berekend en routinematig worden toegepast, is het gemakkelijk om te veel te gebruiken. Het resultaat is analyseverlamming als gevolg van tegenstrijdige en door elkaar gegooide indicatoren die de besluitvorming belemmeren.
Hoewel er "leidende" indicatoren zijn, worden de meeste geclassificeerd als "achterblijvend". Omdat ze zijn afgeleid van prijsgegevens, geven indicatorwaarden weer waar de prijs was, niet waar deze naartoe gaat. Hetzelfde kan gezegd worden over de handel in grafiekpatronen, maar patronen suggereren dat een specifiek scenario zich waarschijnlijk zal ontvouwen; de voorspellende mogelijkheden van indicatoren zijn beperkt omdat de gegevens onderhevig zijn aan interpretatie.
Als u in de war bent over de concepten van grafiekpatronen en indicatoren, hoeft u zich geen zorgen te maken. Daniels Trading's gratis handleiding 10 regels voor technische futures-handel is ontworpen om u te helpen denken als een technische handelaar. Download uw exemplaar vandaag!
