Ik ben aandeelhouder van Singtel en ik denk dat velen van ons hier ook zijn. Hoewel onze motivaties voor toetreding kunnen verschillen, is het een feit dat Singtel sinds 2015 geen nieuwe hoogtepunten heeft bereikt. Op basis van mijn analyse van de grafieken is de neerwaartse trend op lange termijn duidelijk en zijn de kansen tegen degenen die denken dat een ommekeer is aanstaande.

Afgezien van de technische aspecten, zien we enkele katalysatoren voor groei die misschien geen rally veroorzaken, maar op zijn minst kunnen helpen om de verkoop een halt toe te roepen.

Snelle gedachten over de besturingsomgeving van de Singtel

Q1 FY 2022 Inkomsten

Het recente winstrapport van Singtel is misschien wel wat ze nodig hebben om hun positie in de markt terug te krijgen. Met een uitstaande nettowinst van $445 miljoen vergeleken met een verlies van $20 miljoen in dezelfde periode vorig jaar , zou ik dit als heel stellair beschouwen. Het heeft me inderdaad laten zien dat hier misschien iets broeit.

Als we hun inkomsten nader bekijken, zijn er enkele inkomstenstromen waar beleggers rekening mee moeten houden, aangezien Singtel nu meer is dan alleen een netwerkaanbieder.

De meesten van ons zijn bekend met hun consumentensegmenten in Singapore en Australië, aangezien dit hun kernnetwerkactiviteiten zijn.

2 belangrijke bedrijfssegmenten die de toekomstige prestaties van SingTel kunnen stimuleren

Ik denk echter dat we in de toekomst rekening moeten houden met de volgende bedrijfssegmenten.

NCS

NCS werd opgericht in 1981 toen de regering van Singapore initiatieven ontplooide om informatietechnologie (IT) te benutten voor zowel de publieke als de private sector. Het werd in 1996 omgevormd tot een commerciële entiteit en een jaar later werd het een volledige dochteronderneming van de SingTel Group.

Het bedrijf biedt klanten verschillende diensten, waaronder consultancy, ontwikkeling, integratie en infrastructuurbeheer.

AMOBEE

Amobee is een wereldwijd marketingtechnologiebedrijf dat 's werelds toonaangevende merken en bureaus bedient. De gepatenteerde Brand Intelligence-technologie van Amobee meet digitale betrokkenheid om een ​​dieper inzicht te krijgen in het publiek, hun denkwijze en interesses.

De omzetstijging van 56% van Amobee komt voor mij niet als een verrassing, aangezien de pandemie een positieve katalysator is geweest voor digitale reclamebureaus. Zelfs bedrijven zoals Tradedesk Inc. (NASDAQ:TTD) hebben hun aandelenkoersen in deze periode ook zien stijgen. Van al hun bedrijfssegmenten denk ik dat Amobee misschien wel degene is die betere resultaten levert dan andere.

Bekijk het artikel van Zhi Rong voor een meer diepgaande analyse van de fundamenten van SingTel, waar hij hun cashflow en winst in meer detail bekeek.

Wat mijn grafiek suggereert over de aandelenkoers van SingTel

Lagere toppen en lagere toppen

Laten we eerlijk zijn, wat de motivatie ook is, we houden allemaal van Singtel omdat we als investeerders nooit rationeel zijn. In plaats daarvan zijn we emotioneel en zien we Singtel als het bedrijf dat Singapore heeft geholpen om te groeien. De meeste investeerders namen een positie in dit bedrijf (waaronder ikzelf) omdat we het gewoon leuk vinden.

Als we echter objectief naar de grafiek kijken, blijft de neerwaartse trend op lange termijn voor het aandeel duidelijk.

Zoals u in de onderstaande grafiek kunt zien, maakt het aandeel van SingTel sinds 2015 een reeks lagere toppen en dalen.

Traditioneel is dit een indicatie van een aandeel dat u ten koste van alles zou willen vermijden, aangezien wij (retailbeleggers) doorgaans trendvolgers zijn en geen trendsetters. (Disclaimer:meme-aandelen zijn uitzonderingen)

Als we willen kijken naar de mogelijkheid van vorming van ondersteuningsniveaus of omkeringspatronen die in beweging zijn, zou ik de "ruis" elimineren en in plaats daarvan de volgende wekelijkse prijsactiegrafiek analyseren:

Hier merken we op:

1. Prijsbreuk boven 50 dagen SMA is geen indicatie om op de voorraad te longen. Houd er rekening mee dat de algemene trend nog steeds bearish is, aangezien zowel 50 als 200 SMA naar beneden hellen. Bovendien toont de afstand tussen de prijs en de 200-daagse SMA de mate van zwakte in dit aandeel.
2. Het psychologische ondersteuningsniveau van $ 2 is stevig.
3. Mogelijke omgekeerde hoofd- en schoudersvorming met een dieptepunt van $ 2, schouder op $ 2,20 en halslijn op $ 2,60.

Als we zien dat de prijs boven de halslijn breekt bij $ 2,60, bestaat de mogelijkheid dat er zich een gouden kruis vormt. Ik zou dit als een bullish indicatie (met overtuiging) beschouwen om op het aandeel te longen.

Op een meer bearish toon, als we zien dat de prijs $ 2,20 opnieuw bezoekt, zou dit wijzen op de vorming van een dalende driehoek het toevoegen van verdere overtuiging aan de bearish trend. Mocht deze formatie werkelijkheid worden, dan kunnen beleggers overwegen hun blootstelling aan deze teller te beperken.

Kansen dichter bij huis – Katalysator in ASEAN

De Digibank JV van Singtel met Grab heeft nog geen significante (noch blijvende) impact op de aandelenkoers. Afgezien daarvan blijven er andere katalysatoren in ASEAN die nog geen materiële impact hebben.

In de toekomst lijken de zaken misschien te keren voor het bedrijf, maar totdat de grafieken een sterkere opwaartse beweging laten zien, moeten beleggers wachten voordat ze een positie innemen.

Als u in het bedrijf berust en sinds de hoogtepunten verworven bent, moet u goed in de gaten houden hoe de technische formaties zich ontwikkelen en van daaruit uw blootstelling dienovereenkomstig aanpassen.