Noem het woord 'lijfrente' tegen een belegger en u zult waarschijnlijk gemengde reacties ontvangen. Het concept wordt vaak verkeerd begrepen, waardoor de alledaagse belegger die van plan is met pensioen te gaan zich zorgen maakt dat zijn geld vast komt te zitten en ontoegankelijk zal zijn - en onderhevig aan marktverliezen. Maar dit is geen nauwkeurige karakterisering.

Het volgende is een samenvatting van de basis. Het aanbod van lijfrenteproducten is breed, van zeer eenvoudig tot zeer complex. Zoals alle investeringsopties die we hebben, hebben ze hun voor- en nadelen - of zoals ik graag zeg, elke roos heeft zijn doornen. Dit zijn de basisprincipes:

Wat zijn lijfrentes?

Lijfrenten zijn contracten die zijn uitgegeven door verzekeringsmaatschappijen en die door beleggers kunnen worden gebruikt om gedurende een bepaalde periode (bijvoorbeeld 10 of 15 jaar of zelfs een heel leven) vermogen op te bouwen en/of een stroom van gegarandeerd inkomen te creëren. U kunt een lijfrente financieren met alle soorten geld en rekeningen, zoals een IRA, Roth of geld overgemaakt van een spaarrekening.

Welke soorten lijfrentes zijn er?

Er zijn verschillende soorten lijfrentes die er zijn voor beleggers. Het kiezen van de juiste komt neer op uw pensioendoelen en inkomensbehoeften. Wanneer bent u van plan met pensioen te gaan? Wat verwacht u dat uw minimuminkomen zal zijn als u met pensioen gaat? Hoe wars bent u van marktrisico? Hier is een overzicht van uw opties.

Ten eerste kunnen lijfrenten worden onderverdeeld in twee categorieën, gebaseerd op wanneer betalingen beginnen:

• Onmiddellijk: De betalingen beginnen zodra de investering is gedaan.
• Uitgesteld :De belegger legt zijn geld vast aan de lijfrente voor een bepaalde periode, bijvoorbeeld vijf, zeven of tien jaar, waarna hij het ofwel in één keer kan opnemen, ergens anders kan verplaatsen of betalingen kan starten. Als onderdeel hiervan is er een "overgaveperiode" waarin voor vroegtijdige opnames boetes kunnen worden betaald.

Daarnaast zijn er drie verschillende soorten lijfrentes, gebaseerd op hoe ze zijn betaald.

• Opgelost :Net als bij cd's*, zijn dit de eenvoudigste soorten lijfrente om te begrijpen. Bij een vaste lijfrente verplicht u een geldbedrag en de lijfrente-aanbieder staat garant voor een rendement. Een 65-jarige vrouw heeft bijvoorbeeld een betrouwbaar inkomen nodig om haar sociale zekerheid aan te vullen. Ze kan $ 200.000 nemen en het aan een verzekeringsmaatschappij geven, die in ruil daarvoor een maandelijks inkomen van $ 1.100 levert voor de rest van haar leven.
• Geïndexeerd: Deze worden ingewikkelder. U legt uw geld vast voor een vergelijkbare periode, maar u kunt een rendement behalen binnen een bepaalde bandbreedte, meestal afhankelijk van een marktindex. Er zijn veel nuances die moeten worden begrepen, aangezien de voorwaarden van een geïndexeerde lijfrente (dat wil zeggen, hoeveel rendement u zou kunnen zien) van drager tot drager kunnen verschillen. Er kan bijvoorbeeld een limiet zijn op het rendement van de index, of er kunnen bepaalde rendementen zijn die niet in de lijfrente zijn opgenomen (bijvoorbeeld dividenden). Bovendien zijn er verschillende renners (zoals gegarandeerde inkomensopties of overlijdensuitkeringen) waarvoor u kunt kiezen als onderdeel van de lijfrente, wat voor nog meer complexiteit zorgt. Er zijn veel bewegende delen aan een geïndexeerde lijfrente, dus het is belangrijk dat u zich bestudeert en samenwerkt met een adviseur om te bepalen of het geschikt voor u is.
• Variabele: Om deze volledig uit te leggen zou veel meer ruimte vergen. Het volstaat te zeggen dat dit is waar aanzienlijke complexiteit de vergelijking binnenkomt. Rendementen zijn gebaseerd op de prestaties van de fondsen waarin u kiest om in te beleggen, versus een index. U kunt ook overwegen om ruiters aan te schaffen. Variabele annuïteiten kunnen aantrekkelijk zijn, maar alleen als u bereid bent de tijd te nemen om uzelf goed te leren hoe ze werken.

De potentiële nadelen

Dus, wat zijn de doornen op de lijfrenteroos? Complexiteit is daar zeker een van, maar andere omvatten een mogelijk gebrek aan liquiditeit en kosten.

Liquiditeit: Lijfrentecontracten kunnen uw toegang tot uw geld beperken. Bij directe annuïteiten kunt u uw geld niet opnemen als het eenmaal is overgedragen aan uw verzekeraar; u kunt alleen de inkomenstoeslagen nemen. Met uitgestelde lijfrenten kunt u tijdens de afkoopperiode geld opnemen - tot een bepaald bedrag van de hoofdsom, afhankelijk van het contract; zoals hierboven vermeld, kunnen er echter kosten in rekening worden gebracht als uw opnames het bedrag overschrijden dat door uw contract is toegestaan.

Kosten: Vaste en directe annuïteiten hebben zelden kosten, maar af en toe kunnen ze een "marktwaardeaanpassing" hebben die kan bijdragen aan boetes voor vroegtijdige opname. Variabele en geïndexeerde lijfrentes kunnen aanzienlijke kosten hebben - en in het geval van geïndexeerde kunnen die kosten worden afgetrokken van uw uitbetalingen - en ze moeten worden afgewogen tegen het voordeel dat u ontvangt.

Kortom, lijfrentes kunnen al dan niet een plaats hebben in uw langetermijnplan. Benader ze met een open geest. Sommige beleggers kunnen ze onmiddellijk afwijzen vanwege wat ze hebben gelezen of gehoord, maar lijfrentes kunnen aantrekkelijk zijn voor beleggers die een deel van hun portefeuille willen beschermen tegen een nieuwe ernstige neergang van de markt. Ze kunnen ook aantrekkelijk zijn voor mensen die behoefte hebben aan een betrouwbare cashflow.

Alle investeringsopties hebben voor- en nadelen. Het is echter de plicht van ons allemaal om onszelf te onderwijzen en controle te nemen over onze financiële beslissingen.

Jamie Letcher is een financieel adviseur van CUNA Brokerage Services, Inc. lid FINRA/SIPC, een geregistreerde makelaar/dealer en beleggingsadviseur. De meningen zijn die van de auteur en vertegenwoordigen niet noodzakelijk de meningen van CUNA Brokerage Services, Inc. of het beheer ervan.Dit artikel is alleen bedoeld voor educatieve doeleinden en mag niet worden gebruikt als beleggingsadvies.

*Opmerking:er zijn duidelijke verschillen tussen vaste annuïteiten en certificaten of cd's. De meeste cd's worden beschouwd als een kortetermijninvestering. Een lijfrente wordt gezien als een langetermijninvestering. De investering in een CD is verzekerd door de federale overheid, hetzij via FDIC of NCUA. De belegging in een vaste lijfrente wordt gegarandeerd door een verzekeringsmaatschappij. Net als cd's hebben vaste annuïteiten een boete voor vervroegde afkoop, en opnames die vóór de leeftijd van 59½ van een lijfrente zijn gedaan, kunnen onderworpen zijn aan een federale belastingboete van 10%.

CUNA Mutual Group is de marketingnaam voor CUNA Mutual Holding Company, een onderlinge verzekeringsholding, haar dochterondernemingen en gelieerde ondernemingen. Lijfrenten worden uitgegeven door CMFG Life Insurance Company (CMFG Life) en MEMBERS Life Insurance Company (MEMBERS Life) en gedistribueerd door hun dochteronderneming, CUNA Brokerage Services, Inc., lid FINRA/SIPC, een geregistreerde makelaar/dealer en beleggingsadviseur, 2000 Heritage Way, Waverly, IA, 50677. CMFG Life en LEDEN Life zijn aandelenverzekeringsmaatschappijen. MEMBERS® is een geregistreerd handelsmerk van CMFG Life Insurance Company. Beleggings- en verzekeringsproducten zijn niet federaal verzekerd, kunnen beleggingsrisico's met zich meebrengen, kunnen waarde verliezen en zijn geen verplichtingen van of gegarandeerd door een bewaar- of kredietinstelling. Alle contracten en formulieren kunnen per staat verschillen en zijn mogelijk niet in alle staten of via alle makelaars/dealers beschikbaar.

MGA-2240257.2-1118-1220 ©2018 CUNA Mutual Group