Wat is een exchange-traded index tracker fund (ETF) en hoe werkt het?

Een exchange-traded fund (ETF) indextracker is een fonds dat een index zoals de FTSE 100 volgt en handelt op de beurs als een aandeel, waardoor het meer liquide en flexibeler is dan een unit trust. Een beleggingsfonds wordt bijvoorbeeld maar één keer per dag geprijsd en verhandeld.

Soorten ETF:

Er zijn drie soorten ETF's beschikbaar

Fysieke ETF

Een fysieke ETF volgt een index (zoals FTSE 100) door de onderliggende effecten van de relevante index direct te kopen, hierdoor kan de ETF de index zeer nauwkeurig repliceren.

Synthetische ETF

Een synthetische ETF belegt niet in daadwerkelijke aandelen, maar sluit een overeenkomst met een derde partij (meestal een investeringsbank) om de prestaties van een mand met beleggingen te ruilen voor het exacte rendement van de index die wordt gevolgd.

Voorbeeld ETF

Bij een steekproef-ETF wordt een steekproef van posities in de onderliggende index gekocht in plaats van alle posities. De steekproef van de gebruikte index is ontworpen om de algehele indexprestaties weer te geven.

Waar u op moet letten voordat u een FTSE 100 indextracker-ETF koopt

Een indextracker-ETF is een zogenaamde passieve belegging en weerspiegelt het wel en wee van de index die het moet volgen. De prijs van een ETF zal geneigd zijn de ups en downs van de relevante index te weerspiegelen en zal dus onevenredig lijden als een bepaalde sector, die een groot deel van de index uitmaakt, een neergang doormaakt. Beleggen in een indextracker-ETF wordt gezien als een langetermijnbelegging, zodat eventuele dips in de relevante index de tijd hebben om te herstellen binnen uw beleggingstermijn.

Kosten

Hoewel de kosten voor een ETF over het algemeen lager zijn dan voor actief beheerde fondsen, moet u toch de kosten van een ETF controleren ten opzichte van zijn concurrenten om er zeker van te zijn dat u waar voor uw geld krijgt. Om in een ETF te beleggen, moet u een beleggingsplatform gebruiken om uw bezit te vergemakkelijken en te beheren. Deze investeringsplatforms heffen hun eigen kosten bovenop die van de ETF zelf. Daarom moet u ervoor zorgen dat u extra kosten tot een minimum beperkt. In tegenstelling tot wanneer u belegt in een FTSE 100-trackerfonds (d.w.z. unit trust), brengen de meeste platforms initiële transactiekosten in rekening wanneer u in een ETF belegt. Hieronder kijk ik naar de goedkoopste investeringsplatforms om te beleggen in een FTSE 100 ETF via een Stocks and Shares ISA, SIPP of algemene beleggingsrekening.

Trackingfout

De tracking error van een ETF is een meting van hoeveel de ETF afwijkt van de daadwerkelijke index die het volgt, zoals de FTSE 100. Deze tracking error kan worden veroorzaakt door fondskosten, geld dat in en uit het fonds stroomt of veranderingen in het bestanddeel aandelen die deel uitmaken van de index. Hoe lager de tracking error van een fonds, hoe beter, omdat het betekent dat het beter de prestaties weerspiegelt van de relevante index die het volgt.

De goedkoopste manier om te beleggen in een FTSE 100 indextracker ETF

Zoals eerder vermeld, is beleggen in indextracker-ETF's goedkoper dan beleggen in actief beheerde fondsen vanwege het extra beheer dat vereist is bij een actief beheerd fonds. Wanneer u indextracker-ETF's vergelijkt, moet u de lopende kosten (OCF) vergelijken, aangezien deze van ETF tot ETF verschillen. Dit cijfer vertegenwoordigt de totale kosten van het runnen van het fonds en omvat administratieve kosten zoals het bijhouden van gegevens, het produceren van rapporten en het berekenen van de dagelijkse eenheidsprijs, evenals het betalen voor elk onderzoek dat nodig is om te beslissen welke activa moeten worden gekocht en verkocht.

Hieronder staan ​​drie van de goedkoopste FTSE 100 tracker-ETF's met concurrerende OCF's

HSBC FTSE 100 UCITS ETF GBP

• OCF - 0,07%
• Geen andere kosten te betalen
• Trackingfout - 0,03
• ETF-type - Fysiek

iShares Core FTSE 100 UCITS ETF GBP (Acc)

• OCF - 0,07%
• Geen andere kosten te betalen
• Trackingfout - 0,06
• ETF-type - Fysiek

Vanguard FTSE 100 UCITS ETF (GBP) Accumulerend

• OCF - 0,09%
• Geen andere kosten te betalen
• Trackingfout - 0,03
• ETF-type - Fysiek

Om in een fonds te kunnen beleggen, moet u natuurlijk een investeringsplatform of makelaar gebruiken. De onderstaande tabel toont de totale kosten, voor verschillende portefeuillegroottes, als u zou beleggen in de Vanguard FTSE 100 UCITS ETF via een ISA (of algemene beleggingsrekening) of een SIPP met enkele van de meest populaire en goedkoopste investeringsplatforms.

Goedkoopste manier om te beleggen in een FTSE 100 ETF binnen een ISA / General Investment Account

Goedkoopste manier om te investeren in een FTSE 100 tracker binnen een SIPP/Pensioen

Zoals u kunt zien aan de hand van de bovenstaande informatie, kan de beslissing over welk investeringsplatform u moet gebruiken in de loop van de tijd een aanzienlijk verschil maken voor uw rendement. Ook hebben veel platforms dezelfde kosten voor zowel ISA als SIPP, maar niet voor alle, dus het kan goedkoper zijn om uw ISA bij het ene platform te hebben en uw SIPP bij het andere, zoals hierboven weergegeven.

Als een link een * ernaast heeft, betekent dit dat het een gelieerde link is. Als je via de link gaat, kan Money to the Masses een kleine vergoeding ontvangen, waardoor Money to the Masses gratis kan worden gebruikt. De volgende link kan worden gebruikt als u Money to the Masses niet wilt helpen of wilt profiteren van exclusieve aanbiedingen - Hargreaves Lansdown, Interactive Investor, AJ Bell, Trouw,