De meeste grote Europese banken hebben nu hun jaarrekening 2016 uitgebracht, waarin bepaalde informatie over de implementatie van IFRS 9 is opgenomen.

De Europese Autoriteit voor effecten en markten (ESMA) heeft eerder een openbare verklaring uitgegeven waarin zij haar verwachtingen uiteenzet van de opstellers van jaarrekeningen in de aanloop naar de implementatie van IFRS 9.

De verwachtingen van ESMA richten zich op de behoefte aan transparantie met betrekking tot de impact op gebruikers van jaarrekeningen bij de implementatie van IFRS 9. ESMA verwacht dat de mate van gedetailleerdheid van informatieverschaffing door banken in het kalenderjaar 2017 zal toenemen, waarbij het niveau van openbaarmaking afhankelijk is van het belang van de impact op de jaarrekening:

Wat hebben we geleerd van de jaarverslagen van 2016?

We analyseerden een steekproef van negentien GSIB- en DSIB-banken, die vóór 28 februari 2017 werden gepubliceerd en ontdekten dat beperkte aanvullende informatie (die voorheen niet in het publieke domein beschikbaar was) is bekendgemaakt in de resultaten van de jaarverslagen van 2016. De meeste banken gaven een korte omschrijving van hun IFRS 9-benaderingen zonder kwantificering van de verwachte financiële gevolgen voor de balans, winst- en verliesrekening en kapitaal:

• IFRS 9 heeft gevolgen :Banken blijven grotendeels onzeker (of niet bereid om details vrij te geven) met betrekking tot de financiële impact van IFRS 9, met slechts twee banken in de steekproef, die een niet-gecontroleerde schatting geven van de impact van IFRS 9 op waardeverminderingen, winst-en-verliesrekeningen of kapitaal.
• Beoordelingen en modelleringstechnieken :Zeer beperkte openbaarmaking van de benaderingen voor het modelleren van Expected Credit Loss (ECL) onder IFRS 9. De uitdaging voor banken in de rest van 2017 zal zijn om de externe markt voldoende voor te bereiden op hun overgang naar IFRS 9; en
• Kapitaalplanning :De impact van de implementatie van IFRS 9 op het bankkapitaal blijft onbeantwoord – geen enkele beoordeelde bank was in staat om duidelijkheid te verschaffen over de impact van IFRS 9 op hun kapitaalniveaus of kapitaalplanning, waarbij de afronding van de overgangskapitaalbehandelingen nog verduidelijking vereist (opmerking:banken zullen verplicht om IFRS 9-nummers te verstrekken als onderdeel van de indieningen van stresstesten later in 2017).

Nu de go-live-datum voor IFRS 9 nadert, is de resterende tijd om de IFRS 9-benaderingen af ​​te ronden kort. De focus moet liggen op de succesvolle parallelle uitvoering van de ontwikkelde end-to-end IFRS 9-processen. Duidelijke articulatie van de impact van IFRS 9 op interne en externe stakeholders zal essentieel zijn:

Conclusies

De markt moet nog met enig vertrouwen leren wat de impact van IFRS op banken na invoering zal zijn. Regelgevers in Zwitserland en andere landen kunnen dezelfde of vergelijkbare maatregelen nemen, zoals ESMA of EBA. Proactief beheer van de verwachtingen van belanghebbenden zal van cruciaal belang zijn. De tussentijdse en jaarlijkse openbaarmakingen van 2017 zullen nauwlettend worden gevolgd door investeerders, brancheorganisaties en prudentiële toezichthouders, aangezien een van de grootste wijzigingen in de financiële verslaggeving van kracht wordt. Deze belanghebbenden zullen blijven vragen om meer details, maar wanneer banken deze kunnen verstrekken, blijft onzeker.