In zijn nummer één internationale bestseller Sapiens:A Brief History of Humankind , merkt Dr. Yuval Noah Harari op dat mensen over de hele wereld die niet in dezelfde god geloven of dezelfde koning gehoorzamen, meer dan bereid zijn hetzelfde geld te gebruiken.
Zoals Dr. Harari opmerkt - historisch gezien - vereiste geld geen technologische doorbraak. Het was en blijft een volledig psychologische revolutie. Geld en zijn waarde zijn, zoals Harari beschreef, 'een intersubjectieve realiteit die uitsluitend bestaat in de door mensen gedeelde verbeeldingskracht'.
Het is niet de dollar of de yuan per se, noch is het de inherente chemische structuur van een biljet of munt die geldwaarde geeft. In Afrika en Azië-Pacific waren bijvoorbeeld kaurischelpen bijna 4000 jaar lang doordrenkt met een waardenotatie, en het kaurischelpteken vertegenwoordigde geld in oude Chinese woorden.
En hoewel velen van ons geld onmiddellijk associëren met 'papier', gaf Australië in 1988 's werelds eerste polymeerbankbiljet uit, ontwikkeld door de Reserve Bank en de Commonwealth Scientific and Industrial Research Organization (CSIRO). omgezet in polymeerbankbiljetten.
Geld is alles wat we collectief willen gebruiken als basis voor een systematische en consistente uitwisseling van goederen en diensten - en als tijdelijke opslag van waargenomen rijkdom. En geld is misschien wel het meest kritische element in de functie van onze hoogontwikkelde complexe sociale systemen:een vertrouwensnoodzaak als geen ander.
Vertrouwen is de sleutel, vooral als je bedenkt dat geld in feite fiat-valuta is die is uitgegeven door een centrale bank, en dat slechts ongeveer 10% van de wereldwijde geldhoeveelheid wordt weergegeven als daadwerkelijk circulerende herkenbare bankbiljetten of munten - in de VS is dit cijfer 11%, volgens de Federal Reserve. De andere 90%? Enen en nullen op de harde schijven van servers in financiële instellingen over de hele wereld.
Ondanks de realiteit dat fysiek contant geld tegenwoordig grotendeels afwezig is in de wereldeconomie, zijn centrale banken wereldwijd terughoudend geweest om fysieke bankbiljetten om te zetten in digitale munten - zelfs in het licht van de toenemende acceptatie van niet-door de overheid gesteunde en volatiele cryptocurrencies door consumenten en de vraag van beleidsmakers voor programmeerbare, stabiele digitale valuta's van centrale banken, of CBDC's.
Maar dat gaat veranderen wanneer de vlam voor de Olympische Winterspelen in Peking wordt aangestoken en China officieel zijn vierjarige CBDC-proef verlaat en zijn digitale valuta, de e-yuan, volledig lanceert. Landen als Australië, die zich tot voor kort verzetten tegen het idee van een CBDC voor de detailhandel, heroverwegen nu hun standpunt als reactie.
Onze eerste analyse van de belangrijkste economieën in de APAC-regio geeft inderdaad aan dat centrale banken actief worstelen met verschillende beleidsmotivaties, consumentengedrag en de gereedheid van de industrie - zelfs een verbod op sommige vormen van cryptocurrency op religieuze gronden. Het landschap zoals hieronder weergegeven (klik om uit te vouwen) is gevarieerd, maar China loopt voorop in het demonstreren van wat mogelijk is met een CBDC.
In ons rapport Voorspellingen 2022:Azië-Pacific benadrukten we ook dat de opkomst van CBDC's in de regio een belangrijke stap zal zijn in de richting van de opkomst van echt digitale samenlevingen - samenlevingen waar de combinatie van programmeerbaar geld met verifieerbare digitale zelf-soevereine identiteit zal zorgen voor voordelen zoals:
In landen die een CBDC-bedrijfsmodel met twee niveaus hanteren - waar centrale banken op de bovenste laag zitten om de uitgifte en intrekking van CBDC te beheren, terwijl banken op de tweede laag zitten om de circulatie en het onderhoud van de CBDC te beheren, zullen banken nog steeds een belangrijke rol spelen samen met de centrale bank een belangrijke rol spelen in de circulatie en werking van CBDC’s. Als het gaat om CBDC-risicobeheer, zal de verantwoordelijkheid waarschijnlijk verschuiven van banken naar centrale banken, aangezien deze laatste nu beter inzicht hebben in de cashflow.
Voor niet-financiële dienstverleners is het cruciaal om de volwassenheid en impact van CBDC's op uw branche te begrijpen. Stel de juiste verwachtingen voor de verschillende fasen en pas uw bedrijfsplannen dienovereenkomstig aan. Hoewel bedrijven vroeg of laat aan hun CBDC-reis beginnen, zullen geen twee bedrijven hetzelfde startpunt hebben. Uiteindelijk zal uw bedrijf de CBDC gebruiken om uw klanten beter van dienst te zijn, dus weten hoe u CBDC in uw producten en diensten kunt inbedden om een uitstekende klantervaring (CX) te bieden, is de sleutel tot het maximaliseren van de waarde ervan. Banken kunnen zich in digitale ervaring onderscheiden van anderen door op CBDC gebaseerde retailbetalingsdiensten naadloos in hun bank-apps te integreren.
Ten slotte moeten bedrijven zich bewust zijn van mogelijke uitdagingen. Massale acceptatie van CBDC's zal niet van de ene op de andere dag gebeuren en zal tijd vergen. Bedrijven moeten begrijpen dat het veranderen van klantgedrag niet gemakkelijk is; het vereist voortdurende investeringen in CX-verbetering en samenwerking met alle ecosysteemdeelnemers van banken, fintechs, technologieleveranciers, bedrijven, consumenten en centrale banken. CBDC is ontworpen in het belang van het publiek, en centrale banken zullen waarschijnlijk banken of andere deelnemende financiële dienstverleners vragen om handelaren geen betalingsprovisies in rekening te brengen. Financiële dienstverleners moeten hun mentaliteit veranderen om nieuwe bedrijfsmodellen te bouwen op basis van data- of technologiegebruik, abonnementen of gedeelde diensten in plaats van commissiekosten. Verwacht pas in latere fasen van de CBDC winst te maken met deze nieuwe bedrijfsmodellen; focus op het ontwerpen van klantgerichte use-cases en het verzamelen van CBDC-gebruikers in de huidige fase.
De komende maanden zullen we deze problemen blijven onderzoeken, inzichten delen, monitoren en rapporteren over het CBDC-landschap en de implicaties voor zowel consumenten als bedrijven.
