Om succes te behalen binnen de dynamische omgeving van futures-handel, moeten aspirant-handelaren de markt met vertrouwen, discipline en consistentie benaderen. De ontwikkeling van een uitgebreide handelsstrategie kan de bekwaamheid van een handelaar op elk van deze gebieden aanzienlijk vergroten.

Een handelsstrategie geeft een handelaar de mogelijkheid om routinematig te handelen in het licht van chaotische of turbulente markten. Het beschrijft in concrete termen de methodologie achter handelsselectie, handelsbeheer en geldbeheer. Het ontwikkelen van een geschikte handelsstrategie is een uitgebreid, maar noodzakelijk proces.

Handelmethodologie:hoe en wat te handelen

De futures-marktplaatsen van de wereld zijn voortdurend in ontwikkeling, zeer competitieve arena's. Het in stand houden van de winstgevendheid in dergelijke atmosferen kan een monumentale taak blijken te zijn, omdat wat gisteren werkte, vandaag misschien gewoon niet werkt.

U moet verschillende facetten van handelen aanpakken bij het bouwen van een haalbare strategie:

• Handelsstijl: Bent u een discretionaire of systematische handelaar? Deze vraag zegt direct hoe u handelsmogelijkheden identificeert en met de markt omgaat. Een discretionaire benadering houdt in dat de handelaar subjectieve beslissingen neemt over wanneer hij de markt moet betreden en verlaten. Omgekeerd gebruikt een systematische handelaar een concrete reeks regels voor het betreden en verlaten van de markt, zonder enige subjectiviteit.
• Handelsbeheer: Welk tijdsbestek om te handelen? De hoeveelheid tijd dat u een actieve positie op de markt bekleedt, is een groot deel van het definiëren van parameters voor handelsbeheer. De basis voor het sluiten van een open positie hangt af van of men een scalper, daghandelaar, swingtrader of belegger op middellange termijn is.
• Product: Welke markt om te handelen? Een van de grootste voordelen van het handelen in futures is de verscheidenheid aan producten die beschikbaar zijn voor handel. Elke markt vertoont uniek gedrag en biedt verschillende kansen. Het selecteren van het optimale product, gezien de stijl en de beschikbare middelen, is een belangrijk element van een solide handelsstrategie.

Geldbeheer:"Het is niet wat je verdient, het is wat je niet verliest."

Geen enkele handelsstrategie is compleet zonder een concrete set regels voor de toewijzing van kapitaal. Om een ​​levensvatbare benadering van geldbeheer te hebben, moet u een paar factoren kwantificeren:

• Beschikbaar kapitaal: Is de rekening voldoende gefinancierd? Simpel gezegd, wat zijn de beschikbare kapitaalmiddelen? Als het rekeningsaldo onvoldoende is voor de handelsstijl, komt de integriteit van de handelsstrategie in gevaar.
• Optimaal risico versus beloning: Is deze transactie het risico waard? Elke handelsmogelijkheid moet een aanvaardbare kans hebben om een ​​waardevolle winst te behalen in ruil voor het veronderstelde risico. Dit staat bekend als 'positieve verwachting'.
• Accountstress: Hoe duur is deze handel? Accountstress verwijst naar de afname van het eigen vermogen als gevolg van het verlies van een transactie. Als een specifieke transactie een genereus deel van de handelsrekening vereist, zal de levensduur van het systeem in het geding zijn. In futures wordt een risico per transactie van 1 procent tot 3 procent van de handelsrekening gewoonlijk als optimaal beschouwd.

Onthoud altijd dat geldbeheer en handelsmethodologie in een symbiotische relatie bestaan. Ze moeten op één lijn liggen en elkaar aanvullen om een ​​strategie te laten slagen.

De voltooide strategie

Laten we zeggen dat veteraan metaalhandelaar Morgan actief wil worden op de goudmarkt. Hier is een voorbeeld van een voltooide strategie:

Hoewel een daadwerkelijke handelsstrategie veel specifieker zal zijn, schetst deze illustratie de criteria voor het spotten van een transactie, het betreden en verlaten van de markt, handelsverwachtingen en kapitaalbeperkingen. Omdat deze elementen duidelijk zijn gedefinieerd, kunt u de effectiviteit van de strategie meten en zwakke punten identificeren.

Alles samenvoegen

Het ontwikkelen van een uitgebreide handelsstrategie kan een ontmoedigende taak zijn. Persoonlijkheidskenmerken, expertiseniveau en beschikbare middelen (zowel kapitaal als tijd) zijn allemaal belangrijke factoren waarmee u rekening moet houden bij het opstellen van de strategie. In veel gevallen bieden beursvennootschappen uitgebreide marktervaring en diensten om te helpen bij strategieontwikkeling.

Uiteindelijk hangt het succes of falen van de strategie af van een breed scala aan factoren, waarvan vele buiten de controle van de handelaar. Door de ontwikkeling van een uitgebreide handelsstrategie neemt de kans op het bereiken van een lange levensduur op de markt echter dramatisch toe.