In elke Masterclass voor Vroegpensioen maken studenten twee portfolio's, een blue-chip-portfolio en een dividend-inkomstenportfolio.

Het doel om studenten te leren hoe ze een startende portefeuille kunnen bouwen, is niet om professionele fondsbeheerders te verslaan, maar om de volatiliteit en het risico van de portefeuille te verminderen. We willen zo min mogelijk geld verliezen en we willen stabiliteit in onze portefeuilles.

We besteden meer aandacht aan stabiliteit en risico omdat beleggen een psychologisch pijnlijke onderneming is. Men moet aanzienlijke tijdelijke verliezen kunnen doorstaan ​​om als winnaar uit de bus te komen. Tijdens de diepte van de recessies van 2008-2009 daalde mijn persoonlijke portefeuille met meer dan 50%. Als ik mijn bezit heb verkocht, zou ik vandaag geen miljonair zijn in plaats van vast te houden en te wachten op het uiteindelijke herstel.

Vervolgens is het ook een bron van motivatie om op de markten geïnvesteerd te blijven als er wat dividenden op hun bankrekeningen druppelen.

Als speciale bepaling wordt voor elke les ten minste $ 10.000 aan trainergeld geïnvesteerd in een portfolio met hefboomwerking in het portfolio dat door de klas is opgebouwd. Dit is om skin in the game te garanderen. Als de les niet goed wordt gegeven, raakt de trainer het eerst gewond.

Dit wordt gecontroleerd door de ERM Facebook-community waar alleen studenten toegang toe hebben.

Dit is een uniek kenmerk van de cursus, omdat het belangenverstrengeling tussen de trainer en de student elimineert.

De persoon die het eerst lijdt wanneer de leerling niet goed wordt onderwezen, is volgens het ontwerp niemand minder dan de trainer zelf als hij geld verliest in de opgebouwde portefeuille. Het toepassen van een hefboomwerking van x2 maakt verliezen twee keer zo pijnlijk. Ik ben dus goed gemotiveerd om ervoor te zorgen dat mijn studenten goed les krijgen.

De cursus loopt sinds september 2018 en de resultaten in 2019 zijn tot nu toe ronduit fantastisch.

Studenten in 10 batches hebben 43 tellers op de shortlist gezet die sindsdien zijn geïnvesteerd in een portefeuille met hefboomwerking. Deze 43 tellers zijn een combinatie van STI-bluechips, REIT's en zakelijke trusts - investeringen die een beginner gemakkelijk kan bezitten omdat het herkenbare merknamen zijn in Singapore.

Resultaten opgenomen op Stocks Café in 2019 zijn als volgt:

De XIRR, het interne rendement zonder hefboomwerking over portefeuilles die door alle groepen studenten zijn gebouwd, is 15,73%. In de praktijk, uitgaande van een financieringsvergoeding van 3,5%, is het rendement voor de portefeuille met hefboomwerking [(15,73% x 2) – 3,5%] of 27,96% – een aanzienlijk aantal. Alleen al de meerwaarden en dividenden kunnen de trainerskosten voor een extra groep studenten bijna dekken. Als je had geïnvesteerd met $ 10.000 (ons aanbevolen startkapitaal), had je het cursusgeld gemakkelijk betaald en had je nog steeds los kunnen gaan in Singapore met een 5-sterrenhotel. Ik hoef niet uit te wijden over wat u had kunnen doen met 100.000 dollar kapitaal. Uw winst van $ 27.960 had heel wat kunnen doen. Natuurlijk raad ik nog steeds aan om al het verdiende geld terug in de portefeuille te stoppen voor samengestelde winsten. Zo worden er miljoenen verdiend.

Als u het risico van de portefeuille bekijkt, zult u zien dat het risico dat ERM-studenten nemen eigenlijk vrij laag is voor een Singaporese aandelenportefeuille:

De bèta van de portefeuille is slechts 0,42 wat betekent dat wanneer de markt met 1% zou schommelen, deze portefeuille slechts met 0,42% zou bewegen. Op een slechtste maand die zich voordoet van 100 maanden, zou het verwachte verlies slechts 5,56% zijn.

Het is ook de moeite waard om de portefeuille in de loop van de tijd vast te houden. Het huidige rendement van de portefeuille is 5,9%. Het hefboomrendement ligt daarom rond (5,9% x 2 - 3,5%) of 8,3% van het geïnjecteerde kapitaal, wat niet slecht is. Het feit dat dit wordt aangedreven door 43 aandelentellers, betekent dat u meerdere keren per jaar kunt worden betaald - in 2020 zal de portefeuille naar verwachting 624 keer dividend uitkeren over alle 10 portefeuilles of gemiddeld 62,4 keer!

De portefeuille kende in 2019 ook een maximale opname van minder dan de helft van die van de STIETF.

De beste manier om de defensieve kenmerken van de Masterclass-portefeuille voor vervroegd pensioen te waarderen, is door de kenmerken van de portefeuille visueel te bekijken. De rode lijn toont de prestaties van de portefeuille en de oranje lijn toont de prestaties van de STI ETF. Merk op dat de portefeuille een zijwaarts traject kan aanhouden terwijl de STI ETF een neerwaartse trend doormaakt.

Samenvattend, voor 2019 blijft mijn hefboomrendement voor de door studenten gebouwde portefeuilles op 27,96%. Dit zal in de toekomst exponentieel toenemen voor mijn studenten, ervan uitgaande dat ze hun winst niet gebruiken voor een vakantie naar een exotische bestemming.

In een toekomstig artikel gaan we dieper in op de beste en slechtste investeringen die in 2019 zijn gedaan. Wilt u zich inschrijven voor een plaats bij de preview van de Masterclass Vervroegd Pensioen, dan kan dat hier.