Langzaam bewegende consumentenaandelen zijn niet de meest sexy beleggingen, maar die waarop kan worden vertrouwd voor regelmatige dividendgroei in zowel goede als slechte tijden, kunnen de beste vriend van een langetermijnbelegger zijn.
Stimulerende markten en economische expansies duren tenslotte niet eeuwig.
"Kwaliteitsdividendbetalers kunnen ook defensieve, veerkrachtige bedrijven en huidige inkomstengeneratie bieden om te bufferen tegen mogelijke toekomstige (aandelenmarkt) opnames", schrijft Tony DeSpirito, directeur van Amerikaanse aandeleninvesteringen bij BlackRock.
Of ze nu sterke drank maken, tandpasta verkopen of hamburgers slingeren, enkele van de bekendste consumentenbedrijven van het land hebben bewezen dividendkampioenen te zijn. Sterker nog, meer dan een dozijn van hen zijn lid van de illustere Dividend Aristocrats - bedrijven in de Standard &Poor's 500-aandelenindex die hun uitbetalingen elk jaar gedurende ten minste 25 opeenvolgende jaren hebben verhoogd.
En laten we niet vergeten:stabiele dividendverhogingen hebben andere voordelen dan inkomensbeleggers 's nachts beter te laten slapen. Niet alleen maken jaarlijkse verhogingen een dividendaandeel aantrekkelijker voor nieuwe investeerders, ze belonen ook bestaande investeerders met steeds hogere opbrengsten op aandelen die in het verleden tegen lagere prijzen zijn gekocht.
Van deze 15 hoogwaardige consumentenaandelen kan worden gerekend om jaar na jaar dividendgroei te leveren, en ze worden bovendien ondersteund door veerkrachtige bedrijven.
De gegevens zijn van 8 augustus 2018. Bedrijven staan in alfabetische volgorde. De lijst van dividendaristocraten wordt bijgehouden door S&P Dow Jones Indices. Dividendrendementen worden berekend door de meest recente driemaandelijkse uitbetaling op jaarbasis te berekenen en te delen door de aandelenkoers. Dividendhistorie op basis van bedrijfsinformatie en S&P-gegevens. Beoordelingen van analisten verstrekt door Zacks Investment Research.
Het bedrijf heeft de uitbetaling 34 jaar lang jaarlijks verhoogd en 72 jaar lang ononderbroken uitbetaald.
Op de langere termijn verwachten analisten een solide en gestage groei van het bedrijf voor consumentenproducten; Volgens een onderzoek onder analisten door Thomson Reuters wordt verwacht dat de winst de komende vijf jaar met gemiddeld 7,5% per jaar zal stijgen. Dat zou meer opwaartse druk moeten uitoefenen op het dividend van Clorox, dat sinds 1977 jaarlijks in omvang is gestegen.
Nu de Amerikaanse markt voor koolzuurhoudende dranken al meer dan een decennium aan het krimpen is, heeft Coca-Cola volgens marktonderzoek gereageerd door flessenwater, vruchtensappen en thee toe te voegen aan zijn productassortiment om de cashflow op peil te houden. Naast de naamgenoot Coca-Cola frisdrank, sport KO ook merken als Minute Maid, Powerade, Simply Orange en Vitaminwater.
Het bedrijf haalt het grootste deel van zijn omzet buiten de VS, en dat was een probleem voor Colgate tot en met de eerste helft van 2018. De omzet bleef in het tweede kwartaal achter bij de schattingen van Wall Street, deels door een sterkere dollar waardoor zijn producten in het buitenland duurder werden .
U kunt echter nog steeds rekenen op het dividend van Colgate. Het dateert van meer dan een eeuw, tot 1895, en is gedurende 55 opeenvolgende jaren jaarlijks toegenomen.
Aandelen in Hormel (HRL, $ 37,02), de maker van Spam, zit de laatste tijd in de put. Het aandeel is de afgelopen twee jaar met ongeveer 5% gedaald, voornamelijk gekwetst door zwakke resultaten van de Jennie-O-kalkoenactiviteiten. Analisten bij Zacks zijn echter optimistisch over de toekomst. "De verbetering van de vraag naar populaire merken zoals Hormel Black Label bacon, SPAM, Muscle Milk en Wholly Guacamole dips stimuleert momenteel de inkomsten van Hormel Foods", zeggen ze. "Bovendien verwacht het bedrijf dat de Make the Switch-campagne deze zomer de verkoop van zijn bedrijven met toegevoegde waarde in de tweede helft van fiscaal 2018 zal stimuleren."
En dan is er nog het dividend, dat zo betrouwbaar is als ze komen. Hormel heeft zijn uitbetaling 52 jaar op rij jaarlijks verhoogd.
Kimberly-Clark heeft 83 jaar op rij dividend uitgekeerd en de afgelopen 46 jaar de jaarlijkse uitbetaling verhoogd.
Thuisverbeteringsketen Lowe's (LAAG, $ 98,87) heeft elk kwartaal een dividend uitgekeerd sinds de beursgang in 1961, en dat dividend is gedurende meer dan een halve eeuw jaarlijks gestegen. Rival Home Depot (HD) betaalt ook al heel lang dividend, maar de reeks jaarlijkse dividendverhogingen dateert pas uit 2009.
De aandelen van Lowe laten een sterke prestatie zien in 2018 nadat ze uit de poort zijn gestruikeld. De aandelen zijn tot en met 8 augustus met 9% gestegen ten opzichte van een winst van slechts 6% voor de S&P 500. Analisten bij Credit Suisse hebben dankzij de sterke economie het equivalent van een koopadvies op Lowe's, lage woningvoorraad, verhoogde woningwaarden en vergrijzende woningvoorraad.
Verwacht wordt dat een aantal acquisities McCormick &Company's zal opfleuren (MKC, $ 121,34) groei. Het bedrijf, dat kruiden, specerijen en andere smaakstoffen maakt, kocht RB Foods in augustus 2017 en Enrico Giotti in december 2016. Beide overnames helpen de verkoopgroei te stimuleren, merkt Zacks op.
Analisten verwachten voor de komende vijf jaar een gemiddelde jaarlijkse winstgroei van bijna 11%. Dat zou het dividend van McCormick moeten ondersteunen, dat 32 jaar op rij op jaarbasis is verbeterd.
'S Werelds grootste hamburgerketen is toevallig ook een trouwe dividend. De smaak van de consument veranderen zal altijd een risico zijn, maarMcDonald's (MCD, $ 158,92) dividend dateert uit 1976 en is sindsdien elk jaar gestegen.
Analisten verwachten dat de winst per aandeel dit jaar met 15% zal stijgen, en volgens gegevens van Thomson Reuters met een gemiddeld jaarlijks percentage van 9% in de komende vijf jaar. Op dit moment probeert McDonald's groei te stimuleren door middel van waarde, via een menu van $1-$2-$3 en, meer recentelijk, een 2-voor-5 mix-and-match menu.
Zoals Coca-Cola, PepsiCo (PEP, $ 113,49) werkt tegen een langdurige daling van de frisdrankverkoop. Ook het heeft gereageerd door zijn aanbod van niet-koolzuurhoudende dranken uit te breiden. Een voordeel dat Pepsi heeft dat Coca-Cola niet heeft, zijn de voedingsmiddelenactiviteiten - het bedrijf bezit Frito-Lay-snacks zoals Doritos, Tostitos en Rold Gold-pretzels, en de vraag naar zoute snacks blijft solide.
Pepsi keert sinds 1965 driemaandelijks dividend uit en het bedrijf heeft de jaarlijkse uitbetaling 46 jaar op rij verhoogd.
Met grote merken zoals Tide wasmiddel, Pampers luiers en Gillette scheerapparaten, Procter &Gamble (PG, $82,35) is een van 's werelds grootste bedrijven in consumentenproducten. Hoewel de economie eb en vloed blijft, blijft de vraag naar producten als toiletpapier, tandpasta en zeep stabiel.
Dat maakt P&G niet helemaal recessiebestendig, maar het heeft al meer dan een eeuw bijgedragen aan betrouwbare dividendbetalingen. Het bedrijf keert sinds 1891 dividend uit aan aandeelhouders en verhoogt het jaarlijks 62 jaar op rij.
De nummer 2 discountwinkelketen na Walmart (WMT) was laat met het e-commercespel, maar de inhaalbewegingen beginnen vruchten af te werpen. Aandelen in Doel (TGT, $ 82,39) is de afgelopen 52 weken met 43% gestegen, vergeleken met een winst van 16% voor de S&P 500. Analisten verwachten dat de winst per aandeel dit jaar met 12% zal stijgen en de komende jaren met gemiddeld 5% per aandeel vijf jaar.
Op langere termijn kunnen beleggers vertrouwen hebben in het dividend. Target betaalde zijn eerste dividend in 1967, zeven jaar eerder dan Walmart, en heeft zijn uitbetaling sinds 1972 jaarlijks verhoogd.
Analisten verwachten voor de komende vijf jaar een gemiddelde jaarlijkse winstgroei van bijna 13%. Het volstaat te zeggen dat de 45-jarige reeks van jaarlijkse dividenduitkeringen van VFC veilig lijkt.
Aandeelhouders in Walgreens Boots Alliance's (WBA, $ 66,49) zijn het grootste deel van het jaar bang geweest voor Amazon.com (AMZN). In juni kocht de e-commercegigant online apotheek PillPack voor iets minder dan $ 1 miljard. WBA-aandelen stortten in op het nieuws. Zelfs na enigszins te zijn hersteld van de eerste schok, zijn de aandelen voor het jaar tot nu toe nog steeds meer dan 11% gedaald.
Walgreens, dat zijn wortels terugvoert naar een enkele drogisterij die in 1901 werd opgericht, heeft zijn dividend gedurende meer dan vier decennia elk jaar verhoogd. Het fuseerde in 2014 met Alliance Boots - een in Zwitserland gevestigde multinational op het gebied van gezondheid en schoonheid - om het huidige bedrijf te vormen.
Walmart verwacht dat de Amerikaanse e-commerceverkoop in het huidige fiscale jaar met 40% zal groeien, dankzij een vernieuwde website met een focus op mode en huishoudelijke artikelen. De retailer investeert ook fors in zijn online boodschappenbezorgservice.
Walmart heeft sinds 2014 een magere verhoging van het dividend opgebracht, maar dat was genoeg om de 43-jarige reeks van opeenvolgende jaarlijkse uitbetalingsverhogingen voort te zetten.
