Geworteld in het feodale Japan van de 18e eeuw, werden technieken voor het in kaart brengen van kandelaars oorspronkelijk bedacht om de prijsvariaties van rijst te volgen. Vroege Japanse futures-handelaren gebruikten variaties van kandelaargrafieken terwijl ze prominente markten bezetten, met name de Dojima Rice Exchange. Pas eind jaren tachtig sloegen kandelaars aan in het Westen.

Een gebied waarin kandelaargrafieken uitblinken, is het identificeren van marktomkeringspunten. In staat zijn om trenduitputting te bepalen is een krachtig hulpmiddel, en omkeringspatronen van kandelaar zijn een geweldige manier om deze taak te volbrengen.

De anatomie van een kandelaar

Voordat een handelaar de markten kan scannen op patronen, moet hij de anatomie van een kandelaar begrijpen. Elke kandelaar registreert de open, gesloten, hoge en lage prijswaarde voor een bepaalde periode. Op basis van deze informatie heeft elke kandelaar drie basisonderdelen:

• Lichaam: Het lichaam van een kaars is het bereik tussen de openings- en sluitingswaarden. Als de opening van een kaars hoger is dan de sluitingstijd, is deze in de schaduw. Als het slot boven het open staat, is het lichaam leeg. Aan elke instantie kunnen verschillende kleuren worden toegewezen, waarbij rood en groen de meest gebruikte zijn.
• Bovenste lont: De bovenste lont is het gebied tussen de periodieke hoge waarde en de bovenkant van het lichaam. Het wordt uitgedrukt als een enkele verticale lijn.
• Onderste lont: De onderste pit is het gebied tussen de periodieke lage waarde en de onderkant van het lichaam. Het wordt ook uitgedrukt als een enkele verticale lijn.

Anatomie is een sleutelelement in de vorming van levensvatbare omkeringspatronen van kandelaar. Patroonvorming is direct afhankelijk van de relatie tussen het lichaam en de lonten van enkele of aangrenzende kaarsen.

Kandelaar omkeringspatronen

Handelaren gebruiken veel verschillende formaties om een ​​potentieel keerpunt in de markt te identificeren. Van arrangementen met één kaars tot arrangementen met meerdere kaarsen, elk patroon is uniek.

1. Hamer

De hamer is een formatie met één kandelaar die de bodem van een bearish trend aangeeft. Het vertoont verschillende duidelijke kenmerken:

• Lichaam: De hamer heeft een klein lichaam en kan in de schaduw of leeg zijn.
• Bovenste lont: Er is zeer weinig of geen bovenste lont zichtbaar.
• Onderste lont: De lengte van de onderste pit is het belangrijkste element bij de vorming van een hamer. Het moet worden verlengd en ten minste tweemaal de lengte van het lichaam.

Een hamer illustreert de aanwezigheid van extreme verkoop en daaropvolgende koopdruk. Dit is een indicatie dat de prijs verdere uitbreiding van de beer heeft afgewezen en mogelijk klaar is om te herstellen of volledig te herstellen.

2. Bearish/Bullish Engulfing-patronen

Engulfing-patronen zijn formaties met twee kaarsen die fungeren als een sterk bewijs dat er mogelijk een marktomkering komt. Ze bevinden zich in de buurt van de bovenste en onderste uitersten van een prijsklasse en illustreren dat de heersende trend is omstreden en uitgeput raakt.

Een bearish engulfing-patroon verschijnt nabij de top van een periodiek extreem. Het bestaat uit de volgende elementen:

• Kaars één: Een relatief klein, leeg lichaam met evenredige pitlengtes.
• Kaars twee: Een veel grotere, stevige body met evenredige lontlengtes.

Een bullish engulfing-patroon heeft een tegenovergestelde configuratie en wordt gevonden aan de onderkant van een periodiek extreem:

• Kaars één: Een relatief kleine, stevige body met evenredige lontlengtes.
• Kaars twee: Een veel groter, leeg lichaam met evenredige pitlengtes.

Het belangrijkste element van een verzwelgend patroon is dat het lichaam van de tweede kaars de hele eerste kaars omhult. Dit illustreert een eerste test van een extreme en sterke ommekeer tegen de vastgestelde hoge of lage waarde van de handelsrange.

3. Morgen- en Avondsterren

Een formatie met drie kaarsen, ochtend- en avondsterren zijn extreem populaire omkeringspatronen voor kandelaar. Elk wordt gevonden in het midden van een sterke trend en toont een directionele beweging in prijs, periode van compressie, gevolgd door een omkering.

De avondster is te vinden in uptrends, wat wijst op een groeiende bearish deelname:

• Kaars één: Groot leeg lichaam met relatief korte bovenste/onderste lonten
• Kaars twee: Klein leeg lichaam met relatief korte bovenste/onderste lonten
• Kaars drie: Groot beschaduwd lichaam met relatief korte boven-/onderlonten

De morgenster verschijnt in neerwaartse trends, wat wijst op een groeiende bullish deelname:

• Kaars één: Groot beschaduwd lichaam met relatief korte boven-/onderlonten
• Kaars twee: Klein beschaduwd lichaam met relatief korte bovenste/onderste lonten
• Kaars drie: Groot leeg lichaam met relatief korte bovenste/onderste lonten

Ochtend- en avondsterren verduidelijken het proces van trendomkering. Ze hebben een robuuste prijsactie, een periode van vertraging en een dramatische koerswijziging. Vanwege hun langere duur worden sterren vaak gebruikt bij risicobeheer, met name bij het bepalen van stop loss-locaties.

Kandelaars opnemen in uw strategie

Raadpleeg het e-book '12+ Candlestick Formations Every Trader Should Know' dat beschikbaar is bij Daniels Trading voor meer informatie over hoe omkeringspatronen van candlesticks uw handel kunnen verbeteren. Het biedt een diepgaande samenvatting van het wat, wanneer en hoe van het benaderen van de markten met behulp van strategieën op basis van kandelaargrafiektechnieken.