Hallo! Vandaag heb ik een geweldig artikel van Right Hand Money Man. Hij is een millennial die, samen met zijn vrouw, de eerste twee jaar van hun huwelijk wijdde aan het uit de schulden komen en op een sterke financiële basis komen. Zijn opleiding is in financiën, maar zijn hart ligt bij mensen. Hij steekt veel energie in het helpen van mensen om een ​​duidelijke visie op hun financiën te hebben en om beheersbare stappen te ontwikkelen om dit te bereiken! Hieronder staat zijn gastpost.

Als ik 'Programma voor het vergeven van studentenleningen' zeg, horen te veel mensen 'Verlos van de schuldenvrije kaart'. In alle politieke en mediadiscussies over studieleningen kan het moeilijk zijn om door het lawaai heen te snijden om precies te begrijpen wat deze programma's zijn. Wat is de beste manier om studieleningen af ​​te betalen?

Een groeiende trend onder millennials is de veronderstelling dat het vergeven van studieleningen de beste manier is om voor studieleningen te zorgen. Voor te velen is dit gewoon onderdeel geworden van hun financiële plan.

De waarheid is dat voor de overgrote meerderheid van jullie er een VEEL betere strategie is die je kunt gebruiken om van je studieleningen af ​​te komen. Ik heb niets tegen deze bestaande programma's, maar voor jou wil ik niet dat ze je doel zijn bij het afbetalen van je leningen.

In dit bericht hoop ik je te helpen meer van de ins en outs van deze programma's te begrijpen door twee van de meest populaire als voorbeelden te gebruiken, en om je ervan te overtuigen dat ze niet jouw plan A.

Wat zijn programma's voor het vergeven van studieleningen en hoe werken ze?

Een programma voor het kwijtschelden van studieleningen is gewoon een overheidsprogramma dat, onder bepaalde voorwaarden en met de juiste kwalificaties, het resterende saldo van de studieleningen van een lener zal kwijtschelden of annuleren. Klinkt geweldig, toch? Nou, blijf lezen…

Voor deze discussie concentreren we ons op de programma's Teacher Loan Forgiveness (TLF) en Public Service Loan Forgiveness (PSLF).

Programma voor vergeving van lerarenleningen (TLF)

Het Teacher Loan Forgiveness-programma is beschikbaar voor leraren die gezinnen met een laag inkomen bedienen in een van de weinige kwalificerende omgevingen. Deze omvatten scholen in districten die in aanmerking komen voor titel 1-diensten, scholen met ten minste 30% van de studenten die titel 1-diensten ontvangen, andere scholen die als gekwalificeerd zijn geselecteerd vanwege een laag inkomen, of scholen in Indiase reservaten.

De basisprincipes zijn dat als je 5 opeenvolgende, volledige jaren als leraar in een van deze omgevingen werkt, je in aanmerking komt voor kwijtschelding van maximaal $ 17.500 van je directe of Stafford-leningen. De TLF vergeeft geen PLUS-leningen die u hebt ontvangen. Er is een opzeggingsprogramma voor leraren voor Perkins-leningen, maar ook dit vereist 5 jaar met vergelijkbare bepalingen.

Denk erover na

Er zijn verschillende dingen voor mij die verontrustend zijn ALS je een leraar bent die erop rekent dit programma te gebruiken om je studieschuld af te lossen.

Ten eerste hebben we het over uzelf aanmelden voor een schuld van 5 jaar! Dat is een lange tijd en in die tijd kan er veel gebeuren! Wat gebeurt er als u gewoon doorgaat met het doen van uw minimale leningbetalingen wanneer u plotseling wordt geïnformeerd dat uw positie is geschrapt? Of wat als je ontslagen wordt? Het overkomt jonge leraren de hele tijd. Dan verlies je mogelijk je reeks van opeenvolgende jaren die in het TLF-programma zijn ingebouwd.

Wat als er in die 5 jaar betere banen naar je toe komen, of als je besluit een ander carrièrepad te kiezen? Ga je die sprong wagen in de wetenschap dat je al tijd hebt geïnvesteerd om je te kwalificeren voor het TLF-programma?

Houd er ook rekening mee dat het maximale bedrag dat je kan worden vergeven $17.500 is. Voor degenen met studieleningen in Amerika is het gemiddelde saldo $ 49.000. Natuurlijk, $ 17.500 is een mooi deel daarvan, maar ben je bereid om de lening 5 jaar te laten staan, zodat je een deel ervan kwijt kunt raken in plaats van het geheel?

Als u de hele 5 jaar betalingen gaat doen om mogelijk niet eens de beloning te krijgen van uw volledige resterende saldo dat wordt kwijtgescholden, zou u dan niet liever doorgaan en de leningen eerder aflossen? ? Hierover later meer…

Public Service Loan Forgiveness Program (PSLF)

Het Public Service Loan Forgiveness Program (PSLF) bestaat voor mensen die werken voor de overheid, een 501(c)(3) non-profitorganisatie of een non-profitorganisatie die bepaalde openbare diensten levert. Iedereen die voor deze werkgevers werkt en 120 "gekwalificeerde betalingen" doet op hun directe leningen, kan hun resterende leningssaldo kwijtgescholden krijgen. Merk op dat dit programma alleen van toepassing is op directe leningen, niet op Federal Family Education Loans (FFEL) of Perkins Loans.

De 120 gekwalificeerde betalingen hoeven niet opeenvolgend te gebeuren, maar moeten gebeuren terwijl u in dienst bent bij een van de gespecificeerde typen werkgevers om te tellen. Ook als een betaling meer dan 15 dagen na de vervaldatum wordt gedaan, telt deze niet mee.

Denk erover na:

Zoals ik zeker weet, hebben de meesten van jullie al door dat 120 gekwalificeerde betalingen 10 JAAR in beslag nemen. Denk daar maar even over na. 10 jaar met deze stinkende lening, volg je overal waar je gaat en tikt elke betaalperiode op je schouder. Klinkt niet leuk.

Aangezien dit programma alleen van toepassing is op directe leningen, moet u uw FFEL- en Perkins-leningen consolideren in een directe consolidatielening om ze onder de paraplu van vergeving te krijgen. Zelfs dan telt geen van de betalingen die u eerder op hen heeft gedaan mee voor uw 120 gekwalificeerde betalingen. Je bent weer terug bij af na het consolideren.

Een van de grootste misvattingen die mensen over dit programma hebben, is dat je er automatisch voor in aanmerking komt door bij een gekwalificeerde werkgever te werken en betalingen te doen die aan de richtlijnen voldoen. U moet eerst een formulier voor werkgelegenheidscertificering indienen om te bevestigen dat uw dienstverband voldoet aan de PSLF-normen. Alle betalingen die op leningen zijn gedaan voordat dit formulier is ingediend en goedgekeurd, tellen niet mee voor uw 120 gekwalificeerde betalingen. Helaas hebben veel mensen dit enkele jaren na de terugbetaling ontdekt.

Ten slotte, en misschien wel het belangrijkste van alles, moet je om dit programma te gebruiken tien jaar werkzaam zijn bij de overheid of in de non-profitsector. Op veel gebieden zou u in de particuliere sector een veel hoger inkomenspotentieel hebben. Velen blijven echter in de wereld van de openbare dienstverlening en mijden deze kansen uit angst dat hun leningen niet worden kwijtgescholden. Dat is hetzelfde als een loonsverhoging weigeren, zodat u niet in een hogere belastingschijf komt! Het slaat nergens op!

OK. Rollen je ogen al terug in je hoofd? De bloeddruk van iemand anders begint te stijgen door alleen maar aan dit alles te denken? Het feit is dat deze programma's helemaal geen strategie zijn. Ze zijn een vangnet voor mensen in extreme situaties, maar voor de meesten van jullie denk ik dat je in veel minder dan 5 of 10 jaar schuldenvrij kunt zijn!

Waarom er een betere manier is

Nogmaals, ik ben er niet tegen dat iemand de programma's voor het kwijtschelden van leningen gebruikt als ze zich in een situatie bevinden waarin dat nodig is. Waar ik absoluut tegen ben, is dat je er vanaf het begin je hele plan van maakt. Dit is waarom ik denk dat je het beter kunt en beter zou moeten doen:

Moreel gezien MOET je alles terugbetalen

Ik beloof je dat ik niet een of andere oude man ben die met zijn vinger naar je wijst en je een luie snotneus noemt. Ik ben jou. Ik heb het proces van het afbetalen van studieleningen doorlopen. Het feit is dat toen u het geld leende, u een bindende overeenkomst aanging en uw woord gaf dat u het zou terugbetalen.

Het gaat niet om iemand die je onderdrukt of een systeem dat probeert geld van je te krijgen. Het is een eenvoudige overeenkomst. Uw woord is uw integriteit. Als u uw woord hebt gegeven dat u een lening zou terugbetalen, is het de juiste keuze om deze volledig terug te betalen.

Snelheid van uitbetaling

Ik begrijp dat sommigen van jullie veel meer studieleningen hebben dan anderen. Ik denk echter dat de overgrote meerderheid van u ze in 2 tot 5 jaar zou kunnen afbetalen in plaats van de 5 of 10 jaar tijdspanne van vergevingsprogramma's ALS u het tot de enige focus van uw geldbeheer maakt. Het enige dat nodig is, is een duidelijk doel, een duidelijk plan en heel veel passie.

Carrièrepad

De houding die velen die van plan zijn om programma's voor het vergeven van studieleningen te gebruiken, aannemen, is dat ze vastzitten in hun vakgebied. "Nou, ik MOET dit werk blijven doen, anders worden mijn leningen niet kwijtgescholden." Dit is een slachtoffermentaliteit die ik wil dat je doorbreekt!

JIJ hebt de controle over je leven. Je zou je vrij moeten voelen om je carrière vooruit te helpen in welke richting dan ook die het meeste potentieel voor jou biedt!

Als je van plan bent tien jaar te wachten om een ​​van deze vergevingsprogramma's te gebruiken, zou je een hoop geld kunnen verliezen aan verloren potentiële inkomsten. Ik begrijp dat sommige mensen een zeer nobele roeping voelen om bij de overheid of in de non-profitwereld te werken, en ik pleit er niet voor dat je ongelijk hebt om daar te blijven. Maar voor velen van jullie is de waarheid dat je waarschijnlijk beter geld zou kunnen verdienen in een baan in de particuliere sector.

Als u besluit om kwijtschelding van leningen na te streven, zal u deze potentiële vooruitgang in uw carrière opgeven om uw lening kwijtschelding te krijgen. Waarom zou u niet een carrièrepad nastreven om het inkomen te verhogen en ze zelf sneller af te betalen? Waarom zou je jezelf 10 jaar inhouden als je al die tijd op de ranglijst had kunnen klimmen?

Wie MOET Leningvergeving gebruiken?

Als het erop aankomt, is het antwoord op deze vraag eenvoudig:bijna niemand.

Zoals ik al eerder zei, zijn programma's voor het vergeven van studieleningen een vangnet voor ongebruikelijke situaties, maar een zeer slecht Plan A.

Misschien zit u of een dierbare in een chronische medische situatie die lange tijd veel zorg en geld nodig heeft. Dat zal uw financiën natuurlijk jarenlang belasten, dus u moet weten hoe u aan deze programma's kunt deelnemen. Elke situatie waarin u weet dat uw gezin onder financiële druk zal staan ​​en niet in staat is om meer te betalen dan de minimale lening zoals deze, stelt u in staat deze programma's indien nodig te gebruiken.

Ook degenen onder u die ik eerder noemde en een bepaalde roeping of connectie met uw baan voelen, moeten deze programma's misschien als opties beschouwen ALS er weinig mogelijkheden zijn voor inkomensstijgingen.

Ik zal niet met je in discussie gaan over wat je carrière zou moeten zijn, maar als het iets is met een extreem laag inkomenspotentieel, moet je weten waarvoor je je aanmeldt en voorkomen dat je nog meer leningen toevoegt naar de mix (ook wel graduate degrees genoemd).

Velen van jullie zullen hier misschien op reageren met gedachten als "Maar je snapt het niet! Ik kan niet meer betalen dan de maandelijkse minimumbetalingen op mijn leningen!” Ik nodig je uit om te blijven lezen en te proberen wat ik aanbeveel voordat je jezelf voorgoed in die hoek schildert. Ik wed dat er een levensstijl is die je kunt verminderen of een oefening die je kunt starten, zoals budgetteren, die je situatie kan veranderen.

Een beter plan

Dus wat is het betere plan?

De meeste mensen realiseren zich niet hoeveel geld ze verspillen door er simpelweg niet bewust mee om te gaan. Voor de meesten van jullie zal het volgen van deze ongecompliceerde stappen, met de duidelijke focus op het afbetalen van uw schuld, u binnen 2-5 jaar of minder schuldenvrij maken.

Budget elke dollar

Een geschreven (of getypt) plan voor uw geld vóór het wordt aan u betaald, zou de meest stressverlagende activiteit kunnen zijn die u kunt doen. Budgetteren is gewoon een ander woord voor 'planning' en als u het doet, kunt u al uw dollars laten werken voor uw doel. Dit geldt voor mensen met een regulier loon en wisselende inkomens.

Opslaan voor kleine noodgevallen

Het is onvermijdelijk dat, terwijl je je levensstijl drastisch aan het afbouwen bent om je schulden afbetaald te krijgen, er onverwachte ongelukken gebeuren met de auto, het huis of iemand die naar de dokter gaat. Daarom raad ik aan om $ 1.000 te sparen voordat u extra op uw schuld begint te betalen, zodat u niet op een creditcard hoeft te vertrouwen als er verrassingen opduiken. U kunt terugkomen om dit noodfonds te financieren tot 3-6 maanden aan kosten zodra de schuld is weggewerkt.

Het is zo fijn om wat geld tussen jou en een slechte dag te hebben!

Verminder uw levensstijl en zet elke extra dollar in voor schulden

Nu is het tijd om hem in de versnelling te zetten. Je hebt wat geld gespaard, je budgetteert je geld en het enige dat je hoeft te doen is alles wat je kunt in je leningen stoppen totdat ze zijn afbetaald. U hebt geen terugbetalingsplannen, vergeving of annuleringen nodig. Je hoeft alleen maar een paar jaar aan niets anders te werken, zodat je klaar bent voor een leven lang vrijheid.

Neem de stap om vast te stellen dat de schuld van u is om te betalen. Laat je dan motiveren door vrij te willen zijn! Neem geen genoegen met het feit dat uw geld de komende 10 jaar honderden dollars tegelijk naar Navient of ACS of wie dan ook wordt weggestuurd! U kunt sneller klaar zijn en verder gaan met uw leven!

Kortom

Het komt erop neer dat het simpel is. Plan uw leven niet rond het vergeven van leningen. Programma's voor het vergeven van studieleningen zijn een goed vangnet voor een paar situaties, geen hangmat voor de massa. Streef naar een hoger inkomen, meer kansen en een betere controle over uw gedrag. Schulden afbetalen, sparen en beleggen. Je zult op een dag geen miljonair zijn als je terugkijkt en alle eer geeft aan het kwijtschelden van je studieleningen.

Hoeveel studieschuld heb je afbetaald of ben je van plan af te betalen?

Auteur Bio:Right Hand Money Man is een millennial die, samen met zijn vrouw, de eerste twee jaar van hun huwelijk wijdde aan het uit de schulden komen en op een sterke financiële basis. Zijn opleiding is in financiën, maar zijn hart ligt bij mensen. Hij besteedt veel energie aan het helpen van mensen om een ​​duidelijke visie op hun financiën te hebben en om beheersbare stappen te ontwikkelen om dit te bereiken!