Een levensverzekering met een bepaalde looptijd is eenvoudig en relatief betaalbaar; voor veel mensen is het alle bescherming die ze ooit nodig hebben. Maar voor sommigen is het logisch om te overwegen om een ​​overlijdensrisicoverzekering om te zetten in een polis die zo lang meegaat als ze leven.

Overlijdensrisicoverzekeringen bevatten doorgaans een weinig bekende bepaling waarmee u ze kunt omzetten in permanente levensverzekeringen, het type dat nooit verloopt en waarvan het type het hele leven en het universele leven omvat.

De optie is "enigszins onder de radar", zegt Barb Pietrangelo, financieel planner en verzekeringsexpert bij Prudential. Maar een overlijdensrisicoverzekering, zegt ze, zou een gemakkelijke en kosteneffectieve manier kunnen zijn om je levensverzekering te laten slagen, vooral als je gezondheidsproblemen hebt gekregen sinds je de oorspronkelijke polis hebt gekregen.

Ondanks al zijn pluspunten, is een groot nadeel van overlijdensrisicoverzekeringen dat u geen rendement op uw investering krijgt nadat de polis is afgelopen.

“Een overlijdensrisicoverzekering is over het algemeen de goedkoopste verzekering als je jonger bent”, zegt Pietrangelo. "Het probleem is dat het misschien niet je meest effectieve verzekering is als je ouder bent."

Hier is een inleiding om uw overlijdensrisicoverzekering om te zetten in een permanente polis, inclusief een stapsgewijs overzicht van hoe u dit kunt doen.

De voor- en nadelen van het omzetten van overlijdensrisicoverzekeringen

Met een overlijdensrisicoverzekering zijn u en uw gezin beschermd voor de duur van de polis, meestal tussen de 5 en 30 jaar. Maar als de looptijd voorbij is, geldt dat ook voor uw dekking.

Die vervaldatum kan prima voor u zijn als het gebeurt nadat uw financiële verplichtingen aan uw gezin zijn voltooid. Maar door het beleid om te zetten in permanent, kunt u een overlijdensuitkering doorgeven aan uw nabestaanden, ongeacht wanneer u sterft. En om dit te doen zonder de complicaties van het krijgen van een gloednieuwe polis, zoals nieuwe medische problemen.

"Als gezondheid een factor is en je nog steeds dekking nodig hebt, kan een conversie zinvol zijn", zegt Curtis Johnston, vice-president en vermogensadviseur bij Girard Partners in King of Prussia, Pennsylvania. Johnston zegt, omdat "je in veel gevallen dezelfde gezondheidsbeoordeling behoudt" als toen je jong en gezond was en de term polis afsloot.

Inderdaad, je vermogen om een ​​polis te krijgen - in ieder geval tegen een betaalbare prijs - kan op het spel staan, zegt Johnston.

"Als u een voorkeurstarief had [toen u de termijnpolis kreeg] en uw gezondheid is gedaald, zou uw enige optie kunnen zijn om te converteren", zegt hij.

Overstappen naar een permanente polis - met het voordeel van uw jongere, gezondere medische dossier - kan wel eens tot lagere kosten leiden dan het nemen van een gloednieuwe polis. Maar uw premies zal ga omhoog als u een termijnpolis omzet in een permanente, aangezien polissen voor de laatste veel duurder zijn dan voor termijndekking. Bereid je voor om drie tot vijf keer zoveel te betalen, waarschuwt Pietrangelo.

Ook als uw huidige gezondheidstoestand bij de conversie wordt genegeerd, zal uw leeftijd dat niet zijn. Hoe ouder u bent, hoe meer u betaalt voor een levensverzekering. Verwacht dus dat de impact van uw leeftijd op de premies zal bijdragen aan de stickerschok van het kopen van een nieuwe polis.

Aan de andere kant stijgen je kosten niet naarmate je ouder wordt; permanente levensverzekeringen blijven stabiel zolang u de polis aanhoudt. En na een paar jaar, in tegenstelling tot een overlijdensrisicoverzekering, begint de polis een contante waarde op te bouwen, die u kunt gebruiken om de premies te betalen of als onderpand voor een lening, als u dat wilt.

Controleer of u in aanmerking komt voor conversie

De mogelijkheid om een ​​polis om te zetten is niet universeel. En zelfs als het is toegestaan, kan de optie uiteindelijk verlopen; het kan zijn dat u binnen de eerste vijf, 10 of 20 jaar van de polis moet overstappen, bijvoorbeeld.

Als je momenteel een termijnbeleid hebt, trek het eruit en lees de kleine lettertjes, zegt Pietrangelo. Als u de mogelijkheid heeft voor een termijnconversie, bespreek dat dan met uw financieel adviseur als u ermee werkt. Zelfs als de polis binnenkort afloopt, "is het nog steeds een stukje van je financiële puzzel", zegt ze, en "het kan geen kwaad om er bovenop te blijven."

Bepaal hoeveel voordeel u wilt converteren

U kunt maximaal het bedrag van de overlijdensuitkering van de termijnpolis omzetten, maar dat betekent niet dat u noodzakelijkerwijs het volledige bedrag naar een nieuwe polis moet verplaatsen. Hoe meer u converteert, hoe hoger immers uw premie voor de omgezette polis.

Veel converteerbare polissen staan ​​gedeeltelijke conversies toe, wat de conversie betaalbaarder zou kunnen maken. Als u bijvoorbeeld een termijnpolis van $ 500.000 had, zou u een gedeeltelijke omzetting in een permanente polis kunnen doen met een overlijdensuitkering van $ 100.000.

Het verhogen van de overlijdensuitkering is waarschijnlijk geen optie voor de omgezette polis. U kunt een termijnpolis over het algemeen niet omzetten in een permanente polis met een hogere waarde, zelfs niet als u bereid bent de premies hiervoor te betalen.

Relatief gezond? Rondkijken

Een nadeel van een termijnconversie is een beperkte keuze aan polissen. U kunt niet echt rondkijken voor betere tarieven of voordelen; u bent beperkt tot alle permanente levensverzekeringsproducten die uw bestaande vervoerder aanbiedt.

"Veel verzekeringsmaatschappijen hebben geen aantrekkelijke permanente polis om naar over te stappen", zegt Johnston.

Als je nog relatief jong bent en een goede gezondheid hebt, heb je misschien meer opties tot je beschikking door simpelweg rond te shoppen, bij een onafhankelijke verzekeringsmakelaar of online.

Begin daar vroeg mee, raadt Johnston aan. "Vaak zullen mensen zeggen dat ze dekking nodig hebben op 65 jaar", of wanneer hun termijnbeleid afloopt, en beginnen hun onderzoek dicht bij die datum, zegt Johnston. Maar hij dringt erop aan na te denken over voortzetting van de dekking ruim voor elke deadline, om een ​​betere selectie van polistypes en concurrerendere prijzen te hebben. "Ik krijg graag zo snel mogelijk permanente dekking."

Johnson raadt vooral een vroege start aan met winkelen in de huidige verzekeringsmarkt. Klanten die vandaag een overlijdensrisicoverzekering willen omzetten, kunnen met dezelfde frustraties worden geconfronteerd als iemand die op zoek is naar een nieuwe permanente polis, zegt hij. De COVID-19-pandemie en de lage rente hebben ervoor gezorgd dat sommige volledige en universele levensverzekeringen duurder en moeilijker te verkrijgen zijn, vooral voor oudere klanten.

Converteer uw polis

Als je je due diligence hebt gedaan en hebt besloten dat een conversie de beste optie voor je is, neem dan contact op met je verzekeringsmaatschappij om de bal aan het rollen te krijgen. Aangezien er geen gezondheidsonderzoek is en een conversie niet het typische (uitgebreide) acceptatieproces hoeft te doorlopen, is de daadwerkelijke conversie zelf redelijk eenvoudig.

Als u een termijnpolis heeft met een conversiebepaling, zal het proces zelf waarschijnlijk niet meer zijn dan het invullen van enkele formulieren. De conversie kan binnen enkele dagen worden voltooid.

© Copyright 2020 Ad Practitioners, LLC. Alle rechten voorbehouden.
Dit artikel verscheen oorspronkelijk op Money.com en kan gelieerde links bevatten waarvoor Money een vergoeding ontvangt. Meningen die in dit artikel worden geuit, zijn alleen van de auteur, niet van een derde partij, en zijn niet beoordeeld, goedgekeurd of anderszins goedgekeurd. Aanbiedingen kunnen zonder voorafgaande kennisgeving worden gewijzigd. Lees voor meer informatie de volledige disclaimer van Money.