Quantum Mutual Fund heeft de lancering aangekondigd van zijn nieuwe fondsschema, Quantum India ESG Fund. ESG staat voor Environment, Social en Governance, 3 parameters die samen duurzaamheid definiëren. Voor de nieuwe regeling zullen de ESG-criteria een sleutelrol spelen bij de selectie van aandelen voor de portefeuille van de regeling.

Waarom ESG?

Naarmate de wereld heter wordt, wordt ook ESG het hotste ding in de beleggingswereld. Wereldwijd worden biljoenen dollars geïnvesteerd onder de ESG-richtlijnen, speciaal door de millennials, vermogende particulieren die willen werken aan een betere wereld.

Om het botweg te zeggen, onze planeet gaat naar de honden. Er zijn individuen en bedrijven die er niet om geven hoe hun acties de planeet beïnvloeden. Kwesties zoals emissies in lucht of water, gegevensprivacy, genderevenwicht, arbeidsbeleid, enz. winnen voet aan de grond.

Wanneer beleggers de ESG-criteria gaan gebruiken, dwingt dit bedrijven om aandacht te besteden aan gebieden die niet alleen gericht zijn op de bovenstaande onderwerpen, waardoor ze duurzaam en verantwoord zijn, maar ook een positieve financiële impact hebben. Op aandeelhoudersvergaderingen van in de VS gevestigde bedrijven worden al resoluties over deze kwesties in stemming gebracht.

Hoewel kwaliteit het meest aangeprezen thema is bij beleggen, voegen ESG-criteria de gewetenslaag toe aan kwaliteit.

Wat is het Quantum India ESG-fonds?

Hier is een fragment uit het Kerninformatiememorandum van de NFO –

Quantum India ESG Fund zal zichzelf benchmarken met de Nifty 100 ESG Total Return Index. Je kunt er hier meer over lezen.

Quantum is niet het eerste fondshuis met een ESG-fonds. In 2018 heeft SBI MF ook haar SBI Magnum Equity Fund hernoemd/gehercategoriseerd als SBI Magnum Equity ESG Fund. De SBI-regeling heeft Rs. 2300 crores onder zijn beheer. Ik betwijfel echter hoeveel van de fondseigenaren hebben geïnvesteerd / vastgehouden voor de ESG-criteria, vooral na de hernoeming.

Hoewel er geen belemmering is voor het soort sector waar het fonds naar toe kan gaan, zullen financiële diensten (banken, NBFC's) en IT (software) waarschijnlijk de portefeuille domineren. Ze hebben een natuurlijke voorsprong op de ESG-criteria. Dat gezegd hebbende, zal HUL, dat consumentengoederen vertegenwoordigt, waarschijnlijk ook een toppositie zijn.

Aan de andere kant zal de productie het moeilijk hebben om zijn plaats te vinden. Maruti komt niet voor in de NSE 100 ESG Index als een topholding, noch in het ESG-fonds van de SBI. Asian Paints wel. Titan wel.

Over het algemeen is een ESG-portefeuille, als het goed wordt gedaan, waarschijnlijk een 'schone' portefeuille.

Moet je dit fonds overwegen?

Quantum beheert al het Quantum Long Term Equity Fund - een waardefonds dat zijn portefeuille voornamelijk uit de top 200 aandelen opbouwt. Lees er hier meer over.

Gezien Quantum's benadering van beleggen, zullen ze hier waarschijnlijk ook goed werk leveren. Kwaliteit met een lage volatiliteit en omzet, samen met focus op kapitaalbehoud, kenmerken de belangrijkste aspecten van haar aanpak. Het vermijdt aandeelhoudersonvriendelijke bedrijven.

Wat het nieuwe fonds betreft, hebben we nog geen duidelijkheid over de kosten. Hun aandelenfonds rekent jaarlijks 1,25% + GST ​​aan. Ooit was het het goedkoopste actieve aandelenfonds, maar sindsdien hebben veel andere fondsen zijn voordeel overgenomen.

Het zou geweldig zijn als Quantum dit fonds kan exploiteren tegen een lagere kostenratio.

Nog iets. Terwijl het bestaande aandelenfonds de neiging heeft om contant geld aan te houden en een beroep te doen op waarderingen, gaat het ESG-fonds die weg niet in. Volgens het eerder genoemde SID-uittreksel zal de portefeuille van het schema de sectorale weging van de populaire marktindices weerspiegelen. Het is 'onafhankelijk van waarderingen'.

Een themafonds moet in ieder geval 80% of meer van het beheerd vermogen beleggen in aandelen die het thema vertegenwoordigen.

ESG-thema is de extra kwaliteitslaag die is geïntroduceerd in Quantum India ESG Fund.

Moet je investeren tijdens de NFO?

Nu hoeft u tijdens de NFO niet te investeren. Wacht tot het fonds live gaat en bekijk de eerste paar onthullingen over de portefeuille om te begrijpen waar het naartoe gaat. Als het fonds overeenkomt met uw beleggingscriteria, kunt u overwegen te beleggen.

Eerlijk gezegd zou voor goed beleggen geen nieuw themafonds nodig moeten zijn. Hopelijk zal het verschil in de toekomst verdwijnen als honderden ESG-fondsen hun aanwezigheid laten voelen.

Hoe ziet u dit nieuwe fondsaanbod? Deel uw mening en opmerkingen.