Een belangrijk aspect van elke benadering van futureshandel is trendanalyse. Het is een waardevolle vaardigheid voor actieve handelaren om te kunnen identificeren wanneer een directionele prijsbeweging op stoom komt of bijna uitgeput raakt. Dit is een gebied waar technische analyse uiterst waardevol kan zijn - het identificeren en verhandelen van trending markten.

Twee populaire tools voor trendstudie zijn het death cross en golden cross. Elk is een samenvloeiing van voortschrijdende gemiddelden, waarbij het product een mogelijke marktbeweging signaleert. Als je de termen terloops hebt gehoord en niet al te bekend bent met hun betekenis, laten we ze dan eens nader bekijken.

Pending Doom:The Death Cross

Een van de eigenaardigheden van technische analyse zijn de namen van de indicatoren. Doji, avondster, Fibonacci-retracements en Gann-fans zijn enkele van de meer memorabele. Elk verbleekt echter in vergelijking met het onheilspellend klinkende death cross.

Het death cross is een bearish grafiekpatroon dat aangeeft dat er een grote neergang of uitverkoop in het verschiet ligt. Het treedt op wanneer het voortschrijdend gemiddelde op korte termijn van een effect onder het voortschrijdend gemiddelde op lange termijn komt. Deze technische gebeurtenis vertelt ons twee belangrijke dingen:

• Het bullish momentum op de korte termijn raakt uitgeput
• Negatief sentiment komt op de markt en trekt verkopers aan

De voortschrijdende gemiddelden die in het doodskruis zijn opgenomen, kunnen variëren afhankelijk van de markt en het tijdsbestek dat wordt verhandeld. Een van de meest voorkomende zijn de voortschrijdende gemiddelden van 50 en 200 dagen, die specifiek worden gebruikt om aandelen, valuta's en indices te volgen.

Het doodskruis lijkt op een "X" op prijsgrafieken en viel samen met enkele van de beroemdste berenmarkten in de geschiedenis. Alleen al het uiterlijk zet mediatypes en doorgewinterde investeerders ertoe aan te waarschuwen voor naderend onheil. Natuurlijk is het doodskruis, net als elke andere technische indicator, feilbaar en kan het het best worden bekeken in de context van een alomvattende strategie.

Blue Skies Ahead:The Golden Cross

Als je het nu nog niet geraden hebt, is het gouden kruis in wezen het omgekeerde van een doodskruis. Het treedt op wanneer het voortschrijdend gemiddelde op korte termijn van een effect hoger is dan zijn tegenhanger op de lange termijn. Dienovereenkomstig is een gouden kruis een bullish indicator, en het wordt vaak aangehaald als prima facie bewijs van aanstaande kracht in de prijsstelling van effecten.

Het gouden kruis wordt gevormd als gevolg van een uitbodeming van de markt voordat een substantiële rally wordt geboekt. In dit scenario voorziet het patroon de technici van een aantal essentiële informatie:

• Er is sprake van verkoopdruk op korte termijn
• Er is mogelijk al een bodem voor de middellange termijn ingesteld
• De aanwezigheid van een bullish trend is bevestigd

Net als bij het doodskruis gebruiken aandelenanalisten vaak het gouden kruis om potentiële opwaartse trends in de prijsstelling van activa te identificeren. Nogmaals, er wordt vaak verwezen naar de voortschrijdende gemiddelden van 50 en 200 dagen, maar de periodiciteit kan variëren afhankelijk van het tijdsbestek en de markt.

De Golden en Death Crosses toepassen op Futures Trading

Hoewel de patronen van dood en gouden kruis doorgaans worden gebruikt om aandelen te evalueren, kunnen handelaren ze toepassen op de handel in futures. Veel actieve handelaren gebruiken ze zelfs om indexfutures-producten te volgen, zoals de E-mini S&P 500, E-mini DOW en USD-index. Ze doen dit om verschillende redenen:

• Bevestiging macrotrend: Bevestiging van langetermijntrends in de S&P 500, DJIA en USD vertaalt zich gemakkelijk in de prijs van indexfutures. Als een langdurige bullish of bearish trend van tevoren kan worden opgemerkt, kan een handelaar trendvolgende strategieën voor futures gebruiken.
• Indekking: Futures zijn uiterst nuttig bij het afdekken van risico's. De aanwezigheid van een gouden of doodskruis kan aanleiding geven tot het openen van een tegengestelde positie(s) in gerelateerde futuresmarkten. Het resultaat is extra portefeuillebescherming en een haalbare manier om risico's te beheren.
• Positiebeheer: De beslissing om een ​​actieve long- of shortpositie in een termijnmarkt aan te houden, kan worden beïnvloed door de opkomst van death en golden cross-patronen. In het geval van het gouden kruis kunnen shortposities worden verlaten terwijl longposities worden doorgelaten. Omgekeerd kan de death cross voldoende motivatie zijn om winst te nemen of een nieuwe shortpositie in te nemen.

Raadpleeg het Daniels Trading e-book 10 Rules For Technical Futures Trading voor meer informatie over technische analyse en hoe deze van toepassing is op futureshandel. Leer hoe u grafieken kunt lezen, patronen kunt herkennen en het betreden/verlaten van markten kunt ontcijferen om uw kans op winstgevendheid te optimaliseren.