Effectieve jaarlijkse rente (EAR) is een rente die het werkelijke rendement op een investering of het werkelijke bedrag aan rente op een krediet weerspiegelt kaart of lening.
Een grondiger begrip van hoe EAR werkt en hoe het te berekenen kan u een nauwkeurige manier bieden om verschillende creditcards, leningen en investeringen met jaarlijkse rentetarieven en verschillende samengestelde perioden te vergelijken.
EAR is het rentepercentage dat een rol speelt bij samengestelde rente rente) over een bepaalde periode. Een te betalen saldo op een creditcard kan bijvoorbeeld rente bevatten. Als u het saldo niet op de vervaldatum betaalt, zal de uitgever rente in rekening brengen over de bestaande rente.
De vergelijking voor het berekenen van EAR bestaat uit twee hoofdcomponenten:
Zo ziet de vergelijking eruit voordat je je APR en samengestelde perioden invoegt :
EAR =(1 + i/n) n – 1
Als je EAR bekijkt vanuit het standpunt van een creditcardsaldo, kun je zien het verschil tussen uw APR en EAR. Voor een saldo van $ 1.000 op een creditcard die 20% APR in rekening brengt, zou de rente u in één jaar $ 200 kosten. De meeste creditcards brengen echter dagelijks samengestelde rente in rekening, dus u berekent de EAR voor hetzelfde saldo van $ 1.000 als volgt:
[1 + (20% / 365) 365 ] – 1 =.2213 of, uitgedrukt als EAR, 22,13%
In dit voorbeeld heeft een creditcard die adverteert met een APR van 20% een EAR van 22,13%, en daarom zou uw jaarlijkse rentebetaling $ 221 zijn in plaats van $ 200.
EAR zal altijd meer zijn dan APR, tenzij er slechts één samengestelde periode per jaar is, in welk geval ze hetzelfde zullen zijn.
Als EAR verwijst naar rente betaald aan een belegger, werkt het op dezelfde manier. Als investering A een jaarlijkse rente van 5% heeft die maandelijks wordt samengesteld en investering B dezelfde APR heeft maar twee keer per jaar wordt samengesteld, heeft investeringsoptie A een hoger totaalrendement of hoger rendement omdat deze vaker wordt samengesteld.
Hier leest u hoe u het verschil tussen de twee opties kunt berekenen als u begint met een investering van $1.000:
Beleggingsoptie A:[1 + (5% / 12) 12 ] – 1 =5,11%
Beleggingsoptie B:[1 + (5% / 2) 2 ] – 1 =5,06%
In dit voorbeeld is het beginsaldo van investering A van $ 1.000 $ 1.051 waard na een jaar is investering B $ 1.050,60 waard. Hoewel dat misschien niet zo'n groot verschil lijkt, kan het aanzienlijk zijn als de oorspronkelijke investering groter is en u het geld tien jaar of langer investeert.
EAR houdt rekening met de impact van samengestelde rente, terwijl de meer algemeen gebruikte jaarlijks percentage (JKP) - ook bekend als 'nominale rente' - is een jaarlijks percentage dat geen rekening houdt met samengestelde rente.
APR is een algemeen aanvaard tarief voor banken en creditcardmaatschappijen , en andere bedrijven, maar het is belangrijk om EAR te achterhalen, zodat u een nauwkeuriger idee heeft van hoe rente de uitkomst zal beïnvloeden van het aanhouden van een saldo of het aanhouden van een investering zoals een cd- of geldmarktrekening.
De onderstaande tabel vergelijkt EAR met vier verschillende APR's over vier verschillende samenstellingsperioden :
Je kunt EAR-calculators online vinden. Deze bieden een snelle manier om verschillende leningen of investeringsaanbiedingen te vergelijken.