Persoonlijke leningen zijn ongelooflijk veelzijdig en bij de meeste kredietverstrekkers kunt u ze voor vrijwel elk wettelijk doel gebruiken. Maar als je een student bent of een ouder van een kind en je schoolkosten moet financieren, zijn studieleningen een betere optie.

Dit is wat je moet weten over hoe studieleningen en persoonlijke leningen verschillen en hoe elk je financiële situatie kan beïnvloeden.

Begin met federale leningen

Er zijn twee soorten studieleningen die u kunt krijgen:federaal en particulier. In de meeste gevallen zijn federale leningen de betere keuze tussen de twee. Dit is waarom:

• Federale studieleningen brengen doorgaans lagere rentetarieven in rekening dan particuliere leningen, vooral voor niet-gegradueerde studenten.
• Het Amerikaanse ministerie van Onderwijs vereist voor de meeste leners geen kredietcontrole.
• Federale leningen hebben verschillende voordelen die de meeste particuliere kredietverstrekkers niet bieden, waaronder toegang tot programma's voor het kwijtschelden van leningen, inkomensafhankelijke terugbetalingsplannen en royale opties voor geduld en uitstel.
• Niet-gegradueerde studenten met financiële nood kunnen in aanmerking komen voor gesubsidieerde leningen, waarover de federale overheid de rente zal betalen terwijl deze ten minste halftijds op school zit, gedurende de zes maanden aflossingsvrije periode nadat u de school verlaat of onder de halftijdse inschrijving en tijdens toekomstige uitstelperiodes vallen.

U kunt erachter komen voor hoeveel federaal leningsgeld u in aanmerking komt door de gratis aanvraag voor federale studentenhulp (FAFSA) in te vullen. Het financiële hulpkantoor van uw school zal de informatie op de aanvraag gebruiken om een ​​financieel hulppakket te verstrekken, waarin uw studiefinanciering voor dat schooljaar vermeld staat.

Dat betekent echter niet dat je nooit particuliere studieleningen moet overwegen. In sommige gevallen zijn federale leningen en andere vormen van financiële hulp misschien niet voldoende om uw volledige deelnamekosten te dekken, en privéleningen kunnen helpen de kloof te overbruggen, maar ga voorzichtig te werk.

Onderhandse leningen kunnen ook het overwegen waard zijn als u een afgestudeerde student of een ouder van een student bent en een uitstekende kredietwaardigheid hebt. In dit scenario komt u mogelijk in aanmerking voor een lagere rente dan wat de federale overheid in rekening brengt.

Het verschil tussen een particuliere studielening en een persoonlijke lening

Particuliere studieleningen en persoonlijke leningen zijn vergelijkbaar omdat ze allebei een kredietcontrole vereisen, en uw rentetarief en andere leningvoorwaarden zijn afhankelijk van uw krediet- en financiële situatie. Er zijn echter enkele belangrijke verschillen die u moet begrijpen, vooral als u serieus overweegt om zowel de studiekosten als de kosten van levensonderhoud te dekken terwijl u op school zit.

Toegestaan ​​gebruik

Particuliere studieleningen kunnen worden gebruikt voor alles wat met de kosten van het studeren te maken heeft. Dat omvat collegegeld, vergoedingen, kost en inwoning, vervoer, boeken, benodigdheden en uitrusting.

Ze zijn echter niet bedoeld om te worden gebruikt voor zaken als vakanties, het consolideren van schulden (tenzij het afkomstig is van andere studieleningen) en het repareren van uw huis of voertuig. Daarvoor is een persoonlijke lening een betere keuze voor jouw situatie.

Let ook op:sommige kredietverstrekkers staan ​​het gebruik van persoonlijke leningen voor studiekosten expliciet niet toe.

Interesse

Uw rentepercentage voor zowel particuliere studieleningen als persoonlijke leningen is afhankelijk van uw kredietwaardigheid. Maar over het algemeen hebben particuliere studieleningen een lagere rente, wat betekent dat u geld bespaart door er een te kiezen boven een persoonlijke lening.

Terugbetalingsvoorwaarden

Bedrijven voor persoonlijke leningen kunnen u tot zeven jaar de tijd geven om uw schuld terug te betalen met maandelijkse betalingen die onmiddellijk beginnen.

Met particuliere studieleningen kunt u echter mogelijk een afbetalingsplan krijgen van 15 of zelfs 20 jaar, waardoor maandelijkse betalingen betaalbaarder kunnen worden.

Bovendien geven sommige particuliere kredietverstrekkers je doorgaans de mogelijkheid om onmiddellijk te beginnen met betalen, aflossingsvrije betalingen te doen terwijl je op school zit of gewoon je betalingen uit te stellen tot nadat je bent afgestudeerd.

Belastingen

De federale belastingcode staat mensen met studieleningen - zowel federaal als particulier - toe om tot $ 2.500 aan studieleningen die elk jaar worden betaald af te trekken van hun belastingaangifte. Afhankelijk van hoeveel u leent en uw inkomenssituatie wanneer u begint met betalen, kan dit u jaarlijks honderden dollars aan belastingbesparing opleveren.

De rente op persoonlijke leningen is daarentegen nooit fiscaal aftrekbaar, dus u loopt meer besparingen mis.

Kan ik een persoonlijke lening gebruiken om een ​​studielening af te betalen?

Het is mogelijk om persoonlijke leningfondsen te gebruiken om studieleningen af ​​te betalen, maar het is over het algemeen geen goed idee, vooral niet als je federale leningen hebt.

Dat komt omdat bedrijven voor persoonlijke leningen doorgaans niet dezelfde opties voor uitstel en verdraagzaamheid bieden als particuliere bedrijven voor studieleningen, en ze bieden zeker geen toegang tot dezelfde voordelen die het ministerie van Onderwijs aan leners van federale leningen biedt.

Ook hebben persoonlijke leningen doorgaans hogere rentetarieven dan particuliere studieleningen. Dus als uw kredietsituatie uitstekend is en u een solide inkomen heeft, kunt u er baat bij hebben uw studieleningen te herfinancieren in plaats van ze te consolideren met een persoonlijke lening.

Als u worstelt met maandelijkse betalingen en federale leningen hebt, kunt u ook een inkomensgestuurd aflossingsplan overwegen, waarmee u uw betaling kunt verlagen tot 10% tot 20% van uw discretionaire inkomen.

Tegoed opbouwen om geld te besparen op studielening

Zelfs als je lage rentetarieven op federale leningen krijgt terwijl je op school zit, heb je misschien de mogelijkheid om een ​​lagere rente te scoren door te herfinancieren nadat je bent afgestudeerd. Als je nog geen creditcard hebt, overweeg dan om een ​​studentencreditcard aan te vragen om aan de slag te gaan met het opbouwen van een kredietgeschiedenis. Zorg er ook voor dat u uw kredietscore regelmatig controleert om ervoor te zorgen dat u op het goede spoor blijft richting uw doel.