Peter Simmie's Bristol Gate Capital Partners is een in Toronto, Canada gevestigd hedgefonds dat voornamelijk belegt in dividendaandelen. Bristol Gate gebruikt zowel machine learning als tools voor fundamentele analyse om aandelen te ontdekken met sterke vooruitzichten voor dividendgroei. Het bedrijf, dat in 2006 werd opgericht door de heer Simmie, die momenteel dienst doet als Chief Investment Officer, is van mening dat het, door zich te concentreren op een geconcentreerde portefeuille van aandelen met een sterk dividendgroeipotentieel in de komende 12 maanden, een portefeuille kan opbouwen die verslaan de markt op de lange termijn en tegelijkertijd het neerwaartse risico beperken.
De Amerikaanse aandelenstrategie van Bristol Gate heeft vanaf het begin in 2009 tot en met januari 2020 indrukwekkende resultaten opgeleverd, met een samengesteld jaarlijks rendement van 17,86%. De strategie beleefde in 2019 een van zijn beste jaren ooit, met een rendement van 35,53%. 2017 was opnieuw een sterk jaar voor de strategie, die iets meer dan 20% opleverde. De participaties hebben een gemiddelde jaarlijkse dividendgroei van 20,4% gerealiseerd, met een gemiddeld rendement van 1,6%. Bristol Gate had per juni 2020 meer dan $971 miljoen aan activa onder beheer.
Laten we eens kijken naar vijf recente aankopen van Bristol Gate Capital Partners, die in de komende kwartalen een aanzienlijke dividendgroei zouden kunnen opleveren.
Barone Firenze / Shutterstock.com
Dividendrendement:0,77%
Bristol Gate heeft tijdens het tweede kwartaal een enorme investering gedaan in Moody's Corporation (NYSE:MCO) door een nieuwe positie in het aandeel te openen, waardoor het onmiddellijk de op één na meest waardevolle positie in de 13F-portefeuille van het fonds. Hedgefondsen zijn de afgelopen jaren veel optimistischer geworden over het kredietbeoordelaarsbureau, waarbij het bezit van de aandelen onder de fondsen die door Insider Monkey worden gevolgd, in de afgelopen twee jaar is verdubbeld.
Moody's heeft zijn dividendbetalingen de afgelopen tien jaar consequent verhoogd, van slechts $ 0,105 in 2010 tot $ 0,56 in 2020 en er is voldoende ruimte voor verdere groei, waarbij het bedrijf een sterke cashflow en een uitbetalingsratio van slechts 22,4%. Of de aantredende CEO Robert Fauber, die het roer begin 2021 overneemt, wat lawaai maakt door een nog agressievere houding aan te nemen ten aanzien van de dividendbetalingen van het bedrijf, toekomstige dividendgroei lijkt veelbelovend.
Dividendrendement:1,00%
Bristol Gate voegde in het kwartaal van juni ook een grote nieuwe positie in Microsoft Corporation (NASDAQ:MSFT) toe aan zijn 13F-portfolio, waarbij meer dan 262.000 MSFT-aandelen werden gekocht. Op de tweede plaats op de lijst van de 30 meest populaire aandelen onder hedgefondsen van Insider Monkey, was Microsoft eigendom van 222 van de selecte groep fondsen die door Insider Monkey worden gevolgd.
Microsoft heeft zijn dividendbetalingen de afgelopen tien jaar in een vergelijkbaar tempo verhoogd als Moody's, van $ 0,13 in 2010 naar $ 0,56 vanaf de volgende uitbetaling in december 2020. Met een uitbetaling verhouding van 33% en een aanhoudend sterke winstgroei, ziet het dividend van Microsoft er zeker zeer duurzaam uit en is het klaar voor toekomstige groei.
Dividendrendement:0,65%
Bristol Gate kocht in het tweede kwartaal iets meer dan 274.000 aandelen van Dollar General Corp. (NYSE:DG) en opende daarmee een nieuwe positie in de discountwinkel. DG is sinds begin 2019 enorm populair bij hedgefondsen, waarbij het aantal aandeelhouders in die tijd meer dan verdubbelde bij de fondsen die door Insider Monkey worden gevolgd.
Dollar General heeft zijn dividendbetalingen de afgelopen vijf jaar met iets meer dan 50% verhoogd, van $ 0,22 in 2015 tot $ 0,36 in 2020. De pandemie heeft DG in het geheel niet verontrust , aangezien de omzet en het inkomen van het bedrijf in 2020 zijn gestegen dankzij het feit dat het winkelend publiek massaal naar de meer dan 16.000 locaties in de VS trekt. Met bijna $ 3 miljard in contanten en een dividenduitkeringsratio van slechts 16%, bevindt Dollar General zich in een uitstekende positie om meer geld terug te geven aan aandeelhouders als ze dat willen.
Dividendrendement:0,52%
Bristol Gate opende ook een belang in videogameontwikkelaar Activision Blizzard Inc. (NASDAQ:ATVI), en kocht meer dan 681.000 aandelen in het tweede kwartaal. Hedgefondsen stapelden zich het afgelopen jaar op in ATVI, waardoor het aandeel in de top 30 van meest populaire hedgefondsen terechtkwam en het verhief tot het meest populaire gokaandeel.
In tegenstelling tot de beursgenoteerde gamingrivalen Electronic Arts Inc. (NASDAQ:EA) en Take-Two Interactive Software, Inc. (NASDAQ:TTWO), keert Activision Blizzard ook een jaarlijks dividend uit , die het de afgelopen zes jaar agressiever heeft verhoogd, waardoor zijn uitbetalingen in die periode zijn verdubbeld. De game-industrie was een van de grote winnaars van de pandemie, en ATVI was daarop geen uitzondering en behaalde in het derde kwartaal recordomzet en netto-inkomen. Met meer dan $ 7,4 miljard in contanten en een uitbetalingsratio van minder dan 15%, is het niet verwonderlijk dat Bristol Gate geïntrigeerd is door de toekomstige mogelijkheden rond het dividend van het bedrijf.
CME Group Inc (NASDAQ:CME)
Dividendrendement:2,26%
Ten slotte opende Bristol Gate een nieuw belang in CME Group Inc (NASDAQ:CME), waarbij tijdens het tweede kwartaal meer dan 313.000 aandelen werden gekocht. Dat maakt het een van de vele hedgefondsen die een groeiend belang nemen in CME, aangezien het aandeel hedgefondsen het afgelopen jaar met 50% is gestegen onder de fondsen die worden gevolgd door Insider Monkey.
Als de huidige dividendrendementen op de bovenstaande aandelen tegenvallen, corrigeert CME dat enigszins met een rendement van meer dan 2%. De Chicago Mercantile Exchange heeft echter een meer volatiele geschiedenis van dividendbetalingen, waaronder een enorme verlaging van het dividend in 2012, waarvan het nog niet volledig is hersteld, evenals fluctuerende variabele dividenduitkeringen die elk jaar in december worden gedaan. CME heeft ook de hoogste uitbetalingsratio van alle gedekte aandelen, hoewel het desalniettemin een redelijke 50% bedraagt.
Video:bekijk onze video over de top 5 van meest populaire hedgefondsaandelen.
Volgens de meeste aandeelhouders worden hedgefondsen gezien als achterhaalde, verouderde beleggingsinstrumenten uit het verleden. Hoewel er vandaag meer dan 8.000 fondsen actief zijn, kiezen we ervoor om ons te concentreren op de top van deze club, ongeveer 850 fondsen. Deze hedgefondsmanagers orkestreren het grootste deel van de totale activabasis van alle hedgefondsen, en door hun beste keuzes te overschaduwen, heeft Insider Monkey verschillende beleggingsstrategieën ontcijferd die historisch beter hebben gepresteerd dan Mr. Market. Insider Monkey's vlaggenschip short hedgefondsstrategie presteerde sinds de oprichting in maart 2017 met ongeveer 20 procentpunten per jaar beter dan de S&P 500 short-ETF's. Onze portefeuille met shortaandelen verloor 34% sinds februari 2017 (tot en met 17 augustus), hoewel de markt 53 steeg. % gedurende dezelfde periode. We hebben zojuist een lijst met 8 korte doelen gedeeld in onze laatste driemaandelijkse update.
Bij Insider Monkey doorzoeken we meerdere bronnen om het volgende geweldige investeringsidee te ontdekken. Onze analyse bepaald dat de peilingen van de presidentsverkiezingen verkeerd waren op weg naar de verkiezingen van 2020 en we waren in staat om de meest nauwkeurige voorspellingen in het land te doen nadat we aanpassingen hadden gemaakt voor de vooroordelen in bestaande peilingen. We voorspelden bijvoorbeeld comfortabele overwinningen van Trump in Florida, North Carolina, Texas, Iowa en Ohio. We voorspelden ook een zeer nipte Biden-overwinning van 0,4 punten in Wisconsin, terwijl de meeste opiniepeilers 8 tot 10 punten Biden-overwinningen voorspelden. We wachten op de resultaten van nog 5 staten, maar onze nauwkeurigheid is tot nu toe 100% (zie onze voorspellingen ). U kunt zich abonneren op onze gratis dagelijkse nieuwsbrief op onze website om e-mailmeldingen te ontvangen wanneer we een interessant artikel publiceren.
Openbaarmaking:geen. Dit artikel is oorspronkelijk gepubliceerd op Insider Monkey .
10 technologieaandelen die u dividend uitkeren om ze te bezitten
12 dividendaandelen waar fondsen dol op zijn
10 aandelen die kunnen feesten of vallen op de Chinese handel
12 dividendaandelen die inkomstenvalkuilen kunnen zijn
Een wisselvallig jaar voor dividenden (en 4 aandelen voor solide uitbetalingen)
10 beste dividendaandelen in India die uw portefeuille rijk zullen maken!
15 FTSE 100-aandelen die hun dividenden in 2020 niet hebben verlaagd