Per definitie een handelsvoordeel is een benadering van de markt die een voordeel creëert ten opzichte van andere deelnemers. Het vinden of ontwerpen van een dergelijk voordeel voor live futures vereist wat werk. Desalniettemin, indien vastgesteld en in de loop van de tijd toegepast, kunnen de voordelen van het opbouwen van een voorsprong alle verwachtingen overtreffen.

De anatomie van een rand

Randen zijn er in een grote verscheidenheid aan vormen, sommige eenvoudig en andere complex. Ze kunnen geworteld zijn in fundamentele of technische analyse, of ze kunnen het product zijn van discretionaire of systematische methodologieën.

Ongeacht het type moeten alle tastbare live futures-randen echter kwantificeerbaar zijn. Het maakt niet uit of uw voordeel van toepassing is op het scalperen van WTI-ruwe olie of daghandel in de E-mini S&P 500, het moet gebaseerd zijn op regels en statistisch verifieerbaar zijn. Anders kan een waargenomen voordeel gewoon een product van toeval zijn.

In werkelijkheid zijn solide randen niet gemakkelijk te vinden of te ontwikkelen. De markten gedragen zich vaak willekeurig en vertonen tendensen die echt lijken, maar uiteindelijk tijdelijk of onwaar blijken te zijn. Zodra u echter een voordeel identificeert, kan het opbouwen, onderhouden en evalueren van uw prestaties routine worden.

Uw strategie opbouwen

Na het vaststellen van een potentieel voordeel om geld te verdienen, is het vrij eenvoudig om het te integreren in een live futures-handelsstrategie. U kunt het opnemen in de drie belangrijkste onderdelen van uw uitgebreide handelsstrategie:

• Handelsselectie: Positieve handelsmogelijkheden worden geïdentificeerd op basis van de edge. Dit kan het giswerk bij het betreden van de markt wegnemen en helpt bij het bevorderen van een consistente uitvoering.
• Positiebeheer: Een levensvatbare voorsprong gaat concreet in op risico en beloning. Of het nu trendvolgend, omkerend of roterend van aard is, zal bepalen wanneer de markt moet worden verlaten en mogelijk winst of verlies moet worden gerealiseerd.
• Risico/geldbeheer: Het verantwoord beheren van leverage is een belangrijk onderdeel van elke alomvattende strategie. Of u nu statische of variabele lotgroottes verhandelt, de sterkte van de edge reguleert de mate van risico die wordt aangenomen.

Vanuit een strategisch perspectief bevordert een edge de selectie van transacties met positieve verwachtingen in combinatie met een ideale balans tussen risico en beloning. Voeg daar het verstandige gebruik van hefboomwerking aan toe en uw uitgebreide strategie is klaar voor gebruik.

Prestaties evalueren

Helaas voor actieve handelaren, werkt wat gisteren werkte niet altijd vandaag. De markten zijn dynamisch en de toekomstige effectiviteit van een strategie is niet gegarandeerd. Om ervoor te zorgen dat uw voorsprong en strategische aanpak geldig blijven, moet u de prestaties voortdurend evalueren.

Hier zijn twee oefeningen die u kunt gebruiken om de prestaties onder de loep te nemen:

• Trackrecord: Een eenvoudige telling van winsten en verliezen is een handig hulpmiddel voor het meten van prestaties. Zodra het voldoende gegevens heeft verzameld, kan een statistisch trackrecord enig licht werpen op wanneer een rand op zijn zwakst of krachtigst is.

• Vergelijkende analyse: Het is vaak handig om de zich ontwikkelende winst en verlies (P&L) van een strategie te vergelijken met andere van hetzelfde type. Als u bijvoorbeeld een op Stochastics gebaseerde omkeringsstrategie toepast, kan het leerzaam zijn om deze benadering te vergelijken met andere omkeringsstrategieën. Als de prestaties aanzienlijk achterblijven, is het misschien tijd om uw methodologie als geheel te heroverwegen.

Het primaire doel van de evaluatie is om de prestaties te kwantificeren binnen de context van live futures-marktomstandigheden. Het is een maatstaf die niet alleen rekening houdt met P&L, maar ook met de effectiviteit van de aggregaatstrategie. Sterke en zwakke punten zijn duidelijk geïdentificeerd, waardoor strategische afstemming exponentieel gemakkelijker wordt.

Onderhoud

Zodra u de prestatie-evaluatie hebt voltooid, moeten de sterke en zwakke punten van een strategie duidelijk worden. Gedurende de levenscyclus van de strategie zal het nodig zijn om periodiek de validiteit van uw edge te verbeteren of te behouden. Dit kan worden bereikt door regelmatig de volgende vragen te stellen:

• Wordt mijn strategie consequent toegepast volgens de gedefinieerde parameters?
• Hoe groot is een factor van ongepaste handelsgerelateerde latenties? Moet ik mijn hardware, internetverbinding en softwareplatform upgraden?
• Kan ik de handelsgerelateerde efficiëntie verbeteren? Zal mijn strategie beter werken met verschillende ordertypes of in een andere markt?

Het vinden van een voorsprong en het bouwen van een uitgebreide handelsstrategie brengt veel werk met zich mee - en dat geldt ook voor het behouden van uw voordeel. De prestaties van systemen om geld te verdienen hebben de neiging om in de loop van de tijd achteruit te gaan. Het is absoluut noodzakelijk dat u uw strategie op een consistente, efficiënte manier toepast. Als uw strategie niet meer presteert, kan dit een kans zijn om het ordertype, het softwareplatform of zelfs de verhandelde markten te wijzigen.

Live futures verhandelen met kans op winst

Het primaire doel van het handelen in live futures is om geld te verdienen. Strategische verfijning en finesse zijn secundaire kenmerken. Hoe elegant een methodologie ook is, het is niet de moeite waard als het geen winst oplevert.

Soms is alles wat je nodig hebt om de prestaties een boost te geven onbevooroordeeld advies. Kijk voor tijdige marktinzichten en begeleiding op de handelsadviesportal die online beschikbaar is bij Daniels Trading. Met input van zowel professionals van Daniels als externe leveranciers, is het een unieke bron voor handelaren die actief zijn op de termijnmarkten.