Geadverteerde rentetarieven zijn doorgaans nominale tarieven die de jaarlijkse rentetarieven zijn, eventuele toeslagen en samengestelde bedragen buiten beschouwing gelaten. Effectieve rentetarieven, aan de andere kant, zijn wat u daadwerkelijk betaalt. Om de jaarlijkse effectieve rentetarieven te berekenen, moet u rekening houden met de nominale of vermelde rentevoet en hoe de geldschieter de rente berekent - het effect van samengestelde rente. De effectieve rentevoet kan worden gebruikt om de werkelijke rente op een persoonlijke lening of hypotheek te berekenen met behulp van een eenvoudige formule.
Om te begrijpen hoe u de effectieve jaarlijkse rentetarieven kunt berekenen, kan het helpen om de formule op kleine getallen te oefenen. Stel dat u $ 1.000 leent om te worden terugbetaald tegen 5 procent rente over een jaar waarin de rente maandelijks wordt verhoogd. Gebruik de formule:r =(1 + i/n)^n - 1 en los op voor "r"; in deze formule staat "i" voor het nominale tarief en "n" voor het aantal samengestelde perioden in één jaar. In dit voorbeeld is de effectieve rente ongeveer 5,11 procent. Dit simplisme illustreert de kracht van samengestelde rente, aangezien de effectieve rente hoger zal zijn dan de vermelde rente.
Om het effectieve tarief voor een autolening te berekenen, vult u de informatie in de formule in. Stel dat u een nieuwe auto koopt met een eindfactuur van in totaal $ 22.339. U betaalt een aanbetaling van $ 2.339 samen met de belasting en licentie en financiert de resterende $ 20.000 tegen 6 procent rente, maandelijks samengesteld gedurende 48 maanden. Als u de nominale vaste rente van 6 procent gebruikt, krijgt u bij het oplossen van r =(1 + 0,06/12) ^12 - 1, r =1,0616778 - 1, of 0,061678; wanneer gewijzigd in een percentage, is dit gelijk aan 6,1678 procent. Dit effectieve tarief zou betekenen dat de maandelijkse autobetaling $ 469,70 zou zijn, te betalen in 48 termijnen. U zou in totaal $ 22.545,60 terugbetalen.
Het kennen van de effectieve rentevoet is belangrijk omdat het de lener precies laat zien wat hij zal betalen, net zoals het de werkelijke inkomsten van de belegger laat zien. Bij leningen zijn kortere looptijden vereist om de kracht van compounding te verminderen. Als u bijvoorbeeld werkt vanuit het voorbeeld van een autolening van $ 20.000 tegen een nominale rente van 6 procent en de looptijd wordt verkort tot 36 maanden, nemen de maandelijkse betalingen toe, maar het totaal terug te betalen bedrag daalt tot $ 21.888. Als de termijn daarentegen wordt verlengd tot 60 maanden, daalt de maandelijkse termijnbetaling tot $ 387. Hoewel de nominale rentevoet hetzelfde blijft, duurt het langer voordat de hoofdsom daalt, waardoor de totale rente op de lening toeneemt. Over een periode van 60 maanden zou het totaal terug te betalen $ 23.220 zijn.
In praktijksituaties, zoals het evalueren van de looptijd van een hypotheekcontract, vereist het vinden van de effectieve rentevoet het kennen van de hoofdsom of het te financieren bedrag; de nominale rente; eventuele aanvullende leningskosten of -kosten; het aantal keren per jaar dat de lening wordt samengesteld; en het aantal te betalen betalingen per jaar. Stel dat een huiseigenaar $ 100.000 leent tegen een rente van 4 procent, maandelijks samengesteld, voor een termijn van 15 jaar en er worden geen kosten aan toegevoegd. De effectieve jaarlijkse rente wordt 4,0742 procent. De huiseigenaar zou in totaal $ 133.144 terugbetalen in 180 maandelijkse termijnen van $ 740 elk.
