Coinbase, Coinbase Pro, Gemini, Uphold, Kraken en andere crypto-uitwisselingen begonnen met het uitgeven van 1099-K-belastingdocumenten aan hun klanten. Deze documenten sturen crypto-investeerders in een wereld van verwarring en paniek omdat ze onverwacht grote aantallen op de formulieren hebben gezien. Het is belangrijk op te merken dat deze grote aantallen NIET zijn wat u verschuldigd bent aan belastingen (*uitademen). Dus de vraag die iedereen zich stelt, is de vraag die in dit artikel wordt beantwoord:Wat moet ik doen met mijn 1099-K?

Crypto-belastingen - de basis

De IRS behandelt cryptocurrency als eigendom. Dit betekent dat cryptocurrencies zoals Bitcoin, Ethereum, XRP en andere alt-munten moeten worden behandeld als het bezitten van andere vormen van eigendom (aandelen, goud, onroerend goed) voor belastingdoeleinden. Net als bij andere vormen van onroerend goed, moet u aan het einde van het jaar uw vermogenswinsten en -verliezen indienen bij de IRS. Lees voor een diepgaand overzicht van dit proces onze gids over de basisprincipes van cryptobelastingen .

Wat is een 1099-K en waarom heeft Coinbase mij er een gestuurd?

Een 1099-K is een informatief formulier om creditcardtransacties en netwerkbetalingen van derden te melden die u gedurende het jaar heeft ontvangen. Het is geen invoerdocument , wat betekent dat u het niet hoeft bij te voegen of te "opnemen" in uw belastingaangifte.

Vaak ontvangt u een 1099-K als u betalingen heeft ontvangen van creditcardtransacties of betalingen van een netwerk van derden. In het geval van cryptocurrency is het netwerk van derden (Coinbase, GDAX, Gemini of een andere uitwisseling) vereist om u een 1099-K te sturen als uw betalingen meer dan $ 20.000 bedragen of als u meer dan 200 transacties heeft.

Als u bijvoorbeeld 250 transacties heeft gedaan op Coinbase pro, en al deze transacties zijn samen meer dan $ 20.000 in volume wanneer u ze allemaal bij elkaar optelt, ontvangt u 1099-K.

Het brutobedrag van de te rapporteren betaling op uw 1099-K doet niet eventuele aanpassingen bevatten, en het doet niet eventuele winsten of verliezen vertegenwoordigen die u mogelijk aan de IRS moet melden. Het rapporteert alleen de bruto-opbrengsten van alle transacties die u op het netwerk hebt gedaan, in dit geval Coinbase.

Ingekookt

Dat is een hoop chique taal. Kort samengevat, de 1099-K laat in totaal zien hoeveel je hebt verhandeld op een cryptocurrency-uitwisseling zoals Coinbase. Maar het niet rapporteer uw totale winsten of verliezen!

Deze 1099-K wordt automatisch naar de IRS gestuurd, zodat zij een idee hebben van uw activiteit op beurzen van derden. DIT IS echter NIET het bedrag dat u aan de haak slaat voor uw belastingen.

Of u nu een 1099-K ontvangt of niet, u bent verplicht om uw cryptocurrency te melden transacties op uw belastingen. Maar u betaalt alleen belasting over uw vermogenswinst. Als u gedurende het jaar verliezen heeft, kunt u daadwerkelijk geld besparen op uw belastingaanslag. Lees hier meer over geld besparen op uw belastingen door uw cryptoverliezen .

Bijvoorbeeld

Als je begon met $ 100 aan Bitcoin en je verkocht het voor $ 500 nadat je het zes maanden had vastgehouden, zou je belasting verschuldigd zijn over die winst van $ 400. Omgekeerd, als u in januari 2018 $ 2.000 aan ETH had gekocht en het in november in LTC had ingeruild, zou u waarschijnlijk verlies hebben geleden en dit op uw belastingen kunnen afschrijven.

Ik heb geen 1099-K ontvangen. Moet ik nog steeds mijn cryptowinsten en -verliezen op mijn belastingen melden?

Ja, het is verplicht om uw cryptocurrency-transacties te melden bij uw belastingen. Elke verkoop en elke transactie van munt tot munt is een belastbare gebeurtenis. Deze moeten allemaal worden gerapporteerd op uw formulier 8949. Dus of u nu wel of niet een 1099-K ontvangt, u moet nog steeds uw crypto-belastingen indienen.

Zo niet met 1099-K, hoe rapporteer ik mijn cryptotransacties op mijn belastingen?

U hebt twee formulieren nodig om uw cryptobelastingen correct in te dienen:De 8949 en de 1040 Schema D . Maak een lijst van alle transacties op uw 8949 samen met de datum van de transactie, de datum waarop u de crypto hebt verkregen, de kostenbasis, uw opbrengst en uw winst of verlies. Nadat u elke transactie heeft vermeld, telt u ze onderaan op en maakt u dit bedrag over naar uw 1040 Schedule D. Voeg beide formulieren bij uw jaarlijkse belastingaangifte. Lees hier meer over hoe u uw cryptovaluta kunt aangeven bij uw belastingen .

Automatiseer het proces met crypto-belastingsoftware

Het kan u tijd en energie besparen door het hele proces voor het maken van 8949 en cryptobelastingrapportage te automatiseren door uw transacties te uploaden naar CryptoTrader.Tax . De software genereert automatisch uw vereiste belastingdocumenten die vervolgens aan uw belastingprofessional kunnen worden gegeven of kunnen worden geüpload naar belastingvoorbereidingssoftware zoals TurboTax.

Een verhaal van een CryptoTrader.Tax-klant die een 1099-K ontving

Het leek ons ​​relevant om onderstaand verhaal te delen dat ons is gemaild door een van onze klanten. Hij ontving een brief van de belastingdienst die volledig onjuist was als gevolg van de misleidende 1099-K. Het is belangrijk op te merken dat u niet de enige bent die door de troebele belastingwateren navigeert. Er zijn duizenden anderen zoals jij. Ons team hier bij CryptoTrader.Tax is hier om te helpen. U kunt rechtstreeks contact met ons opnemen!

"David,

Dit is een aantal langverwachte positieve feedback die u en uw bedrijf verdienen. Ik zal dit verhaal zo kort mogelijk houden.

In 2017 had ik verschillende cryptovaluta's verhandeld met Coinbase en Gdax/CoinbasePro. Mijn initiële investering was $ 100 en ik zou (na veel transacties) het jaar eindigen met een totale winst van $ 456. Het volgende belastingseizoen heb ik mijn winst op korte termijn (hoewel niet correct) gerapporteerd bij mijn aangifte in 2017.

Begin augustus 2019 ontving ik een brief van de IRS waarin stond dat ik, vanwege informatie van een derde partij, $ 17.318 verschuldigd was. Niet cool!

Coinbase had informatie aan de IRS verstrekt die niet overeenkwam met wat ik had ingevuld bij mijn aangifte. Dat de retourzending niet correct was, was natuurlijk mijn fout. Ik was echter zeker van mijn winst van $ 456 - niet $ 17.318!

Na telefoontjes naar de IRS en een tweede brief van hen begon ik hulp te zoeken bij CPA's om het probleem op te lossen. Een CPA was bekend met crypto-problemen en schatte dat zijn diensten $ 1600 zouden kosten. (4 uur @$400/uur). Ik belde rond om een ​​accountant te vinden die minder zou rekenen. Ik heb het advies van die CPA opgevolgd en heb Coinbase om een ​​kopie gevraagd van wat naar de IRS is gestuurd. Dit was een 1099k zoals ik uit de "brief" leerde. Deze belastinginformatie was nergens zichtbaar in mijn Coinbase-account, dus ik vroeg Coinbase-ondersteuning om een ​​kopie. Het duurde 5 weken voordat ze deze informatie naar mij e-mailden.

Nadat ik zonder succes had gebeld om een ​​accountant te krijgen die crypto-problemen kende of begreep, hoorde ik over uw service en CryptoTrader.Tax. Ik heb me aangemeld voor een demo, vond wat ik zag leuk en betaalde $ 86 voor mijn rapport. Het totaal van uw bedrijf voor mijn nettowinst was $ 454,99 versus mijn $ 456. en dat was voor honderden transacties. Uitstekend werk voor jullie allemaal!

Met deze informatie van jou en nog een telefoontje naar de IRS, kon ik dit misverstand eindelijk oplossen door een paar formulieren naar de regering te faxen. Ik wil hieraan toevoegen dat de laatste dag om een ​​verzoekschrift in te dienen bij de belastingrechtbank maandag 13-1-20 was, en ik had de vrijdag ervoor aan de telefoon met de IRS. Ik heb ze een kopie gefaxt van het correct ingevulde formulier 8949 dat uw bedrijf heeft gegenereerd en ongeveer vier andere pagina's.

De hele puinhoop is gesloten door de IRS en ik heb een brief van hen waarin staat dat.

Bedankt!!"

Tot slot

Samenvattend:Coinbase of uw andere cryptocurrency-uitwisseling stuurde u een 1099-K omdat ze moesten en omdat u meer dan $ 20.000 aan transacties of meer dan 200 transacties had. De IRS heeft een kopie van deze 1099 ontvangen, dus ze zijn op de hoogte van uw activiteit. De 1099 toont niet het bedrag dat u aan belastingen verschuldigd bent en het zou onnauwkeurig zijn om het te gebruiken om belastingen te melden. Om uw belastingen op uw handelsactiviteit correct te rapporteren, vult u de 8949 en 1040 schema D in. 

Als u vragen heeft over crypto-belasting, kunt u ons team rechtstreeks bereiken op [email protected] .

*Dit bericht is alleen voor informatieve doeleinden en mag niet worden opgevat als belasting- of beleggingsadvies. Praat met uw eigen belastingdeskundige, CPA of belastingadvocaat over hoe u de belastingheffing op digitale valuta moet behandelen.