Investeren in hedgefondsen is een manier waarop vermogende particulieren hun vermogen kunnen laten groeien. Deze beleggingsvehikels met een hoog risico hanteren over het algemeen een agressievere benadering van beleggen en vereisen een grote contante investering, wat kan leiden tot aanzienlijke winsten of verliezen. Beleggers die hedgefondsen willen verkennen, kunnen samenwerken met een financieel adviseur om hun opties beter te begrijpen. Houd er rekening mee dat je aan bepaalde vereisten moet voldoen om deel te nemen.

Ondanks de risico's zijn hedgefondsen een beleggingsstrategie die rijke beleggers blijft aantrekken. Het totale kapitaal van de hedgefondssector bereikte in oktober 2021 een record van $ 4,04 biljoen, volgens gegevensleverancier Hedge Fund Research. Hier is een overzicht van hoe u in een hedgefonds kunt beleggen.

Wat is een hedgefonds?

Hedgefondsen zijn actief beheerde beleggingsvehikels. Een fondsbeheerder verzamelt geld van deelnemers en belegt vervolgens namens hen. Beleggingsfondsen worden ook op deze manier beheerd, maar hedgefondsen zijn anders omdat ze zich specifiek richten op risicovolle beleggingen en strategieën en doorgaans een aanzienlijke financiële inzet van beleggers vereisen.

Het doel van een hedgefondsmanager is om een ​​beter dan gemiddeld rendement te behalen, en de meeste hedgefondsmanagers nemen daarvoor een aanzienlijk deel van de actie. Beheervergoedingen kosten doorgaans 1% tot 2% van de beheerde fondsen. Een prestatievergoeding wordt over het algemeen ook toegevoegd aan de beleggingswinsten en kan variëren van 15% tot 20%. Hedgefondsvergoedingen lijken misschien veel om te slikken, maar ze kunnen fondsbeheerders motiveren om gedurfdere beleggingsstrategieën te volgen. Dit kan op allerlei manieren. Hier zijn enkele beleggingsstrategieën die doorgaans door hedgefondsen worden gebruikt:

• Long/short aandelen: Er zijn twee kanten aan deze medaille:aandelen kopen waarvan wordt verwacht dat ze in waarde stijgen (long) en shorten op aandelen waarvan verwacht wordt dat ze waarde zullen verliezen (short). Shorting op aandelen omvat het lenen en verkopen van aandelen waarvan wordt verwacht dat ze waarde verliezen om in wezen tegen die aandelen in te zetten. Het is riskant omdat het fonds geld zal verliezen als de aandelenkoersen onverwacht stijgen. Het doel is dat het fonds door zowel long- als shortposities in te nemen, ongeacht de marktomstandigheden kan profiteren.
• Op schulden gebaseerd beleggen: Het is mogelijk dat een financieel noodlijdend bedrijf veel schulden heeft en een sterk businessmodel. Sommige hedgefondsen zullen in dit soort schuld beleggen en vervolgens hoge rendementen behalen als het bedrijf met succes wordt geherstructureerd. Schuldbeleggingen zijn inherent riskant omdat er geen garantie is dat de financiële vooruitzichten van het bedrijf zullen verbeteren.
• Arbitrage samenvoegen: Deze investeringsstrategie vereist dat fondsbeheerders proberen te voorspellen hoe een aangekondigde fusie of overname zal uitpakken. Het omvat het tegelijkertijd kopen en verkopen van aandelen van beide bedrijven, op basis van verwachte toekomstige waarden. Het eindspel is om winst te behalen wanneer de deal is afgerond, maar het is een speculatieve strategie die veel giswerk vereist.

Het is belangrijk op te merken dat hedgefondsen zijn gericht op vermogende mensen die geaccrediteerde beleggers zijn. Dit stelt fondsbeheerders gerust dat ze financieel in staat zijn om te beleggen. Volgens de Securities and Exchange Commission (SEC) is een geaccrediteerde belegger iemand die ten minste een van de volgende vakjes kan aanvinken:

• Een inkomen dat consequent meer dan $ 200.000 bedraagt ​​($ 300.000 voor getrouwde stellen)
• Een vermogen van meer dan $ 1 miljoen (exclusief de waarde van hun hoofdverblijf), ongeacht hun burgerlijke staat
• Is een gekwalificeerde en gediplomeerde financiële professional

Daarnaast hebben de meeste hedgefondsen ook steile minimale initiële investeringen. Deze kunnen variëren van $ 100.000 tot tientallen miljoenen dollars.

Voor- en nadelen van hedgefondsen

Pluspunten

• Potentieel voor een hoog rendement: Uit een analyse van het American Enterprise Institute bleek dat het gemiddelde rendement van hedgefondsen in het afgelopen decennium 5% was. Dat klinkt misschien niet als veel, maar het kan zich vertalen in een grote winst als u veel investeert. Het is echter vermeldenswaard dat dit gemiddelde rendement nog steeds lager is dan het rendement op beursindexen en andere beleggingsmethoden met een lager risico. Natuurlijk zijn er hedgefondsen die heel hoog scoren - TCI Fund Management bijvoorbeeld haalde in 2021 $ 9,5 miljard op voor zijn klanten, volgens Reuters.
• Diversificatie: Een diverse beleggingsportefeuille zorgt voor evenwicht en spreidt het risico over verschillende activaklassen, sectoren en geografische locaties. Hedgefondsen kunnen hierbij helpen. Hoewel ze misschien niet altijd enorme rendementen behalen, hebben ze er historisch gezien goed aan gedaan om verliezen te minimaliseren tijdens marktdalingen.

Nadelen

• Beperkte toegang tot uw geld: In tegenstelling tot beleggingsfondsen en exchange-traded funds (ETF's), hebben hedgefondsen de neiging om te beleggen in effecten die niet gemakkelijk te verzilveren zijn. Bovendien kunnen beleggers hun aandelen mogelijk maar een paar keer per jaar terugkopen. Op deze manier zijn hedgefondsen beter geschikt voor beleggers die het prettig vinden om de toegang tot hun geïnvesteerde fondsen voor lange tijd op te geven.
• Mogelijk ernstige verliezen: Gewoon omdat beleggers kon enorme opbrengsten behalen, betekent niet dat ze dat ook zullen doen. Hedgefondsen gokken en leunen op risicovolle beleggingsstrategieën om uw inkomsten te maximaliseren. Deze gokken werpen echter niet altijd vruchten af, dus als u te veel van uw geld in hedgefondsen steekt, kan uw nestei in gevaar komen.

Hoe te beginnen met beleggen in hedgefondsen

De eerste stap om te beleggen in hedgefondsen is om een ​​geaccrediteerde belegger te worden op basis van de hierboven genoemde vereisten. Als u zeker weet dat u in aanmerking komt, kan een ervaren financieel adviseur u begeleiden bij het vinden van een hedgefonds om in te beleggen. Wees bereid om financiële documenten aan het bedrijf te verstrekken waaruit blijkt dat u een erkende belegger bent. Dit kunnen W-2's en 1099's zijn, loonstrookjes of een brief van uw werkgever of accountant waarin uw inkomen wordt geverifieerd. U wilt ook een hedgefonds goed doorlichten voordat u gaat beleggen. De SEC raadt aan het prospectus van het fonds en ander materiaal te lezen om het volgende te verduidelijken:

• Haar investeringsstrategieën
• Kosten
• Hoe het fonds zijn activa waardeert, wat zijn vergoedingen kan bepalen
• Uw rechten als het gaat om het inwisselen van aandelen
• Wie de fondsbeheerder is en of u erop vertrouwt dat ze uw geld goed beheren

Waar het om gaat

Hedgefondsen zijn doorgaans beperkt tot vermogende particulieren. Ze concentreren zich op risicovolle beleggingen met de bedoeling een hoger dan gemiddeld rendement te behalen, maar beleggers zijn ook kwetsbaar voor ernstige verliezen. Hedgefondsen zijn ook losser gereguleerd in vergelijking met andere beleggingsvehikels, zoals beleggingsfondsen. Dit wil allemaal zeggen dat ze niet voor alledaagse beleggers zijn.

U kunt uw vermogen nog steeds laten groeien door meer toegankelijke beleggingsopties te verkennen, zoals een 401 (k), individuele pensioenrekening (IRA), beleggingsfondsen, ETF's en meer. Uw financiële welzijn is ook direct gekoppeld aan uw kredietgezondheid - de een ondersteunt de ander. Experian biedt u gratis kredietbewaking. Het is nog een hulpmiddel om uw financiële leven in de goede richting te houden.