Laten we eerlijk zijn, estate planning is niet per se leuk, maar het is zeker van cruciaal belang, vooral als je ouder wordt en meer activa verwerft. Er is echter een vooroordeel dat het alleen een activiteit is voor de rijken. Dat is gewoon niet waar. Iedereen zou een nalatenschapsplan moeten hebben om hun dierbaren te beschermen na hun overlijden.

U heeft een paar opties om te overwegen bij het maken van een boedelplan; moet u bijvoorbeeld een testament of een trust maken? Voor velen is een herroepbaar vertrouwen - of levend vertrouwen - een geweldige optie vanwege de voordelen die het biedt.

Een herroepbaar vertrouwen is in wezen een vervanging van een testament. In plaats van activa naar het rechtssysteem te sturen voor het beheer van de nalatenschap (zoals het geval is voor testamenten), worden activa doorgestuurd naar een particuliere entiteit, een trust genoemd. Een herroepbaar vertrouwen is precies dat; herroepbaar. Het kan op elk moment worden gewijzigd. In tegenstelling tot een onherroepelijk vertrouwen, dat over het algemeen niet kan worden ingetrokken of gewijzigd, biedt een herroepbaar vertrouwen flexibiliteit tijdens de levensduur van de maker van het vertrouwen. Herroepbare trusts moeten niet worden verward met onherroepelijke trusts, die over het algemeen worden gebruikt om activa (zoals levensverzekeringen of aandelen van familiebedrijven) uit een nalatenschap te verwijderen, vaak voor belastingdoeleinden.

De metafoor van de ritssluitingszak

Ik gebruik een Ziploc-tas graag als metafoor voor een herroepbaar vertrouwen wanneer ik deze optie met mijn klanten bespreek. Stel dat u een hersluitbare zak heeft die uw hele leven open blijft. U kunt onroerend goed toevoegen (bijvoorbeeld door onroerend goed aan uw trust toe te voegen) en onroerend goed verwijderen door het te verkopen. Deze Ziploc-tas is geen belastingopvang, dus alle inkomsten of dividenden die uw eigendom verdient, gaan door en worden rechtstreeks aan u belast, en de activa erin zijn niet immuun voor schuldeisers.

U geeft aan wie de inhoud van de tas krijgt bij uw overlijden en u kunt op elk moment van gedachten veranderen. Wanneer je sterft, sluit de Ziploc-zak zich, en alle eigendommen die erin zitten, moeten worden verdeeld onder je begunstigden volgens jouw instructies. Die Ziploc-tas lijkt veel op hoe een herroepbaar vertrouwen werkt. Natuurlijk zijn leven en recht niet zo eenvoudig als een Ziploc-tas, en zoals alles hebben herroepbare trusts hun voor- en nadelen. Laten we naar beide kijken.

Voordelen

Geen erfrechtbank

Het overslaan van de erfrechtprocedure is een van de vele voordelen van een herroepbaar vertrouwen. Probate is de administratieve rechtbankprocedure waarbij uw persoonlijke vertegenwoordiger wordt aangesteld en waarbij de betaling van schulden en de verdeling van activa wordt gecontroleerd, meestal door een rechter. Probate kan tijdrovend, omslachtig, openbaar en vrij duur zijn, redenen genoeg om het te willen vermijden.

Door activa (zoals een huis, hut of zakelijk belang) in een herroepbare trust te plaatsen, of door de trust als begunstigde te benoemen op niet-verbonden rekeningen, zoals levensverzekeringen of makelaarsrekeningen, wordt uw vermogen verdeeld volgens uw wensen en zal dit doen zonder toezicht van de rechtbank.

Vermijd conservatorium

Een ander groot voordeel dat een herroepbaar vertrouwen biedt, is dat u niet naar de rechter hoeft te stappen voor controle over uw financiën als u mentaal of fysiek onbekwaam wordt en niet in staat bent om voor uzelf en/of uw financiën te zorgen.

Wanneer u een herroepbaar vertrouwen creëert met uw echtgenoot of partner, heeft hij of zij de autoriteit over alle trustvermogens. En als u een individuele trust hebt gemaakt, zal uw opvolgende trustee tussenbeide komen en het trustvermogen beheren als u arbeidsongeschikt wordt.

Flexibiliteit

Herroepbare trusts zijn flexibel, waardoor u tot uw overlijden wijzigingen of wijzigingen kunt aanbrengen. Naast het wijzigen ervan, kunt u ook niet-verwante personen van buiten de stad benoemen om als beheerder op te treden, iets dat omslachtig kan zijn met een testament.

Privacy

Een herroepbare trust wordt bij uw overlijden niet openbaar gemaakt en uw nalatenschap wordt privé verdeeld.

Tegoeden beschikbaar bij overlijden

Een herroepbare trust zorgt ervoor dat geld direct na het overlijden beschikbaar is. De curator kan het geld gebruiken om successierechten, administratieve kosten en schulden te betalen.

Nadelen

Geen belastingvoordelen

Herroepbare trusts zijn geen tax shelters en bieden geen belastingvoordelen. Bovendien komt niet elk type activa dat u bezit in aanmerking voor opname in een herroepbare trust. Met name individuele pensioenrekeningen (IRA's) en andere gekwalificeerde pensioenrekeningen kunnen niet in uw trust worden geplaatst (ze moeten eigendom zijn van een persoon). Vertrouwensplanning voor pensioenrekeningen moet zeer zorgvuldig worden gedaan; Als u dit niet doet, kan dit de betalingen aan begunstigden versnellen en nadelige fiscale gevolgen hebben.

Retiteling

U moet al uw activa die in de herroepbare trust moeten worden bewaard, een nieuwe titel geven. Hoewel dit tijdrovend kan zijn, is het de enige manier om de vruchten te plukken van dit soort vertrouwen. Als u ervoor kiest om een ​​activa niet opnieuw een titel te geven of als u er een vergeet, valt deze buiten de trust en wordt deze afzonderlijk behandeld.

Erfgenamen hebben meer tijd om een ​​trust aan te vechten

Als erfgenamen een testament willen aanvechten, hebben de meeste staten specifieke statuten die bepalen wie een testament kan aanvechten en voor hoe lang. Deze periode kan slechts 30 tot 90 dagen bedragen. Als uw erfgenamen een herroepbaar vertrouwen willen betwisten, hebben ze echter doorgaans meer dan drie maanden om dit te doen. De tijd is onderhevig aan staatsspecifieke verjaringstermijnen, die doorgaans één tot vijf jaar zijn, maar langer kunnen zijn.

De hulp van een advocaat

Is een herroepbare trust het juiste voertuig voor estate planning voor u? De beste manier om het antwoord op die vraag te bepalen, is door met een estate planning advocaat te praten over uw situatie. Uw advocaat zal u helpen uw nalatenschap goed in te richten om te zorgen voor de mensen van wie u houdt als u er niet meer bent. En hoewel het niet leuk is om na te denken over plannen voor uw overlijden, plannen wie uw vermogen zal krijgen en hoe u - en uw dierbaren - gemoedsrust zal geven.