Levensverzekeringen zijn een van de essentiële levensbehoeften, met verschillende soorten producten die zijn gericht op verschillende levensfasen. Op jonge leeftijd en in de beginjaren van een loopbaan kan een overlijdensrisicoverzekering nabestaanden voldoende financiële bescherming bieden tegen relatief lage kosten. In latere levensfasen kan een permanente levensverzekering, afhankelijk van het type polis, de mogelijkheid bieden om contante waarde te accumuleren op basis van uitgestelde belastingen, geld dat voor uiteenlopende behoeften kan worden gebruikt.

De vraag die veel mensen zich stellen is welk type levensverzekering het beste bij hen past, in welke levensfase. Het is een belangrijke vraag die gemakkelijke antwoorden loochent. Beide soorten levensverzekeringen en hun verschillende opties en permutaties bieden unieke voordelen, ontworpen om tegemoet te komen aan de brede behoeften van kopers en financiële overwegingen.

Hoewel overlijdensrisicoverzekeringen en permanente levensverzekeringen een uitkering bij overlijden bieden, verschillen ze in veel andere opzichten. Een permanente levensverzekering biedt bijvoorbeeld levenslange bescherming, een overlijdensuitkering die aan begunstigden wordt betaald, ongeacht hoe lang de polishouder leeft, ervan uitgaande dat de premies worden betaald. Een overlijdensrisicoverzekering daarentegen biedt dekking voor een bepaalde periode, bijvoorbeeld 10 jaar of 20 jaar. Wanneer de polisperiode afloopt, eindigt de overlijdensuitkering.

Dit zijn slechts de fundamentele verschillen. Hoewel eigenaren van veel overlijdensrisicoverzekeringen het recht hebben om de polis te verlengen zodra de periode ten einde loopt, zullen de kosten bij verlenging toenemen en aanzienlijk zijn. Permanente levensverzekeringspolissen (die volledige levensverzekeringen en universele levensverzekeringen omvatten, hebben het potentieel om gegarandeerde contante waarde te accumuleren die elk jaar toeneemt. In bepaalde gevallen kan een universele levensverzekering deze functie al dan niet bieden.

Vanuit het oogpunt van levensfasen is een ander belangrijk verschil tussen de soorten levensverzekeringen hun kosten. De premies voor overlijdensrisicoverzekeringen voor dezelfde overlijdensuitkering van een permanente levensverzekering zijn over het algemeen veel lager, vandaar dat ze van toepassing zijn op iemand die net een carrière en een gezin begint. (Verwant :Wanneer een overlijdensrisicoverzekering de oplossing is)

"Gezien de uitkering bij overlijden zijn de kosten extreem laag", zegt Kevin Lynch, een assistent-professor verzekeringen aan The American College in Bryn Mawr, Pennsylvania.

Lynch vergelijkt het verschil tussen het kopen van een overlijdensrisicoverzekering en een permanente levensverzekering met het verschil tussen het huren en kopen van een huis.

"Je bent jong, begint je carrière en woont voor het eerst op jezelf", zei Lynch. “Koopt u een huis met drie slaapkamers, tweeënhalf badkamers of huurt u? Meestal huur je. Hetzelfde (analoog) geldt voor de beslissing om een ​​overlijdensrisicoverzekering te kopen versus een permanente levensverzekering.”

Zodra mensen een punt in hun leven bereiken waarop hun inkomen hoger is en hun financiële behoeften zijn toegenomen, hebben ze de middelen en de prikkel om een ​​huis te kopen dat financiële waarde zal opbouwen.

"Je huurt zolang dat financieel zinvol is", zei Lynch. “Zodra je op het punt komt waarop je inkomen (stijgt) en je nieuwe verantwoordelijkheden hebt zoals een echtgenoot en nabestaanden, kies je over het algemeen voor iets meer permanents, zoals een huis met een vaste hypotheek. Dit is precies hoe hele levensverzekeringen moeten worden bekeken. Net als een huis, is het van jou voor het leven en kan het na verloop van tijd meer waarde genereren.”

Waarom niet vasthouden aan een overlijdensrisicoverzekering?

Hoewel er absoluut niets mis is met het handhaven van een overlijdensrisicoverzekering tot ver in de middenjaren en daarna, stijgen de kosten van de verzekering doorgaans samen met de leeftijd van de persoon bij verlenging. Een jaarlijks hernieuwbaar beleid zal bij elke verlenging hoger geprijsd zijn; hetzelfde geldt voor het verlengen van een 10-jarige of 20-jarige premietermijnpolis. Overlijdensrisicoverzekeringen bouwen ook geen contante waarde op. Als de persoon een permanente levensverzekering had gekocht, zou hij of zij in de toekomst toegang kunnen hebben tot een potentieel belangrijke bron van aanvullend pensioeninkomen (afhankelijk van het soort polis), terwijl de uitkering bij overlijden voor altijd behouden blijft (merk echter op dat de uitkering bij overlijden en contante waarde van een polis wordt verminderd bij een lening of gedeeltelijke afkoop, en de kans op het vervallen van de polis neemt toe).

Evenzo is er niets mis met het kopen van een permanente levensverzekering aan het begin van iemands carrière. Het probleem is dat dit voor veel mensen niet haalbaar is, gezien de relatief hogere kosten van het product. In dergelijke gevallen kan een overlijdensrisicoverzekering de betere keuze zijn.

De beslissing komt neer op de behoeften en financiële middelen van de persoon. Als ze jong zijn en afhankelijk zijn, zijn de behoeften hoog, maar vaak is de financiële middelen laag.

"Als je jong bent en $ 35.000 per jaar verdient, wil je ervoor zorgen dat als je morgen sterft, je partner en kinderen het financiële equivalent van 20 tot 30 jaar van je levenslange inkomen ontvangen", zei Lynch. "Dit is tenslotte het essentiële doel van levensverzekeringen - om de mogelijkheid te vervangen om 'de cheque mee naar huis te nemen'." (Vraag een offerte aan)

In het geval van een getrouwd stel of binnenlandse partners die elk een salaris verdienen, kunnen beide het vermogen van de ander vervangen om een ​​bron van doorlopend inkomen te verschaffen. Als een echtgenoot of partner werkt en de andere thuisblijft om voor kinderen of andere familieleden te zorgen, helpt een levensverzekering de financiële gevolgen op te vangen in het geval van het overlijden van een persoon. In beide voorbeelden zou een overlijdensrisicoverzekering de begunstigden een ruime uitkering bij overlijden bieden tegen veel lagere kosten dan een permanente levensverzekering, die mogelijk niet binnen het financiële bereik van deze kopers ligt. Over vijf tot tien jaar kunnen de financiële middelen van de persoon echter aanzienlijk stijgen. Als dit inderdaad het geval is, kan een permanente levensverzekering voor het individu betaalbaarder zijn. (Rekenmachine: Hoeveel levensverzekering heb ik nodig?)

“De keuze tussen een overlijdensrisicoverzekering of een permanente levensverzekering gaat er niet om welke polis beter is; het is een kwestie van welk beleid geschikt is voor de huidige periode in iemands leven, "zei Lynch.

Veel mensen vinden ook dat de combinatie van een permanente levensverzekering en een overlijdensrisicoverzekering de levenslange bescherming en de accumulatie van contante waarde kan bieden die ze nodig hebben, tegen een prijs die ze zich kunnen veroorloven.

Geld is belangrijk

Financiële professionals zijn het erover eens dat beide vormen van levensverzekering duidelijk belangrijke doelen dienen, gebaseerd op de levensfasen van een individu.

"Overlijdensrisicoverzekeringen zijn erg voordelig als je een beperkt budget hebt", zegt Dean Aita, president van Aita Financial Group Inc., een financieel adviesbureau in Washington Depot, Connecticut. “Je zou nooit willen dat iemand met een heel bescheiden inkomen een permanente levensverzekering koopt die ze zich niet continu kunnen veroorloven. Als ze de premie van volgend jaar niet betalen, kan de polis komen te vervallen.”

Naarmate iemands inkomen stijgt, zei Aita dat het minder zin heeft om door te gaan met het kopen van een overlijdensrisicoverzekering, omdat de premies aanzienlijk zullen stijgen en geen contante waarde zullen opbouwen.

"Een beter alternatief kan zijn om een ​​permanente levensverzekering af te sluiten die een contante waarde opbouwt", legde hij uit. "U betaalt meer premie, maar u krijgt extra voordelen die verder gaan dan alleen de overlijdensopbrengst."

Sommige permanente polissen komen in aanmerking voor dividenden, en hoewel ze niet gegarandeerd zijn, helpen ze de contante waarde en de uitkering bij overlijden van de polis te verhogen. Aangezien de polishouder contante waarde binnen de polis opbouwt, heeft de persoon toegang tot de contante waarde, door middel van leningen of gedeeltelijke afkopen, die kunnen worden gebruikt voor een verscheidenheid aan persoonlijke behoeften, zoals snel geld voor een noodgeval of om het pensioeninkomen aan te vullen. (Meer informatie: Een 'ladderende' verzekeringsstrategie)

"Veel permanente polissen stellen je in staat om de dividenden toe te passen om toekomstige premies te betalen", zei Aita. "De toepassingen zijn talrijk en zijn afhankelijk van de financiële behoeften van elke persoon."

Hoewel de functie contante waarde een aantrekkelijke optie is, is het belangrijk om te onthouden dat het aanboren van de contante waarde van een levensverzekering de waarde en de uitkering bij overlijden verlaagt en de kans vergroot dat de polis vervalt. En als een polis afloopt met een uitstaande lening die de kostenbasis overschrijdt, is deze belastbaar.

Wikkels en bochten

Omdat het leven onvoorspelbaar is, heeft een overlijdensrisicoverzekering vaak een extra functie:de mogelijkheid om de termijnpolis binnen een bepaalde conversieperiode om te zetten in permanente dekking, bijvoorbeeld binnen de eerste 10 jaar van een polis van 20 jaar.

“Om een ​​polis met een andere looptijd te kopen, is een bewijs van verzekerbaarheid vereist, in feite een medisch onderzoek. De persoon kan mogelijk geen nieuwe polis kopen als de persoon ouder is. Gelukkig heeft de industrie deze mogelijkheid aangepakt.”

Hij verwijst naar een belangrijk onderdeel van sommige, maar niet alle, overlijdensrisicoverzekeringen:de mogelijkheid om gedurende de conversieperiode alle of een deel van de overlijdensrisicoverzekering om te zetten in een permanente levensverzekering, ongeacht de gezondheidstoestand of het bewijs van verzekerbaarheid van de verzekeringnemer .

Nu of later

De belangrijkste vraag voor veel eigenaren van overlijdensrisicoverzekeringen is wanneer ze het beste kunnen overstappen (of converteren) van een overlijdensrisicoverzekering naar een permanente levensverzekering. De beslissing van elke persoon in dit opzicht is anders, vanwege unieke omstandigheden. (Verwant :Soorten permanente verzekeringen)

"De beslissing hangt onder andere af van de huidige en verwachte inkomstenstroom van het individu, het aantal personen ten laste, het inkomen van een echtgenoot en de activa en besparingen van het gezin", zei Lynch. "Vanuit financieel oogpunt is het vaak zo dat hoe jonger u overstapt naar een permanente levensverzekering, hoe beter, omdat de premies voor de polis lager zullen zijn, terwijl de premies voor de overlijdensrisicoverzekering bij elke verlenging kunnen stijgen."

Hij voegde eraan toe:"Het is altijd het beste om met een financiële professional of verzekeringsagent te gaan zitten om het juiste moment te bepalen om van de ene polis naar de andere over te stappen of om beide (soorten) polissen op hun plaats te houden."

Aita was het eens met dit perspectief. “Betaalbaarheid is het sleutelwoord”, zegt hij. “Omdat de premie op een permanente levensverzekering stijgt naarmate je ouder wordt, hoe eerder je het product koopt of een overlijdensrisicoverzekering ombouwt, hoe lager de initiële kosten. Ook zal de contante waarde bij bepaalde polissen eerder oplopen.”

Potentiële kopers moeten de waarde van een permanente levensverzekering zien als meer dan alleen een uitkering bij overlijden, voegde hij eraan toe. "Als de premies correct worden betaald en het beleid door de jaren heen wordt gecontroleerd, kan een permanent leven een zeer gunstig financieel voordeel zijn dat kan helpen bij het aanvullen van iemands algehele pensioen en vermogensplanning", zei Aita. "Dit is meer dan een op zichzelf staand product, gezien zijn integrale rol in het algehele vermogensbeheer."

Aita zei dat hij verschillende levensverzekeringen heeft, die hij als jongere man heeft omgezet. "Ik heb al 20 jaar klanten die me bedanken voor hun advies om over te stappen van een overlijdensrisicoverzekering naar een permanente levensverzekering toen ze dat deden ... De waarde van de polis kan aanzienlijk groeien", zei hij. "Het is een zeer nuttige planningstool."