Levensverzekeringen vormen een fundamenteel onderdeel van iemands financiële vangnet. Maar een levensverzekering hebben en er genoeg van hebben zijn twee verschillende zaken.
De Life Insurance and Market Research Association (LIMRA) schat zelfs dat minder dan een derde van de consumenten van levensverzekeringen denkt voldoende dekking te hebben. 1
"Het is slim om periodiek te beoordelen of uw bestaande dekking voldoende is, en een open inschrijvingsperiode is een goed moment om dit te doen", zei Lee McGowan, directeur bij Monument Group Wealth Advisors, in Concord, Massachusetts, in een interview. (Hoeveel heb je nodig? Levensverzekeringscalculator)
Door de werkgever verstrekte levensverzekering
Indien gratis aangeboden, moet u altijd deelnemen aan de collectieve levensverzekering van uw werkgever.
"Neem het, er worden geen vragen gesteld", zei Sean Flynn, een financiële professional bij Essex Financial Services in Southport, Connecticut, in een interview. "Het is waarschijnlijk een veelvoud van je salaris en is gegarandeerd zonder medisch onderzoek."
Aangezien het beleid de groep als geheel dekt, in plaats van individuen, kunnen de premies aanzienlijk lager zijn dan wat u zou kunnen vinden voor een vergelijkbare dekking op uw eigen. Maar houd er rekening mee dat als je deel uitmaakt van een groep, je een of andere individuele keuze verliest.
Wanneer u bijvoorbeeld zelf een polis kiest, heeft u controle over het type verzekering dat u afsluit, zoals een overlijdensrisicoverzekering of een volledige levensverzekering. Met een groepsbeleid heb je dat soort beslissingen niet in handen.
Risico's van groepsplannen
Wanneer u winkelt voor een individueel abonnement, heeft u de mogelijkheid om de polis te controleren. Dit is niet het geval bij collectieve levensverzekeringen - uw werkgever maakt de keuze.
Als uw werkgever bovendien besluit het abonnement in de toekomst te wijzigen of helemaal stop te zetten, kunt u zonder dekking komen te zitten.
Een garantie is om te kiezen voor een aanvullend plan via uw werkgever, als deze die biedt. Maar dit helpt misschien nog steeds niet als je wordt ontslagen of van baan verandert. Hoewel sommige aanvullende polissen draagbaar zijn, wat betekent dat je ze mee kunt nemen naar je nieuwe baan, kan de premie omhoogschieten.
“Een klant had een aanvullende polis van $ 2 miljoen via zijn werkgever, maar besloot van baan te veranderen. Het beleid was draagbaar, maar de premie was veelvouden hoger. Om dezelfde betaling te behouden, had hij zijn dekking aanzienlijk moeten verminderen, "zei McGowan.
Hij stelde zijn klanten voor om de kosten van het kopen van een passend niveau van verzekeringsdekking als onderdeel van een groep te vergelijken met datzelfde niveau als een individu.
"Het groepsplan is meestal minder duur als je vroeg in je carrière bent, maar zodra je halverwege de veertig bent, is er een kruispunt waar het individuele plan een betere optie wordt," zei McGowan.
Dit is waarom:Groepslevensverzekeringsplannen zijn gestructureerd als jaarlijks verlengbare polissen, wat betekent dat de kosten van jaar tot jaar kunnen veranderen. Als een persoon zelf een overlijdensrisicoverzekering afsluit, wordt de premie gedurende de looptijd vastgehouden, meestal 10 jaar of langer.
De leeftijdsfactoren
Daarnaast financieren jongere mensen in collectieve levensverzekeringsplannen het plan voor oudere collega's.
"De door de werkgever verstrekte levensverzekeringspremies kunnen voor iedereen bij het bedrijf hetzelfde zijn en niet goed aangepast op basis van leeftijd of geslacht", zegt David Haraway, directeur bij Substantial Financial in Colorado Springs, Colorado, in een interview.
"Jongere werknemers en vrouwen hebben een langere levensverwachting, maar hun premies kunnen hetzelfde zijn als die van alle anderen", vervolgde hij. “Als dat zo is, zouden jongere werknemers en vrouwelijke werknemers oudere mannelijke werknemers subsidiëren. Ik raad werknemers gewoonlijk aan om niet hun eigen geld bij te dragen, maar op de open markt een goedkopere overlijdensrisicoverzekering te zoeken.”
Er zijn ook fiscale gevolgen voor het afsluiten van een aanvullende collectieve levensverzekering via uw werkgever. De overheid belast de waarde van collectieve levensverzekeringen van meer dan $ 50.000 op basis van wat u ervoor betaalt ten opzichte van de premietarieven die zijn vastgesteld door de IRS. Die kosten kunnen in de loop van de tijd oplopen naarmate u ouder wordt, aangezien de verwachte premies voor oudere personen vaak hoger zijn dan de tarieven voor collectieve levensverzekeringen.
Overwegingen voor een baan
Onderschat de kans niet dat u van baan verandert en de dekking verliest waarop u bij uw vorige werkgever rekende. Het Bureau of Labor Statistics zegt dat mensen die tussen 1957 en 1964 zijn geboren, tijdens hun loopbaan gemiddeld ongeveer 12 verschillende banen hebben gehad. 2 Werknemers van jongere generaties zullen waarschijnlijk nog vaker van baan wisselen.
Dat betekent dat jongere werknemers zouden moeten overwegen om hun eigen individuele plannen te ontwikkelen, raden financiële professionals aan.
"Hou het simpel. Profiteer van het collectieve levensverzekeringsplan van uw werkgever en praat met uw financiële professional over een individuele overlijdensrisicoverzekering, dus zelfs als u van baan verandert, bent u beschermd”, aldus Flynn.
Vroeg beginnen kost minder
Voor mensen aan het begin van hun loopbaan lijkt het kopen van een levensverzekering naast hun groepsabonnement misschien een onnodige uitgave. De premies voor individuele polissen zijn in deze periode echter over het algemeen het laagst.
Een gezonde, niet-rokende 30-jarige kan bijvoorbeeld een 20-jarige, $ 250.000 overlijdensrisicoverzekering afsluiten voor ongeveer $ 160 per jaar, volgens LIMRA. 1
"Als je eenmaal financiële verplichtingen hebt, zoals leningen, en een gezin begint, denk dan op lange termijn na over je verzekering." zei McGowan. "Als je verloofd bent of zelfs maar aan een huwelijk denkt, leg dan de basis voor solide financiële bescherming."
Premies stijgen naarmate mensen ouder worden - dat is het voor de hand liggende risico van wachten met het kopen van een levensverzekering. Er is een groter risico:de dekking wordt ronduit geweigerd. Veel gezondheidsproblemen kunnen mensen in een risicopool plaatsen, waaronder diabetes, hartaandoeningen, verhoogde leverfunctie of kanker.
Rita Cheng, chief executive officer van Blue Ocean Global Wealth in Gaithersburg, Maryland, deelde bijvoorbeeld het verhaal van een klant tijdens een interview.
“Hij had geen individueel beleid toen hij halverwege de vijftig een hartaanval kreeg. Nu hij in de zestig is, probeert hij wanhopig betaalbare dekking te vinden, maar hij kan het niet", zei Cheng. "Zelfs minder ernstige gezondheidsfactoren zoals overgewicht of astma kunnen het krijgen van dekking moeilijk maken. Je moet een verzekering nemen als je denkt dat je die niet nodig hebt.'
De kloof meten
Dus hoeveel verzekering heeft u waarschijnlijk nodig naast wat uw werkgever biedt?
"Veel mensen beseffen niet wat het verlies van steun door een van beide leden van een huwelijk betekent," zei Haraway, eraan toevoegend dat het geen realiteit is die mensen onder ogen willen zien.
"Een 30-jarige met twee kinderen kan nog eens 35 jaar verdienen", vervolgde hij. "Als hij of zij in die tijd gemiddeld $ 100.000 per jaar zou hebben - denk eraan dat deze loonstrookjes meegroeien met de inflatie - is de totale te vervangen inkomsten $ 3,5 miljoen."
Naast de kwestie van het basisinkomen zijn zaken van toekomstige gezinsbehoeften, zoals een hypotheek of hbo-opleidingen. Veel mensen kiezen ervoor om een financiële professional te raadplegen om de exacte behoeften en opties te bepalen.