ETF's voor de gezondheidszorg bieden beleggers blootstelling aan een defensieve hoek van de markt - een markt die waarschijnlijk zal profiteren van een constante vraag en stijgende prijzen op de lange termijn.
Volgens de Centers for Medicare and Medicaid Services waren de nationale uitgaven voor gezondheidszorg goed voor meer dan 17% van het Amerikaanse bruto binnenlands product (bbp) in 2019. bereiken $ 6,2 biljoen. Tegen die tijd zullen de zorgkosten naar verwachting ongeveer 20% van de totale economische output uitmaken.
Als burgers en consumenten zijn er genoeg redenen voor verontwaardiging over de steeds stijgende kosten van de Amerikaanse gezondheidszorg. Voorbeeld:uit de recente ranglijst van ontwikkelde economieën van het Commonwealth Fund blijkt dat de VS de slechtste gezondheidszorg heeft van de belangrijkste ontwikkelde landen, ondanks dat ze aanzienlijk meer uitgeven aan medische zorg.
Maar als belegger is het de moeite waard om de kansen hier op te merken. Ons systeem met winstoogmerk blijft immers enorme inkomsten opleveren voor medicijnfabrikanten, ziekenhuisexploitanten, verzekeraars en anderen. En in plaats van al uw eieren in één mand te leggen, stellen ETF's voor de gezondheidszorg beleggers in staat te diversifiëren over een groep aandelen of sectoren.
Dat gezegd hebbende, hier zijn 11 top ETF's voor de gezondheidszorg om nu te kopen. Dit is een brede selectie van op de beurs verhandelde fondsen die aan verschillende beleggingsdoelstellingen voldoen.
Neem een kijkje.
De grootste ETF voor de gezondheidszorg volgens activa op dit moment is het Health Care Select Sector SPDR Fund van State Street Global Advisors. (XLV, $ 135,21). XLV is de eenvoudigste en meest liquide manier om te spelen op de grootste gezondheidsaandelen op Wall Street.
De ongeveer 60 participaties in dit fonds zijn een eenvoudige notering van de gezondheidsaandelen die aanwezig zijn in de bredere S&P 500 Index. Deze bedrijven worden vervolgens gewogen op grootte, zodat bekende namen als Johnson &Johnson (JNJ), UnitedHealth Group (UNH) en Pfizer (PFE) bovenaan de lijst met componenten staan.
Door de focus op grote aandelen is de portefeuille wel wat topzwaar. Ter zake:ongeveer 22% van alle activa zit alleen achter die drie aandelen.
Natuurlijk gebruiken veel beleggers sectorfondsen om hun beleggingen in één deel van de markt te concentreren. Dus het feit dat XLV niet hypergediversifieerd is, is misschien geen dealbreaker voor beleggers die gewoon op zoek zijn naar de meest prominente gezondheidsaandelen via een ETF.
Lees meer over XLV op de providersite van State Street Global Advisors.
Ook populair met ongeveer $ 17 miljard aan totale activa onder beheer is de Vanguard Healthcare ETF (VHT, $ 262.49). Dit fonds is in veel opzichten vergelijkbaar met het toonaangevende XLV-aanbod, aangezien de top drie posities dezelfde shortlist zijn van mega-capaandelen in de gezondheidszorg. Het is echter veel meer gediversifieerd, met een diepe bank van ongeveer 500 totale aandelen die de line-up vormen.
Voor alle duidelijkheid:het is nog steeds een beetje topzwaar, aangezien de 10 leidende posities samen goed zijn voor ongeveer 40% van de totale portefeuille op dit moment, ondanks dat er honderden andere individuele posities zijn. Die kleine belangen in minder bekende aandelen in medische apparatuur en biotechnologie kunnen echter nog steeds grote rendementen opleveren als ze van de grond komen.
Aan de andere kant, als die kleinere aandelen minder presteren, kan de ETF voor de gezondheidszorg worden tegengehouden. Dat is eigenlijk ook wat er de laatste tijd is gebeurd, aangezien dit Vanguard-fonds tot nu toe "slechts" met ongeveer 17% is gestegen in 2021 - minder dan de ongeveer 20% winst voor XLV en de bredere S&P 500 in dezelfde periode. Toch is dat geen al te armoedige terugkeer.
Lees meer over VHT op de website van de Vanguard-provider.
De iShares Biotechnology ETF (IBB, $ 172,28) werd onlangs gemarkeerd als een van de beste biotechfondsen om te spelen in de ruimte met hogere volatiliteit. IBB is de leider onder de fondsen in deze dynamische subset van gezondheidsaandelen.
Het fonds heeft een beheerd vermogen van ongeveer $ 11 miljard. En het is een one-stop-shop voor diegenen die zich willen concentreren op bedrijven die agressief onderzoek doen naar de volgende generatie behandelingen voor ziekten zoals kanker en de ziekte van Alzheimer die tot nu toe geen betrouwbare behandelingen hebben.
Met ongeveer 270 posities geeft IBB investeerders blootstelling aan biotechbedrijven in de ontwikkelingsfase die nog niet winstgevend zijn en die rekenen op toekomstige goedkeuringen van de Food and Drug Administration (FDA) om hun waarde voor investeerders te bewijzen. Dat maakt dit fonds risicovoller dan de typische large-cap ETF voor de gezondheidszorg die vertrouwt op gevestigde verzekeringsmaatschappijen en steunpilaren van Big Pharma.
Dat gezegd hebbende, is IBB deels populair omdat het momenteel onder meer Moderna (MRNA), Amgen (AMGN) en Gilead Sciences (GILD) heeft - drie zeer volwassen en zeer winstgevende biotechbedrijven die samen goed zijn voor meer dan $ 370 miljard aan markt waarde. Dit biedt een goede basis voor de kleinere en agressievere keuzes die de portefeuille van deze ETF voor de gezondheidszorg aanvullen.
Lees meer over IBB op de site van de iShares-provider.
Natuurlijk zijn sommige beleggers niet geïnteresseerd in het verminderen van hun risicoprofiel door te vertrouwen op enkele van de grotere biotech-aandelen die er zijn. Daarentegen willen ze gewoon een agressief en tactisch spel met kleine startups die mogelijk baanbrekende behandelingen onderzoeken.
Dat is wat de ARK Genomic Revolution ETF (ARKG, $85,68) biedt, met ongeveer 50 bedrijven die allemaal betrokken zijn bij next-gen gezondheidszorgtechnologie, waaronder bio-informatica, moleculaire diagnostiek en stamcelonderzoek.
Op dit moment wordt de line-up geleid door Teladoc Health (TDOC), innovator op het gebied van geneeskunde en diagnostiek, DNA-onderzoeksbureau Pacific Biosciences of California (PACB) en ontwikkelaar van kankergeneesmiddelen Fate Therapeutics (FATE).
Dit zijn allemaal namen die ervaren biotech-handelaren misschien goed kennen, maar waar de gemiddelde belegger misschien niet bekend mee is. Dat bewijst de kracht van ARKG om buiten de gebaande paden namen in de gezondheidszorg te identificeren in plaats van dezelfde oude line-up van blue-chip-aandelen waaraan u misschien al bent blootgesteld in uw portefeuille.
ARKG heeft het de laatste tijd een beetje moeilijk en staat dit jaar in het rood omdat sommige van deze agressievere keuzes in zijn portefeuille zijn gedaald. Op langere termijn blijft het een indrukwekkende stijging van 170% in de afgelopen twee jaar en 40% in de afgelopen 12 maanden. Beleggers die de kortetermijnvolatiliteit aankunnen, willen deze ETF voor de gezondheidszorg misschien toch eens bekijken.
Lees meer over ARKG op de site van de Ark Invest-provider.
Een andere manier om het universum van gezondheidsaandelen op te splitsen, is door medicijnfabrikanten van elke omvang te vermijden en in plaats daarvan te focussen op medische hulpmiddelen. Dit kan via de iShares U.S. Medical Devices ETF (IHI, $65,58).
Hoewel bekende merkgeneesmiddelen veel geld kunnen opleveren onder octrooibescherming, hebben sommige Big Pharma-bedrijven de afgelopen jaren onder druk gestaan nadat die medicijnen beschikbaar kwamen via goedkopere generieke recepten.
Voeg aan de voortdurende kritiek van velen in Washington toe over wat soms wordt gezien als prijsopdrijving op levensreddende medicijnen en investeerders willen misschien alternatieven overwegen voor het bankieren op enorme marges van grote farmaceutische bedrijven.
Medische hulpmiddelen vormen een interessante middenweg. Hier kunnen fabrikanten van hightech chirurgische uitrusting of hartkleppen nog steeds grote winstmarges behalen, zelfs als ze de nogal alledaagse artefacten van het gezondheidszorgsysteem produceren die alles kunnen omvatten, van infuusbuizen tot onderzoekshandschoenen.
Tot de topposities van IHI in de 60-plussers behoren Abbott Laboratories (ABT), fabrikant van implanteerbare hartmonitoren, Thermo Fisher Scientific (TMO) en specialist in celanalyse Danaher (DHR). Het zorgfonds is weliswaar behoorlijk gefocust op dit trio, met 36% van alle activa in de drie posities, maar het zijn diepgewortelde en stabiele manieren om in de sector te spelen zonder zich zorgen te maken over het verlopen van patenten op medicijnen.
Lees meer over IHI op de site van de iShares-provider.
De SPDR S&P Health Care Equipment ETF (XHE, $ 130,96) biedt een iets meer evenwichtige benadering van de zorgsector zonder een focus op Big Pharma.
Hoewel kleiner met slechts $ 828 miljoen aan totale activa, zorgt de "gelijke gewicht"-benadering van medische apparaten en aanverwante apparatuur ervoor dat de 85-tal bedrijven vrijwel allemaal op gelijke voet staan.
Voorbeeld:hoewel u Danaher opnieuw als een topholding zult zien, staat het momenteel slechts op 1,6% van de totale activa - in lijn met de meeste andere bedrijven op de lijst, waaronder $ 2,8 miljard leverancier van diergeneesmiddelen Heska (HSKA) , dat zeker niet voorkomt op de typische lijst van large-capaandelen in de gezondheidszorg.
Omdat het geld op veel plaatsen verspreid is, is XHE dit jaar iets achtergebleven bij de bredere S&P 500-index (15% vs. 20%). Het valt echter niet te ontkennen dat u tijdens een periode van volatiliteit voor een selecte groep aandelen de diversificatie van deze ETF voor de gezondheidszorg aan uw zijde wilt hebben.
Lees meer over XHE op de site van de iShares-provider.
Tot dusver hebben de ETF's voor de gezondheidszorg op deze lijst een uitgesproken binnenlandse focus gehad. Maar de iShares Global Healthcare ETF (IXJ, $88,36) is een populair alternatief voor diegenen die willen inspelen op internationale gezondheidstrends en niet alleen op de Amerikaanse markt.
Dit is een belangrijke onderscheidende factor omdat veel aandelen die beleggers kennen als zorgconsumenten, mogelijk niet echt in de VS gevestigd zijn. Als zodanig kunnen ze worden uitgesloten van het typische binnenlandse indexfonds, simpelweg omdat deze multinationale bedrijven hun hoofdkantoor in het buitenland hebben.
Voor alle duidelijkheid:dit is geen volledig internationaal fonds en Amerikaanse topbedrijven, waaronder Johnson &Johnson, voeren nog steeds de lijst aan. De Zwitserse geneesmiddelenfabrikant Roche Holding (RHHBY) en het Franse farmaceutische bedrijf Sanofi (SNY) hebben echter ook een prominente plek in deze portefeuille.
Big Pharma-aandelen vormen een groot deel van de portefeuille, en samen zijn de farmaceutische, biotech- en life sciences-industrieën goed voor ongeveer 60% van de totale activa. Het valt echter niet te ontkennen dat dit extra niveau van wereldwijde diversificatie een vollediger beeld van de sector geeft dan alleen een Amerikaanse ETF voor de gezondheidszorg.
Lees meer over IXJ op de site van de iShares-provider.
Het Eerste Trust Health Care AlphaDEX Fund (FXH, $ 125,52) biedt een unieke benadering van investeren in gezondheidszorg. FXJ is een actief beheerde ETF voor de gezondheidszorg die kijkt naar het universum van grote en middelgrote aandelen in de sector en zich vervolgens richt op de aandelen waarvan de beheerders denken dat ze het meeste potentieel hebben.
De exacte methodologie achter FXH is eigen, maar het gaat om het rangschikken van aandelen in de gezondheidszorg op basis van specifieke factoren, waaronder prijsmomentum op korte en lange termijn, groeistatistieken zoals omzetexpansie en waardestatistieken inclusief boekwaarde. Vervolgens worden de aandelen genomen die aan de hoogste criteria voldoen, wat op dit moment in totaal ongeveer 85 aandelen oplevert.
Het resultaat is een eclectische line-up die momenteel de hoogvliegende biotech Moderna omvat naast het minder bekende diagnostische bedrijf Bio-Rad Laboratories (BIO) en de fabrikant van chirurgische producten Hologic (HOLX). Door deze focus op de crème de la crème heeft FXH in 2021 ongeveer 17% bereikt om beter te presteren dan een aantal van de andere ETF's voor de gezondheidszorg op deze lijst.
Houd er echter rekening mee dat hoewel de andere ETF's voor de gezondheidszorg hier een algemeen spel zijn op een specifieke trend, dit fonds sterk afhankelijk is van de screeningmethodologie. Dat kan goed of slecht zijn, afhankelijk van welke aandelen elk kwartaal worden uitgespuwd.
Lees meer over FXH op de site van de First Trust-provider.
De Invesco Dynamic Pharmaceuticals ETF (PJP, $ 82,17) is een andere actief beheerde ETF voor de gezondheidszorg. PJP is gebaseerd op zijn eigen gepatenteerde screeningmethodologie, die prijsmomentum, winstmomentum en waardestatistieken omvat.
Het fonds bestaat uit slechts 23 Amerikaanse farmaceutische bedrijven. De definitie van "farma" is echter vrij breed en omvat alle beursgenoteerde aandelen die zich bezighouden met onderzoek, productie of verkoop van geneesmiddelen van welk type dan ook.
Dat geeft een behoorlijk goede mix van diepgewortelde medicijnfabrikanten zoals AbbVie (ABBV) en Gilead Sciences, die momenteel bovenaan de lijst van bedrijven staan met een weging van ongeveer 6% per stuk. Verderop in de lijst vindt u ook kleine farmaceutische bedrijven zoals de $ 1,5 miljard Supernus Pharmaceuticals (SUPN) om de portefeuille te completeren.
Het zorgfonds wordt elk kwartaal opnieuw in evenwicht gebracht en opnieuw samengesteld om ervoor te zorgen dat beleggers voet aan de grond krijgen in de farmaceutische aandelen die achter lijken te lopen.
In de hitlijsten is de PJP erin geslaagd om tot nu toe ongeveer 14% te stijgen.
Lees meer over PJP op de Invesco-providersite.
De Global X Telemedicine &Digital Health ETF (EDOC, $ 18,50) is een van de meer tactische ETF's voor de gezondheidszorg op deze lijst. Het doet wat de naam al aangeeft:investeren in bedrijven die vooruitgang boeken op het gebied van digitale gezondheidszorg. Dit omvat bedrijven die betrokken zijn bij alles van telegeneeskunde, "big data" en analyse van de gezondheidszorg, verbonden apparaten, digitalisering van patiëntendossiers en andere soortgelijke gebieden.
De topposities van het fonds zijn onder meer het bedrijf voor genetische diagnostiek Illumina (ILMN), chromatografie- en spectrometriespecialist Agilent Technologies (A) en het hightech diabetesbewakingsbedrijf Dexcom (DXCM), om er maar een paar te noemen. Vooral in de nasleep van de pandemie moet het duidelijk zijn hoe belangrijk het is om snel de behoeften van patiënten te beoordelen en draagbare digitale dossiers af te leveren waar ze nodig zijn.
EDOC is sinds februari flink afgekoeld nu de grote opleving veroorzaakt door de volksgezondheidsproblemen van 2020 in de achteruitkijkspiegel is. Langetermijnbeleggers kunnen echter geïnteresseerd zijn in deze ETF voor de gezondheidszorg vanwege de kansen die dit soort bedrijven bieden buiten COVID-19.
Lees meer over EDOC op de Global X provider-site.
Over potentieel op lange termijn gesproken, de Invesco S&P SmallCap Health Care ETF (PSCH, $ 191.11) is een andere optie voor beleggers die zich minder zorgen maken over de dagelijkse volatiliteit van gezondheidsaandelen en in plaats daarvan voet aan de grond willen krijgen in bedrijven die mogelijk een hoger risico lopen, maar ook hogere beloningen kunnen opleveren.
We hebben het over aandelen zoals apotheekautomatiseringsbedrijf Omnicell (OMCL), verpleegkundige en artsenpersoneelssoftware-exploitant AMN Healthcare Services (AMN) en kankertestserviceprovider NeoGenomics (NEO) om er maar een paar te noemen.
Deze aandelen zijn nauwelijks de spraakmakende beleggingen die vaak de pijlers zijn van een typische portefeuille. En aangezien ze samen slechts $ 18,4 miljard aan marktwaarde opleveren, zijn ze ook een geweldig voorbeeld van bedrijven met veel hoofdruimte wanneer ze op alle cilinders beginnen te vuren.
En interessant genoeg, hoewel een paar van de ETF's voor de gezondheidszorg op deze lijst de afgelopen maanden onder druk hebben gestaan, heeft PSCH een geweldige run gehad. De aandelen zijn de afgelopen 12 maanden met meer dan 43% gestegen en hebben daarmee een ruime voorsprong genomen op de S&P 500, evenals op de meeste andere fondsen in de zorgsector. Dat is het bewijs dat klein gaan niet betekent dat u geen winst kunt maken, zelfs als de beste zorgaandelen het moeilijk hebben.
Lees meer over PSCH op de Invesco-providersite.
5 voordelige dividendaandelen om nu te kopen
7 perfecte 10 aandelen om nu te kopen
5 best-of-breed goudaandelen om nu te kopen
10 best beoordeelde mid-cap aandelen om nu te kopen
5 aandelen om nu te kopen
6 small-cap dividendaandelen om nu te kopen
Hedge Funds' 25 beste blue-chipaandelen om nu te kopen