In de afgelopen jaren is er een golf van lanceringen van slimme bètafondsen of semi-passieve of indexfondsen met een kleine wending. Aangepast voor volatiliteit, kwaliteit, momentum, gewichten, caps - u kunt uw keuze maken. Een van de nieuwste smart beta NFO's is het ABSL Equal Weight Nifty 50 Index-fonds.

Lijkt een nieuw concept, vraag je? Nou, echt nieuw is het niet. Het eerste fonds met dit idee is al 3,5. jaar oud.

Het concept is eigenlijk vrij eenvoudig.

Neem de top 50 aandelen volgens marktkapitalisatie en investeer gelijk in alle, dat is 2% elk in de 50 aandelen. Absoluut geen vooroordeel. Stel je voor hoe de portfolio's eruit zullen zien!

Ter referentie, hieronder vindt u de top 5 posities van het DSP Equal Nifty 50 Index-fonds.

Daarentegen zal een index zoals Nifty 50, ook de top 50 van bedrijven volgens marktkapitalisatie, beleggen in de verhouding van de marktkapitalisatie. Hier is de samenstelling van het DSP Nifty 50 Index Fund.

Onthoud dat de hele set van 50 aandelen hetzelfde is, alleen het gewicht verschilt. Toch zien ze eruit als krijt en kaas, toch!

Let op, aangezien de herbalancering elk kwartaal plaatsvindt voor het gelijkgewogen fonds, ziet u mogelijk waarden van minder dan of meer dan 2%. Een perfecte 2% weightage is in ieder geval niet mogelijk.

De kleinere marktkapitalisatiebedrijven binnen Nifty 50 krijgen ook hetzelfde respect als de grootste marktkapitalisatiebedrijven.

Een andere belofte van het gelijke gewicht van de Nifty 50 is dat het de sectorale concentratie vermindert (true ), geeft meer diversificatie (true ) en vermindert het risico in de portefeuille (meestal waar voor langere tijdframes ).

Het grotere argument dat wordt rondgeduwd, is echter dat het gelijke gewicht van de Nifty 50 ook een hoger rendement oplevert dan de Nifty 50, de basisindex, voor de belegger.

Het verhaal, tot nu toe, klopt niet. Eens kijken.

Prestaties of veiligheid – wat is het voor de Equal Weight Nifty 50?

We nemen de bestaande fondsen in de ruimte zoals ze in werkelijkheid bestaan ​​en niet alleen op een Excel-blad en kijken hoe ze het hebben gedaan.

Om voor de hand liggende redenen gebruiken we rollende rendementsberekeningen (gegevens met dank aan PrimeInvestor).

We hebben ook de voortschrijdende rendementswaarnemingen beperkt tot het jongste fonds - DSP Equal Nifty 50 Index Fund. Het bestaat nog maar 3,5 jaar en alle waarnemingen zijn beperkt tot die periode om tijdsbias te voorkomen.

Zie de vergelijking hieronder voor het voortschrijdend rendement van 1 jaar en 3 jaar van DSP Equal Weight Nifty 50 en de Nifty 50 indexfondsen van HDFC en ICICI Pru.

U moet zich concentreren op het gemiddelde aantal, aangezien dat de meeste uitkomsten van de periode omvat. Het maximum en minimum zijn randgevallen en je moet veel geluk of pech hebben om precies dat te krijgen.

Met de datapunten van 3 jaar zien we een lagere daling en een lagere standaarddeviatie. Dat maakt het tot nu toe iets veiliger dan de Nifty 50!

De juiste manier om naar het idee van gelijk gewicht te kijken, is door het als een meer gediversifieerde optie te beschouwen. Als je er een hoger rendement mee wilt najagen, kun je een teleurstelling verwachten.

Hier is de NSE-pagina over de Equal Weight Nifty 50 Index.

Tussen jou en mij :Wat is uw mening over het idee van Equal Weight Nifty 50?