Risico is een feit van het leven voor beleggers. Zelfs federaal verzekerde depositocertificaten hebben een renterisico, wat betekent dat een stijging van de rente ervoor kan zorgen dat u vastzit aan inkomsten die onder de marktwaarde liggen totdat de CD afloopt. Het berekenen van risicoblootstelling is een van de tools die slimme beleggers gebruiken om risico's te evalueren en te beheren. Dat is belangrijk omdat beleggers die de risico's begrijpen waarmee ze worden geconfronteerd, betere beleggingskeuzes kunnen maken.
Risico is de kans dat een mogelijke negatieve gebeurtenis zich daadwerkelijk zal voordoen. Bij beleggen betekent dit dat de kans bestaat dat u geld verliest door ongunstige gebeurtenissen. Als u bijvoorbeeld een obligatie koopt, is de kans groot dat de uitgever van de obligatie in gebreke blijft, waardoor u pech en geen geld meer heeft. Een berekening van de risicoblootstelling vertelt u hoeveel u waarschijnlijk zult verliezen als gevolg van bijwerkingen.
Voordat u risicoblootstelling kunt berekenen, heeft u een redelijke schatting nodig van de kans dat een risicogebeurtenis zich voordoet. Stel, u overweegt te beleggen in een bedrijfsobligatie. Doe wat onderzoek om het standaardrisico van de obligatie te vinden. In het begin van de jaren 2000 hadden bedrijfsobligaties die door Moody's als investment grade werden beoordeeld, bijvoorbeeld een historisch wanbetalingspercentage van 2,09 procent. Non-investment grade bedrijfsobligaties zijn in gebreke gebleven tegen maar liefst 31,37 procent. U kunt vergelijkbare gegevens vinden voor andere evenementen, zoals de kans dat een startup zal mislukken of commercieel onroerend goed in waarde zal dalen, door gebruik te maken van financiële publicaties of overheidsbronnen, of door uw makelaar om hulp te vragen.
De formule voor het berekenen van de risicoblootstelling is het totale verlies als het risico zich voordoet vermenigvuldigd met de kans dat het risico zich ook daadwerkelijk voordoet. Stel dat u van plan bent voor $ 10.000 aan bedrijfsobligaties van beleggingskwaliteit te kopen. Als de uitgever in gebreke blijft, kan uw verlies oplopen tot de volledige $ 10.000. Als het standaardrisico 2,09 procent is, geeft het vermenigvuldigen van $ 10.000 met 0,0209 u een risicoblootstelling van $ 209.
Het gebruik van risicoblootstelling als beleggingsgids vereist enige oordeelkundige interpretatie. Een belegging met een hoog risico en een laag potentieel verlies kan bijvoorbeeld dezelfde blootstelling opleveren als een belegging met een laag risico met de mogelijkheid van een groot verlies. Een ander aandachtspunt is het verwachte rendement op de investering. U zult moeten beoordelen of de blootstelling aan risico acceptabel is gezien de potentiële winst.