De aandelenmarkt lijkt de laatste tijd op een traan te staan, een groot contrast met ongeveer een jaar geleden, toen de markten door de Covid-19-ontwikkelingen in de war raakten. Dit bericht maakt gebruik van het gepatenteerde onderzoek naar de MacroRisk Analytics ®-platform om het economische klimaat voor de Nasdaq-100 (NDX)-aandelen per 10 februari 2021 te demonstreren. Deze informatie kan financiële adviseurs en investeerders helpen bij het navigeren door de huidige economische omgeving.

Om dit aan te tonen gebruiken we de Economic Climate Rating (ECR) van MacroRisk. Deze robuuste rating meet de verwachte impact van het huidige economische klimaat voor individuele activa (inclusief aandelen, fondsen en vele andere) in de komende zes tot twaalf maanden. De ECR is een vijfsterrenschaal waarbij één grote economische stormen in de voorspelling aangeeft en vijf positieve rugwind met een gunstig klimaat. Een drie ECR duidt op een neutrale economie.

Per 10 februari 2021 is de gemiddelde ECR 3,5. Deze rating betekent dat beleggers kunnen verwachten dat het economische klimaat gemiddeld neutraal tot gunstig zal zijn voor de Nasdaq-100-aandelen.

Ook de verdeling van ECR ziet er positief uit. De grafiek hieronder laat zien dat er meer Nasdaq-100-aandelen zijn waarvoor het economisch klimaat hoogstwaarschijnlijk gunstig zal zijn (bijvoorbeeld een rating van vier en vijf) dan die aandelen waarvoor het klimaat naar verwachting niet gunstig zal zijn (bijvoorbeeld een rating van één). en twee). Per 10 februari 2021 zijn er geen aandelen in de Nasdaq-100 Index waarvoor de economie naar verwachting zeer ongeschikt zal zijn (bijvoorbeeld een rating van één).

Het MacroRisk Analytics-model gebruikt 18 macro-economische factoren om de gevoeligheden van een aandeel voor veranderingen in de economie te bepalen. De ECR combineert de economische gevoeligheden van een aandeel voor de economie met wat er feitelijk in de economie gebeurt om te bepalen of de economie naar verwachting geschikt, niet geschikt of neutraal is voor het specifieke aandeel.

Om te illustreren wat er momenteel in de economie gebeurt, zullen we het MacroRisk Analytics-platform gebruiken om ons een overzicht te geven van de toestand van de economie per 10 februari 2021.

De balken in de bovenstaande grafiek geven aan waar de specifieke economische factor zich bevindt ten opzichte van het recente voortschrijdend gemiddelde. Als de balk boven nul staat, betekent dit dat de factor een trend vertoont ten opzichte van het recente gemiddelde en vice versa. De rood gemarkeerde balken vestigen onze aandacht op de factoren die het meest de moeite waard zijn om op te letten, aangezien ze mogelijk sterke, niet-willekeurige bewegingen vertonen. Vanaf 10 februari 2021 zijn internationale factoren zoals de dollar/euro-wisselkoers, de beurs van Tokio en de Amerikaanse landbouwexport drie kritische factoren. Een vierde belangrijke factor is de binnenlandse Amerikaanse inflatie (d.w.z. CPI).

Ten slotte staan ​​hieronder tien aandelen uit de Nasdaq-100 Index (NDX) waarvan wordt voorgesteld dat ze op zijn minst enigszins geschikt zijn in de huidige economie (dwz ECR van vier of hoger) en die de hoogste up-market bèta hebben ten opzichte van NDX wat betekent dat deze aandelen de neiging hebben om meer te stijgen dan NDX wanneer de NDX stijgt. De grafiek toont de gegevens per 10 februari 2021.

De ECR is drastisch veranderd sinds ongeveer een jaar geleden, toen de ECR stormachtig was voor de meeste Nasdaq-aandelen. Bovenstaande gegevens laten zien dat de economische vooruitzichten voor de meeste Nasdaq-100-aandelen naar verwachting sterk zullen verbeteren. Het lijkt er ook op dat internationale factoren en de Amerikaanse inflatie nu belangrijker zijn, aangezien ze de grootste veranderingen vertonen ten opzichte van hun recente gemiddelden. Ten slotte biedt dit bericht een lijst van tien Nasdaq-100-aandelen met een ECR van vier of vijf sterren, met de hoogste up-market-bèta ten opzichte van NDX.

Dit bericht is mogelijk dankzij MacroRisk Analytics®. Dit platform biedt beleggingsonderzoek voor meer dan 30.000 individuele namen en beleggersportefeuilles. Het MacroRisk Analytics®-model gebruikt 18 macro-economische factoren om de impact van de economie op de investeringswaarde op te splitsen. Met behulp van dit gepatenteerde onderzoek heeft ons team tweemaal de William F. Sharpe Indexing Achievement Award gewonnen voor ETF/Indexing Paper of the Year. Klik hier om vandaag nog toegang te krijgen tot dit bekroonde beleggingsonderzoek! Je kunt onze andere blogberichten vinden op hier klikken .

Bewerkt door Rania Sullivan.