In dit rapport evalueren we hoe actief beheerde midcap beleggingsfondsen het deden ten opzichte van de Nifty Next 50 Total Returns Index. Slechts drie midcap beleggingsfondsen hebben Nifty Next 50 consequent verslagen over alle mogelijke periodes van 3,4 en 5 jaar.

Waarom wordt deze vergelijking gemaakt:  Nifty Next 50 heeft een risico en een opbrengst die bijna identiek is aan die van de Nifty Midcap 150 Index. In feite is Nifty Next 50 een beetje volatieler. Zie:Bezorgd over Nifty Next 50 Index? Wat je moet weten. Dit maakt de vergelijking met het midcapfonds een natuurlijk verlengstuk.

Beleggers moeten het vreemde karakter van de Nifty Next 50 waarderen. Hoewel het "technisch" deel uitmaakt van het large-cap-universum, is het illiquide en daarom behoorlijk volatiel, zoals eerder uitgelegd Waarschuwing! Zelfs 'large cap'-aandelen zijn niet liquide genoeg! Kun jij dit aan?

---

We zullen rollende rendementen overwegen. Dat wil zeggen, we zullen alle mogelijke terugkeerperiodes van 1,2,3,4 en 5 jaar vergelijken die mogelijk zijn vanaf 1 januari 2013 (vanaf het begin van directe plannen) tot 19 juni 2020. We nemen alleen fondsen in aanmerking die voldoende geschiedenis hebben om 1000 te genereren. of meer 1,2 en 3 jaar voortschrijdende retourgegevenspunten.

Dit is de volledige lijst van 22 midcap-fondsen die in aanmerking komen voor het onderzoek. Hiervan werden Edelweiss Mid Cap Fund, IDBI Midcap Fund en Mahindra Unnati Emerging Business Yojana verwijderd, aangezien het aantal datapunten met een doorlopend rendement over een jaar minder dan duizend bedroeg (jonge fondsen met een korte geschiedenis). DHFL Pramerica Midcap Opportunities Fund werd ook niet in aanmerking genomen, aangezien de 3-jarige geschiedenis resulteerde in minder dan duizend datapunten. Deze fondsen worden hieronder in rood aangegeven.

DSP Midcap Fund – Direct Plan – GrowthInvesco India Midcap Fund – Direct Plan – Growth OptionL&T Mid Cap Fund-Direct Plan-GrowthKotak Emerging Equity Scheme – Growth – DirectAxis Midcap Fund – Direct Plan – GrowthFranklin India Prima Fund – Direct – GrowthTaurus Discovery (Midcap) Fund-Direct Plan-Growth OptionTata Mid Cap Growth Fund – Direct Plan GrowthHDFC Mid Cap Opportunities Fund -Direct Plan – Growth OptionMotilal Oswal Midcap 30 Fund (MOF30)-Direct Plan-Growth OptionBNP Paribas Mid Cap Fund – Direct Plan – Growth OptionSundaram Mid Cap Fonds- Direct Plan – Groeioptie Aditya Birla Sun Life Midcap Fund – Growth – Direct PlanUTI Mid Cap Fund-Growth Option- DirectSBI Magnum MIDCAP FUND – DIRECT PLAN – GROWTHReliance Growth Fund – Direct Plan Groeiplan – GroeioptieBaroda Mid-cap Fund- Plan B (Direct) – Growth OptionQuant Mid Cap Fund-Growth Option-Direct PlanDHFL Pramerica Midcap Opportunities Fund – Direct Plan – Growth OptionEdelweiss Mid Cap Fund – Direct Plan – Growth Opt ionIDBI Midcap Fund Growth DirectMahindra Unnati Emerging Business Yojana – Direct Plan – Growth

Vijf jaar: 11/18 fondsen presteerden beter dan Nifty Next 50 (NN50) met een consistentie van 70% of meer. DSP Midcap Fund behaalde bijvoorbeeld een beter rendement dan NN50 over vijf jaar 604 van de 604 keer of 100%. Laten we dit prestatieconsistentie noemen. HDFC Mid Cap Opportunities Fund versloeg NN50 463 van de 605 keer gelijk aan een prestatieconsistentie van 76,5%

Vier jaar: Slechts 6/18 fondsen beheerden 70% of meer prestatieconsistentie!

Drie jaar: Slechts 3/18 fondsen beheerden 70% of meer prestatieconsistentie!

Twee jaar: Slechts 3/18 fondsen beheerden 70% of meer prestatieconsistentie!

één jaar: Slechts 1/18 fondsen beheerden 70% of meer prestatieconsistentie!

Dit zijn de drie fondsen die over 5,4 en 3 jaar in aanmerking kwamen als hierboven:

DSP Midcap Fund – Direct Plan-GrowthL&T Mid Cap Fund-Direct Plan-GrowthKotak Emerging Equity Scheme – Groei – Direct

Zelfs als we rekening houden met achterblijvende rendementen, zijn slechts 10 van de 23 midcap-fondsen erin geslaagd om beter te presteren dan Nifty Next 50 TRI. Dat wil zeggen, een minder negatief rendement behalen.

Wat betekenen deze resultaten? Haast u niet om in deze fondsen te investeren! Deze resultaten herhalen alleen maar wat we al een tijdje zeggen:degenen die een blootstelling aan midcaps (of smallcaps) willen, hoeven niet verder te kijken dan Nifty Next 50 passieve fondsen. Zie: Combineer Nifty- en Nifty Next 50-fondsen om large, mid-cap indexportefeuilles te creëren en Wat is de beste manier om in de Nifty Next 50 Index te beleggen? en ICICI Nifty Next 50 Index Fund vs Reliance ETF Junior BeEs

Beleggers zijn beter af met een Nifty Next 50-indexfonds dan een Nifty Midcap 150-indexfonds of actieve midcap-fondsen, aangezien het onmogelijk is te voorspellen welk actief fonds in de toekomst NN50 zou overtreffen.