Een daghandelaar is iemand die herhaaldelijk kortetermijnstrategieën voor intrasessiehandel implementeert om de winstgevendheid veilig te stellen. Daghandelaren richten zich op 's werelds belangrijkste financiële locaties, met name de aandelen-, valuta-, grondstoffen- en schuldmarkten. Hoewel het beroep lucratief kan zijn, is het ook controversieel.

Twee van de meest populaire markten voor daghandelaren zijn de New York Stock Exchange (NYSE) en de NASDAQ. Elk biedt enorme kansen in de handel in aandelen, indices en exchange-traded funds (ETF's). Als het echter om daghandel gaat, bieden CME-aandelenfutures een verzameling unieke voordelen ten opzichte van deze traditionele locaties. Voor retaildeelnemers is een van de grootste voordelen het vermijden van de patroondaghandelaarregel.

Wat is de Pattern Day Trader-regel?

Volgens de Amerikaanse Financial Industry Regulatory Authority (FINRA) is een patroondaghandelaar (PDT):

... elke marge-klant die dag handelt (koopt, dan verkoopt of verkoopt short en koopt dan hetzelfde effect op dezelfde dag) vier of meer keer in vijf werkdagen, op voorwaarde dat het aantal dagtransacties meer dan zes procent van de totale handelsactiviteit van de klant bedraagt voor diezelfde periode van vijf dagen.

Wauw, dat is een mondvol. Dus, wat betekent de aanduiding "patroondaghandelaar" van FINRA eigenlijk voor handelaren in particuliere aandelen? Kortom, het zegt dat u slechts vier round-turn-transacties in een periode van vijf dagen kunt uitvoeren. Als u deze drempel overschrijdt, wordt u geclassificeerd als een PDT en moet u zich houden aan de speciale PDT-regels van FINRA:

1. Een PDT moet een minimum eigen vermogen van $ 25.000 aanhouden op elke dag dat transacties worden uitgevoerd.
2. De vereiste van $ 25.000 moet op de rekening staan ​​voorafgaand aan daghandelactiviteiten.
3. Een PDT kan tot vier keer de overschrijding van de onderhoudsmarge op de rekening verhandelen vanaf het einde van de vorige dag. Als deze koopkracht wordt overschreden, wordt een margestorting gedaan om het benodigde geld te storten.

FINRA's rechtvaardiging voor PDT-richtlijnen is om rekening te houden met de extra risico's die verbonden zijn aan kortetermijnhandel. Ongeacht de reden, het vereiste saldo van $ 25.000 is een formidabele toetredingsdrempel voor retaildeelnemers.

Als u de PDT-definitie van FINRA zorgvuldig leest, zult u waarschijnlijk merken dat de richtlijnen zijn gericht op margehandelaren. Dus cashhandelaren zijn vrijgesteld van de PDT-regels, toch? Theoretisch wel. Bij het kopen en verkopen van aandelen of ETF's met een rekening voor alleen contant geld, moeten alle transacties worden afgehandeld voordat het toegewezen kapitaal weer kan worden ingezet. Meestal duurt dit twee dagen nadat de koop- en verkooporders zijn uitgevoerd, oftewel T+2. Als u bijvoorbeeld een geldrekening van $ 5.000 hebt, het volledige saldo investeert en $ 2.000 winst maakt op een intraday-transactie, is uw $ 7.000 voor ten minste de komende twee dagen vastgelopen. Net als de PDT-regels, beperkt het T+2-vereffeningsschema uw mogelijkheid tot daghandel.

Met aandelenfutures zijn er geen PDT-regels en worden transacties snel duidelijk. Zolang aan de contractmargevereisten wordt voldaan, bent u vrij om zoveel transacties binnen de sessie uit te voeren als u wilt.

Belangrijkste voordelen van het handelen in aandelenfutures

Als het spel daghandel in aandelen is, bieden aandelenfutures een verzameling waardevolle voordelen. Hier volgt een korte blik op de belangrijkste:

• Frequentie:Futures-handelaren zijn niet onderworpen aan de PDT-regels van FINRA. Ze zijn vrij om zoveel transacties binnen een sessie uit te voeren als ze willen.
• Solvabiliteit:Futures worden snel verhandeld. Kapitaal is beschikbaar zodra een actieve positie wordt gesloten.
• Flexibiliteit:daghandelaren kunnen deelnemen aan 's werelds toonaangevende aandelenmarkten, van de Nikkei en Eurex tot de NYSE en NASDAQ. U kunt ook onbeperkt long- of short-posities op de markt innemen.
• Hefboomwerking:Futures-marges variëren van 3-12 procent, veel minder dan de vereiste van 50 procent die van toepassing is op aandelen.

Voor daghandelaren is het vermogen om actief hefboomwerking toe te passen en tegelijkertijd wendbaar op de markt te blijven van vitaal belang voor succes. Aandelenfutures bieden deelnemers deze mogelijkheid 23 uur per dag, vijf dagen per week.

Bent u klaar voor een spoedcursus in aandelenfutures?

Lees het gratis e-book van Daniels Trading voor meer informatie over hoe aandelen worden verhandeld op de termijnmarkten Reduced Size Equals Big Opportunity:ontdek de voordelen van klein handelen . Het laat zien hoe de E-mini's, Micro E-mini's en de Small kansen kunnen bieden voor uw handel.