Het nastreven van een graduaat is een verleidelijke kans. Afhankelijk van uw beroep, zult u waarschijnlijk uw verkoopbaarheid verbeteren bij het zoeken naar een baan, uw salaris verhogen en uw professionele netwerk uitbreiden.
Maar hoewel al deze resultaten de ideale situatie vertegenwoordigen, weerspiegelen ze eigenlijk de realiteit van het terugbetalen van studieleningen om de kosten van je diploma te dekken? Kortom, is een graduaat echt de moeite waard?
Wanneer u beslist of een afstudeerprogramma geschikt voor u is, moet u als onderdeel van uw beslissing het rendement op uw investering (ROI) van uw graduaat berekenen.
Praten met afgestudeerden van uw toekomstige scholen kan helpen om uw verwachtingen op een algemene manier te stellen. Maar als u meer kwantitatief wilt worden, is het runnen van uw eigen cijfers een goede manier om de kosten van het programma en het rendement op uw financiële vooruitzichten te onderzoeken.
Natuurlijk zijn er tal van immateriële beloningen die gepaard gaan met geavanceerde studie die niet . is samengevat met een cijfer. Dat zijn zaken als het uitbreiden van je kennis, netwerken en sociale kansen, maar ook het bevredigen van je eigen passies.
We willen u echter helpen bij het benaderen van het aanvraagproces voor een graduate school met het raamwerk om de kosten van een graduate school-programma, de leenkosten van uw studielening en toekomstige baanvooruitzichten te berekenen.
Stel dat u uw baas een project voorstelt of een grote aankoop overweegt - u wilt waarschijnlijk eerst een kosten-batenanalyse maken. Beslissen over een graduaatprogramma vergt evenveel voorzorg.
Salarissen variëren niet alleen afhankelijk van je diploma en specialisatie, factoren zoals locatie en werkervaring dragen ook aanzienlijk bij aan je geschatte ROI.
Iets belangrijks om te onthouden bij het uitvoeren van onderzoek naar een graduate school, is dat niet voor alle banen een masterdiploma vereist is. Onderzoek nuances die specifiek zijn voor de arbeidsmarkt en locatie van uw vakgebied. Blader door relevante vacatures in uw regio en lees arbeidsmarktrapporten over de verwachte groei van uw toekomstige beroep. Gebruik deze informatie om vervolgens uw geschatte salaris met een graduaat te berekenen en stel uzelf vervolgens de vraag:"Heb ik echt een masterdiploma nodig?"
Heb je specifiek voor je studie gespaard of moet je voor het grootste deel van je uitgaven lenen? Vergeet niet om naast het collegegeld ook de kosten van levensonderhoud, vergoedingen, boeken en academische reizen mee te nemen. Elke school is verplicht om een geschatte kosten van deelname (COA) te verstrekken, inclusief een eigen all-in kostenraming. Als je van plan bent om studieleningen af te sluiten, zoek dan uit wat je maandelijkse geschatte betalingen zijn op basis van de leningsvoorwaarden. U kunt een online rekenmachine zoals deze gebruiken.
Vergelijk met behulp van een inkomensgroeicalculator uw huidige salaris met uw verwachte salaris om te zien hoe uw jaarlijkse inkomensgroei eruitziet voor elk scenario. Trek vervolgens uw geschatte jaarlijkse betalingen voor studieleningen af van het salaris voor afgestudeerden om erachter te komen hoeveel extra inkomen u eigenlijk elk jaar mee naar huis zou kunnen nemen.
Hoe verhouden deze cijfers zich tot uw huidige inkomensprognoses op basis van alleen uw bachelordiploma? Natuurlijk omvat geen van beide scenario's promoties of perioden van werkloosheid, maar ze geven u wel een idee van het algemene traject dat uw inkomen op beide wegen zou kunnen volgen.
Download onze nieuwe gids om de informatie te krijgen die je nodig hebt.
Gids downloadenLaten we deze vergelijking eens op de proef stellen aan de hand van een casestudy van een typische student bedrijfskunde aan een best beoordeeld programma.
Op 28-jarige leeftijd heeft Linda besloten de volgende stap in haar carrière als marktanalist te zetten en haar MBA voort te zetten. Ze heeft haar bachelordiploma in financiën al behaald, verdient momenteel $ 60.000 per jaar en hoopt naar zes cijfers te springen als ze klaar is met afstuderen.
Linda is onlangs toegelaten tot de prestigieuze Booth School of Business van de University of Chicago.
Met de volledige kosten van deelname die oplopen tot bijna $ 108.683 per jaar, verwacht ze slechts $ 56.000 te lenen na het ontvangen van studiebeurzen en fellowship-geld en met $ 60.000 die ze heeft gespaard in de zes jaar sinds het behalen van haar bachelordiploma.
Ervan uitgaande dat Linda een postdoctorale baan krijgt met een salaris van $ 103.000 (dat is het gemiddelde salaris voor nieuwe Booth-afgestudeerden die marketing gaan doen) en een aanmeldingsbonus van $ 20.000 bij het afstuderen, zal het resultaat dan het bedrag aan gespaarde besparingen en gemaakte schulden rechtvaardigen?
Laten we wat achterop het servet rekenwerk doen:
Als we zowel haar spaargeld als het totale geleende bedrag optellen, ontdekken we dat Linda meer dan $ 131.000 uit eigen zak heeft uitgegeven voor haar opleiding (en dat is exclusief de twee jaar gemiste inkomsten terwijl ze op school zit). Was het het waard?
Ten eerste zou Linda, met haar nieuwe diploma en inkomen, moeten overwegen haar leningen te herfinancieren. Als Linda haar schuld van $ 56.000 herfinanciert naar een lagere APR onmiddellijk na haar afstuderen - en haar rentetarief verlaagt van 7,21% naar 4,99% - zal haar nieuwe maandelijkse betaling $ 791 zijn, met een besparing van $ 5.000 aan rente gedurende de looptijd van de lening.
(Ze zou ook kunnen herfinancieren op een kortere termijn, wat haar maandelijkse betalingen zou verhogen — of een langere termijn, waardoor ze nog verder zouden dalen.)
Als ze nu op jaarbasis wordt beoordeeld en als ze dezelfde kosten van levensonderhoud behoudt van vóór de middelbare school - en dat is belangrijk - krijgt ze ruim de helft van haar uitgaven terug in de eerste twee jaar na haar afstuderen.
Ze vervangt een derde van haar contante spaargeld met haar tekenbonus van de vleermuis, en dan, door ver beneden haar stand te leven, kan ze de rest van haar contante spaargeld in de komende twee jaar vervangen, naast het boeken van vooruitgang met haar leningen.
Laten we na de herfinanciering nog eens naar de cijfers kijken:
Nog opvallender is het verschil dat een graduaat maakt op Linda's twee potentiële salarissen op pensioengerechtigde leeftijd. Uitgaande van een jaarlijkse salarisverhoging van 3%, zou Linda op 65-jarige leeftijd slechts $ 179.144 per jaar verdienen, terwijl ze zich aan haar huidige inkomenspad houdt, vergeleken met maar liefst $ 289.828 met haar MBA. Met andere woorden, het rendement op haar salarisverhoging vanwege haar diploma blijft gedurende haar hele carrière bestaan.
Hoewel dit een ideaal scenario is voor Linda, creëert het nog steeds een zeer overtuigende reden om haar MBA na te streven.
Bekijk de onderstaande tabel om een idee te krijgen van de kosten en verwachte inkomsten voor andere afgestudeerden.
Opmerking:gegevens voor mediane schuld en mediaan inkomen op basis van aanvragers van een lening, met een mediaan van 3,8 jaar sinds het afstuderen.
Er zijn een aantal factoren waarmee u rekening moet houden bij uw beslissing om een graduaatsopleiding te volgen:professionele doelen, persoonlijke interesses en timing in het leven spelen allemaal een belangrijke rol.
Het is echter net zo belangrijk om de financiële implicaties van uw beoogde programma af te wegen. Je passie volgen is belangrijk in het leven, maar misschien niet ten koste van je financiële zekerheid. Aan de andere kant kun je veel winnen door je graduaat af te ronden.
Het uitvoeren van uw due diligence door de ROI van uw graduaat te analyseren, zou de schaal heel goed kunnen doen doorslaan bij het beslissen op de een of andere manier. Uiteindelijk zul je er zeker van zijn dat je de best geïnformeerde beslissing hebt genomen die mogelijk is.
Hoe de invaliditeitsuitkering voor veteranen te berekenen
Het MCC berekenen
Hoe bereken je portfolio-bèta?
Wat is lifestyle creep en hoe voorkom je het?
Wat is financiële vrijheid en hoe kun je het bereiken?
Hoe de Bid-Ask Spread berekenen?
Hoe het coronavirus de economie beïnvloedt:wat u moet weten