Formulier 8-K, ook wel een "huidig rapport" genoemd, moet worden ingediend bij de Amerikaanse Securities and Exchange Commission (SEC) wanneer er binnen een bedrijf een belangrijke gebeurtenis plaatsvindt die van belang is voor aandeelhouders. In de meeste gevallen moet het formulier binnen vier werkdagen na het plaatsvinden van de gebeurtenis worden ingediend. Voorbeelden van gebeurtenissen waarvoor Formulier 8-K moet worden ingediend, zijn onder meer een faillissement, de aan- of verkoop van een bedrijf, het vertrek van een sleutelfiguur of een productterugroeping.
Het wordt vaak aanbevolen dat beleggers een bedrijf grondig onderzoeken voordat ze aandelen van zijn bedrijf kopen. voorraad. Ze moeten het bedrijf ook nauwlettend in de gaten houden zodra ze die aandelen bezitten. Een manier om dit te doen is door formulieren te lezen die bij de SEC zijn ingediend, zoals formulier 8-K. Dit is wat u moet weten over Form 8-K.
Formulier 8-K geeft u als belegger actuele informatie die u helpen bij het nemen van weloverwogen beslissingen. Een formulier 8-K is nodig wanneer er een bedrijfsgebeurtenis is die u als aandeelhouder in overweging zou nemen bij het nemen van een investeringsbeslissing. Het is gebruikelijk dat bedrijven het hele jaar door een aantal 8-K's indienen, maar meestal binnen vier dagen na de gebeurtenis waarvoor Formulier 8-K nodig was.
Bijvoorbeeld toen Peloton Interactive, Inc., een fabrikant van fitnessapparatuur, alle van zijn loopbandmodellen vanwege veiligheidsproblemen in mei 2021, diende het formulier 8-K in bij de SEC om zijn actie uit te leggen en welke stappen consumenten zouden kunnen nemen. Hieronder is een voorbeeld van Peloton's Form 8-K:
:max_bytes(150000):strip_icc()/ScreenShot2021-05-24at11.21.37AM-054df7ab0faa4385a037782f25be2434.png)
Bedrijven gebruiken Form 8-K om belangrijke gebeurtenissen bij de SEC in te dienen. Zowel individuele als institutionele beleggers kunnen Form 8-K gebruiken om het bedrijf waarin ze beleggen beter te begrijpen.
U kunt meestal toegang krijgen tot bronnen die ooit alleen beschikbaar waren voor professionele beleggers op de website van het bedrijf of via de SEC's Electronic Data Gathering, Analysis, and Retrieval (EDGAR) -database. Dit omvat elk formulier 8-K dat is ingediend bij de SEC, evenals formulier 10-K, dat jaarlijks wordt ingediend, of formulier 10-Q, dat driemaandelijks wordt ingediend en niet-gecontroleerde financiële overzichten bevat.
Terwijl beleggers vaak 10-Q- en 10-K-formulieren beoordelen voor een overzicht van de financiële toestand van een bedrijf, Form 8-Ks kan betrekking hebben op een aantal belangrijke maar onregelmatige zakelijke evenementen. Hieronder staan verschillende voorbeelden van gebeurtenissen die een Form 8-K-registratie kunnen veroorzaken.
Als een bedrijf een lening aangaat, tekent het een langetermijncontract , of als zijn langetermijnleverancier van onderdelen een contract beëindigt voordat het zou aflopen, zou die informatie worden gerapporteerd op een formulier 8-K.
Als een bedrijf faillissement aanvraagt of deel uitmaakt van een surseance van betaling, het moet gemeld worden. Toekomstige 8-K's kunnen rapporteren over het reorganisatieplan van een bedrijf onder Hoofdstuk 11 of liquidatie onder Hoofdstuk 7 faillissement. U kunt op zoek gaan naar informatie over de vraag of de aandelen van het bedrijf zullen worden geannuleerd of wanneer het bedrijf verwacht uit dat faillissement te komen.
Elke aan- of verkoop van activa moet worden gemeld. Dit omvat de aan- of verkoop van een bedrijfsonderdeel of een fusie met een ander bedrijf.
Afschrijvingen vinden plaats wanneer een bedrijf zijn schatting van de waarde van een specifiek actief, zoals een bedrijf of een fysieke fabriek die het heeft verworven. Afschrijvingen worden vaak opgenomen in kwartaal- of jaarlijkse financiële rapporten in plaats van een formulier 8-K. Een afschrijving van Form 8-K kan worden gebruikt wanneer een enkele gebeurtenis de geschatte waarde van een actief verlaagt.
Een onderhandse verkoop van effecten van meer dan 1% van de uitstaande aandelen van een bedrijf die klasse of 5% voor kleinere rapporterende ondernemingen moet worden gerapporteerd. Openbare aanbiedingen die bij de SEC zijn geregistreerd, hoeven onder dit item niet te worden bekendgemaakt.
Aandeelhouders hebben rechten, zoals de mogelijkheid om te stemmen over belangrijke zaken. Het moet worden gemeld als een bedrijf deze rechten wijzigt of ernstig beperkt door de uitgifte van een nieuwe categorie effecten of enige andere actie.
U als belegger bent mogelijk geïnteresseerd in de ethiek van een bedrijf. Bedrijven moeten wijzigingen in hun ethische code melden die van toepassing zijn op leidinggevenden op hoog niveau. Alle vrijstellingen die worden verleend aan leidinggevenden op hoog niveau moeten ook worden gemeld. Veel beleggers beschouwen vrijstellingen van ethiek als een rode vlag.
Een bedrijf kan ervoor kiezen om wijzigingen in zijn ethische code bekend te maken op zijn website in plaats van een Form 8-K in te dienen.
Het kan zorgwekkend zijn als een bedrijf zijn onafhankelijke auditor, de auditor, ontslaat aftreedt, of de accountant weigert zich voor herbenoeming kandidaat te stellen. Om deze reden moet een dergelijke wijziging worden bekendgemaakt. Een bedrijf moet ook bekendmaken of de vertrekkende accountant een afkeurend oordeel of een oordeel met voorbehoud heeft gegeven over de financiële overzichten van het bedrijf, of dat de vertrekkende accountant het niet eens was met de boekhoudprincipes of -praktijken van het bedrijf.
Een wijziging in de zeggenschap van het bedrijf, inclusief het vertrek of de verkiezing/benoeming van bestuurders, bestuursleden of bepaalde functionarissen moeten worden gemeld. Het vertrek of de benoeming van een leidinggevende op hoog niveau (zoals een CEO, Chief Financial Officer of een andere leidinggevende op C-niveau) moet worden gemeld. Alle wijzigingen in de beloning van een topmanager moeten ook worden bekendgemaakt.
Openbaarmaking van wijzigingen in statuten of statuten is vereist, zoals elke wijziging in het boekjaar van een onderneming. Een bedrijf mag een dergelijke wijziging bekendmaken in een volmachtverklaring of informatieverklaring, in welk geval een 8-K niet nodig is.
Zoals je kunt zien, kan belangrijke informatie op een groot aantal gebieden worden bekendgemaakt in een Form 8-K. Formulier 8-K's zijn echter slechts één informatiebron die u moet bekijken voordat u aandelen koopt of terwijl u het bedrijf in de gaten houdt nadat u die aandelen bezit.