Goud heeft de neiging om het goed te doen in tijden van problemen. Welnu, dankzij de pandemie van het coronavirus die de wereldeconomie op slot heeft gedaan, hadden beleggers in 2020 grote problemen, en dat bleek vorig jaar uit een rendement van bijna 25% voor het gele metaal.
De goudprijs had het echter moeilijker in 2021, met ongeveer 8% year-to-date. Maar ondanks wat een veel beter jaar voor de economie zou moeten zijn dan vorig jaar, kunnen sommige investeerders nog steeds in de verleiding komen om goud te kopen op deze dip. Per slot van rekening denken analisten dat de vooruitzichten voor het glanzende metaal dit jaar gunstig blijven, zelfs nadat ze onder druk zijn gekomen door hogere rentetarieven en uitstroom van goudbeursverhandelde fondsen (ETF's).
Inderdaad, 38 analisten, ondervraagd door de London Bullion Market Association, voorspelden dat de goudprijs in 2021 gemiddeld $ 1.974 per ounce zou bedragen. Dat is ongeveer 13% hoger dan de huidige prijzen en zou een terugkeer betekenen naar niveaus die sinds augustus 2020 niet meer zijn gezien.
Begrijp gewoon:een deel van uw vermogen in goud gieten is niet altijd een goed idee. Goud heeft zelfs een vlekkerig langetermijnrecord als belegging.
Hier zijn enkele belangrijke punten die u moet weten over beleggen in goud voordat u op het edelmetaal gokt.
Gegevens, prijzen en rendementen zijn afkomstig van Kitco, DQYDJ, de Perth Mint, de World Gold Council, YCharts, de U.S. Mint en Morningstar.
Goud? Nee. Misschien Amerikaanse obligaties? Weer fout. Large-capaandelen die in de VS worden verhandeld, hebben de afgelopen vier decennia gemakkelijk beter gepresteerd dan die activaklassen.
Laten we naar de tape gaan:van maart 1980 tot maart 2021 behaalde de S&P 500, met herbelegde dividenden, 12,1% op jaarbasis. Wat obligaties betreft, leverde de benchmark op tienjarige staatsobligaties over dezelfde periode een jaarlijks rendement van 6,6% op. Maar goud? Het was niet zo schitterend en leverde in die periode een jaarlijkse winst van slechts 2,8% op.
Meld u aan voor Kiplinger's GRATIS Beleggen Wekelijkse e-letter voor aanbevelingen voor aandelen, ETF's en beleggingsfondsen, en ander beleggingsadvies.
Nog recenter is goud nog steeds een underwhelming. De S&P 500 leverde een rendement op jaarbasis op van 13,8% met herbelegde dividenden in het afgelopen decennium tot maart, terwijl benchmark Treasuries 2,2% en goud 3,1% opleverden.
Opnieuw versloegen Amerikaanse aandelen zowel Amerikaanse obligaties als goud.
Van maart 1990 tot maart 2021 won de S&P 500 10,4% op jaarbasis met herbelegde dividenden. De 10-jarige schatkist leverde een jaarlijks rendement van 4,6% op. Goud genereerde ondertussen een jaarlijks rendement van 5,2%. Interessant is dat goud verondersteld wordt een bolwerk te zijn tegen stijgende prijzen, maar gecorrigeerd voor inflatie presteerde de grondstof zelfs nog slechter.
Gecorrigeerd voor inflatie, behaalde de S&P 500 van maart 1990 tot en met maart 2021 7,9% op jaarbasis, inclusief dividenden. De 10-jarige schatkist genereerde een jaarlijks rendement van 2,2%. Goud gecorrigeerd voor inflatie leverde slechts 2,7% op jaarbasis op.
Merk op dat de prijs van goud daadwerkelijk is gedaald ongeveer 27% tussen 1989 en 1999. Goud verliest vaak aan waarde in welvarende tijden, zoals de jaren negentig over het algemeen waren.
De 21e eeuw is de tijd van goud om te schitteren. Van maart 2000 tot maart 2021 genereerde goud een jaarlijks rendement van 19,1%. Gecorrigeerd voor inflatie komt dat neer op 14,7% op jaarbasis.
Laten we echter niet vergeten dat goud in 1999 daalde tot $ 208 per ounce, van $ 595 in 1980 en $ 401 in 1989. Opnieuw daalde de goudprijs tijdens een periode van economische voorspoed:de jaren negentig.
Aandelen kwamen in dezelfde periode op de tweede plaats, met een rendement van 6,8% op jaarbasis, inclusief dividenden. (Of 4,7% als rekening wordt gehouden met inflatie.) Aandelen waren het slachtoffer van het uiteenspatten van twee zeepbellen:de technologiezeepbel aan het begin van de eeuw en de vastgoed- en kredietzeepbel die rond 2007 begon.
Benchmark Treasury notes kwamen als laatste binnen in deze periode, met een rendement op jaarbasis van 3,6%, of 1,5% in voor inflatie gecorrigeerde termen.
De prijs van goud volgt als algemene regel de inflatie niet. Tussen 1987 en 2001, toen de inflatie rond de 3% per jaar schommelde, daalde de goudprijs.
Maar het is waar dat tijdens perioden van buitengewoon hoge inflatie de goudprijs kan stijgen.
Dat is wat er gebeurde vanaf het midden van de jaren zeventig tot het begin van de jaren tachtig, toen de inflatie kromp van 4,8% in 1976 tot 13,3% in 1979 en 12,4% in 1980, voordat een lange daling begon. De goudprijs sprong van minder dan $ 150 per ounce naar meer dan $ 800 en stortte vervolgens in tot $ 400 in 1981.
Wilt u een gegarandeerde inflatiehedge? Probeer Treasury Inflation-Protected Securities (TIPS).
Goud kan in waarde stijgen in moeilijke tijden, wanneer beleggers angstig en onzeker zijn en veiligheid zoeken. Kijk maar naar de uiteenlopende paden die aandelen en goud in 2020 namen tijdens de uitbraak van COVID-19.
Toen de door pandemie veroorzaakte uitverkoop van aandelen op 23 maart uiteindelijk een dieptepunt bereikte, had de S&P 500 een jaar-to-date verlies van meer dan 30%. De goudprijs hield echter stand. Op 23 maart waren ze ongeveer 1% gestegen voor het jaar tot nu toe.
En toen begon het echte plezier. Goud stortte in de komende vier maanden in en steeg met 36% tot 6 augustus, toen het een recordhoogte van $ 2.067,20 per ounce bereikte.
Zoals hierboven vermeld, heeft de 21e eeuw goud verschillende kansen gegeven om te schitteren. De onrust die volgde op de terroristische aanslagen van 11 september 2001 en die zich voortzette tijdens de economische ineenstorting van 2008-09 was optimistisch voor goudbeleggers.
Het is niet ongebruikelijk dat de goudprijs stijgt met slecht nieuws (zoals de wereldwijde pandemie of een staatsschuldencrisis) en daalt met goed nieuws (zoals beter dan verwachte economische groei).
Een oud argument voor het investeren in goud is dat het een goede waardeopslag is, dat wil zeggen dat de voor inflatie gecorrigeerde prijs relatief stabiel blijft over lange perioden.
Meld je aan voor Kiplinger's GRATIS Closing Bell e-letter:onze dagelijkse blik op de bewegingen van de aandelenmarkt en welke bewegingen beleggers zouden moeten maken.
Een waardeopslag impliceert een constante prijs, en zoals we hebben gezien, zijn de goudprijzen allesbehalve stabiel. Hoewel de correlatie van goud met aandelen gecompliceerd is, volstaat het om te zeggen dat het edelmetaal volatiel kan zijn. Zo steeg de prijs in 2012 met bijna 6%. In 2013 daalde het met 28%. In 2017? 12,6% gestegen. Maar een daling van 1,2% in 2018.
Hetzelfde geldt ook voor langere tijdframes. Neem bijvoorbeeld het afgelopen decennium en halveer het. Tijdens de eerste vijf jaar eindigend op 15 april 2016 daalde de goudprijs met ongeveer 16,5%. Maar sindsdien? Goud is de afgelopen vijf jaar met meer dan 40% gestegen.
Goud is het meest populaire edelmetaal voor beleggers, maar het is niet het duurste. Die titel is eigenlijk van rhodium, dat in 2021 naar recordhoogtes is gestegen en momenteel $ 26.200 per ounce opbrengt.
Van de belangrijkste edelmetalen komt goud inderdaad op de vierde plaats qua prijs per ounce, na rhodium, iridium en palladium, maar vóór platina en zilver.
Hoe aantrekkelijk munten en edelmetaal ook zijn, fondsen zijn de gemakkelijkste manier voor particuliere beleggers om blootstelling aan goud te krijgen. Ze worden ook steeds populairder. Goud-ETF's kenden in 2020 een recordinstroom van $ 47,9 miljard - bijna het dubbele van het vorige record van 2016. In termen van tonnage steeg de vraag naar gouden ETF's met 120% ten opzichte van 2019. De vraag naar staven en munten groeide jaar-op-jaar met slechts 3%.
Geen wonder:het is veel gemakkelijker om blootstelling aan goud te krijgen door een goudfonds elektronisch op een effectenrekening te houden in plaats van het fysieke metaal te ontvangen, op te slaan en te verzekeren.
De SPDR Gold Shares (GLD), 's werelds grootste door goud gedekte exchange-traded fund, heeft ongeveer $ 61,3 miljard aan activa. De ETF volgt de prijs van goud. Als u ervoor kiest om op deze manier te beleggen, geeft Kiplinger de voorkeur aan de goedkopere iShares Gold Trust (IAU), die jaarlijkse kosten van 0,25% heeft, vergeleken met 0,40% voor GLD.
U kunt ook beleggen in tal van beleggingsfondsen en ETF's die beleggen in aandelen van goudmijnbedrijven.
Goudprijzen kunnen volatiel zijn, maar ze zijn niets vergeleken met zilver. De markt voor zilver is kleiner dan voor goud.
Bovendien wordt zilver meer industrieel gebruikt dan goud, waardoor de prijs van eerstgenoemde gevoeliger is voor de ups en downs van de economie. Deze twee factoren zorgen ervoor dat de prijs van zilver hoger is dan die van goud.
Als je een goede nachtrust wilt, ga dan voor beleggen in goud, niet voor zilver.
De grootste wettig betaalmiddel ooit geproduceerd werd in 2012 geslagen door de Perth Mint in West-Australië.
De "Australian Kangaroo One Tonne Gold Coin" uit 2012 bevat één ton 99,99% puur goud en is ongeveer 80 centimeter in diameter en 12 centimeter dik.
De enorme munt heeft een nominale waarde van $ 1 miljoen Australische dollar, maar wordt geschat op meer dan $ 50 miljoen AUD.
De Bitcoin IRA:5 essentiële feiten die u moet weten
Wat u moet weten over generatie Z
Regionaal fonds Alles wat u moet weten
Cyberverzekering - Wat moet u weten?
Geld investeren voor beginners:wat u eerst moet weten
Uw eerste vastgoedbelegging kopen 8 dingen die u moet weten
Wat u moet weten voordat u in aandelen belegt