In een tijd waarin beleggers overspoeld worden met informatie en meningen, kan het moeilijk zijn om door de ruis heen te spitten en vast te stellen welke aandelen het waard zijn om te bezitten.
Gelukkig heeft de legendarische belegger Warren Buffett ooit een vrij eenvoudige regel gegeven om te volgen:"[D]e beste onderneming om te bezitten is er een die over een langere periode grote hoeveelheden incrementeel kapitaal kan gebruiken tegen zeer hoge rendementen."
Onthoud dat bedrijven op het meest basale niveau zijn ontworpen om kapitaal van investeerders te nemen en er een rendement op te behalen.
Met dat in gedachten zijn hier drie bedrijven uit de portefeuille van Berkshire Hathaway met een rendement op geïnvesteerd kapitaal in de dubbele cijfers - plus een paar exotische activa die ook het potentieel hebben voor solide rendementen.
De aftrap is de grootste participatie van Berkshire, wat zeker past bij de beschrijving van Buffett:Apple heeft een vijfjaarlijks gemiddeld rendement op geïnvesteerd vermogen van 27,6% behaald.
Berkshire bezat op 30 september 907,6 miljoen aandelen van de technologiegigant, met een waarde van meer dan $ 161 miljard tegen de huidige prijs. In feite is Apple nu goed voor meer dan 40% van Berkshires beursgenoteerde aandelenportefeuille op basis van marktwaarde.
Een van de redenen achter die concentratie is de enorme stijging van de aandelenkoers van het bedrijf. In de afgelopen vijf jaar zijn de aandelen van Apple met meer dan 500% gestegen.
Eerder dit jaar onthulde het management dat de actieve geïnstalleerde hardware van het bedrijf de 1,65 miljard apparaten heeft overtroffen. Maar Apple doet meer dan alleen smartphones en computers maken; het heeft een geïntegreerd ecosysteem gebouwd dat klanten aanmoedigt om meer en meer te investeren.
Als gevolg hiervan is het bedrijf in een lovenswaardig tempo gegroeid. In het kwartaal van september steeg de omzet met 29% op jaarbasis tot $ 83,4 miljard.
Vervolgens hebben we creditcardgigant Mastercard, met een gemiddeld vijfjaarsrendement op geïnvesteerd kapitaal van 46,2%.
Buffett heeft zijn positie in het bedrijf in het derde kwartaal met ongeveer 6% teruggebracht. Toch heeft Berkshire met 4,29 miljoen aandelen nog steeds een aanzienlijk belang van $ 1,48 miljard.
Betalingsaandelen kenden dit jaar een nogal schokkerige rit omdat nieuwe COVID-19-varianten en -uitbraken de internationale handel dreigden te vertragen - en op hun beurt het transactievolume.
Het bedrijfsleven trekt echter aan. In het derde kwartaal steeg het bruto-dollarvolume van Mastercard jaar-op-jaar met 20%. Het grensoverschrijdende volume steeg met een indrukwekkendere 52%.
Het bedrijf geeft ook meer geld terug aan investeerders, wat als een teken van kracht kan worden beschouwd. Op 30 november kondigde Mastercard een aandeleninkoopprogramma van $ 8 miljard aan en verhoogde het zijn kwartaaldividend met 11%.
Om zeker te zijn, handelt Mastercard momenteel tegen meer dan $ 340 per aandeel. Maar u kunt altijd een kleiner deel van het bedrijf krijgen met een populaire app waarmee u fracties van aandelen kunt kopen met zoveel geld als u bereid bent te besteden.
De lijst wordt afgerond met consumentengoederengigant Procter &Gamble, met een solide vijfjaarlijks gemiddeld rendement op geïnvesteerd kapitaal van 13,5%.
Berkshire bezat aan het einde van het derde kwartaal 315.400 aandelen, met een waarde van ongeveer $ 49,6 miljoen tegen de huidige prijs. Hoewel dat volgens Berkshire-normen geen grote positie is, onderscheidt P&G zich door iets:het vermogen om investeerders door dik en dun stijgende contante rendementen te bieden.
Het bedrijf biedt een portfolio van vertrouwde merken zoals Bounty-papieren handdoeken, Crest-tandpasta, Gillette-scheermesjes en Tide-wasmiddel. Dit zijn producten die huishoudens regelmatig kopen, ongeacht wat de economie doet.
In april kondigde de raad van bestuur van P&G een verhoging van 10% aan voor de driemaandelijkse uitbetaling, waarmee de 65e opeenvolgende jaarlijkse dividendverhoging van het bedrijf werd gemarkeerd.
Buffett pleit goed voor aandelen als Apple, Mastercard en P&G. Als u echter terughoudend bent om veel geld naar individuele bedrijven te gooien, kunt u altijd automatisch een gediversifieerde portefeuille opbouwen door gewoon uw "reservewissel" te gebruiken.
Uiteindelijk zijn zelfs de meest solide blue-chipbedrijven niet immuun voor volatiliteit en neergang op de aandelenmarkten.
Maar u hoeft zich niet te beperken tot de aandelenmarkt.
Als u wilt investeren in iets dat geïsoleerd is van de schommelingen van de S&P 500, kijk dan eens naar enkele weinig bekende alternatieve activa.
Traditioneel waren investeringen in exotische voertuigen of meergezinsappartementen of zelfs financiering van geschillen alleen opties voor de ultrarijken, zoals Buffett.
Maar met behulp van nieuwe platforms zijn dit soort kansen nu ook beschikbaar voor particuliere beleggers. Met één enkele belegging kunt u een vastrentende portefeuille opbouwen, verspreid over meerdere activaklassen.
De 10 goedkoopste Warren Buffett-aandelen
De 9 best renderende Warren Buffett dividendaandelen
10 van de goedkoopste Warren Buffett-aandelen
13 beste Warren Buffett-groeiaandelen
Wat zijn de beste REIT-aandelen om te bezitten?
Wat zijn de beste aandelen om te bezitten als de inflatie hoog is?
Investeringslessen van Warren Buffett