Beleggers genieten vaak van de opwinding die gepaard gaat met een sterke bullmarkt terwijl we onze beleggingsportefeuilles zien groeien. In deze tijden streven we ernaar de waarde en het rendement van onze beleggingen te maximaliseren. En wanneer de bearmarkten toeslaan, proberen we deze activa te beschermen.

Of we nu te maken hebben met expansiecycli of recessierisicocycli, we zijn voortdurend op zoek naar het opbouwen, beschermen en optimaliseren van onze portefeuilles. Of het nu gaat om aandelen, obligaties, onroerend goed of andere particuliere investeringen, er worden ervaren professionals zoals CPA's, vermogensbeheerders, investeringsbankiers en advocaten gebruikt om beleggers te helpen door deze cycli te navigeren. Maar als het gaat om de manier waarop bedrijfseigenaren hun grootste investering beheren - het hechte bedrijf dat ze hebben opgebouwd - zoeken ze vaak niet dezelfde noodzakelijke professionele hulp en begeleiding die nodig is om hun doelen te bereiken.

Als vermogensbeheerder en beleggingsadviseur heb ik de afgelopen 25 jaar een gediversifieerde klantenkring ontwikkeld en begeleid. Ik heb de kans gehad om een ​​substantiële demografie te helpen:de eigenaar van een klein bedrijf. Een cruciaal gebied waarvan ik heb ontdekt dat ze hulp nodig hebben, is bedrijfsstrategie en verbetering.

De eigenaar van een klein bedrijf ziet vaak hun meest waardevolle investering voor hun pensioen en hun nalatenschap over het hoofd:hun bedrijf. De meeste ondernemers werken jaar in jaar uit onvermoeibaar om hun bedrijf te runnen, in stand te houden en te laten groeien, maar ze besteden misschien niet zo veel tijd aan het onderzoeken van planning en strategie. Door de juiste bedrijfsstrategie te implementeren, in overeenstemming met hun doelen, kunnen ze hun grootste investering kapitaliseren en verhogen.

De struikelblokken van één man om zijn bedrijf te verkopen

Een potentiële klant kwam onlangs naar ons kantoor op zoek naar begeleiding bij een bedrijfsopvolgingsstrategie voor zijn voedsel- en drankendistributiebedrijf, dat hij al meer dan 25 jaar als enige eigenaar heeft. Het bedrijf is zeer winstgevend, met hoge marges, de eigenaar is eind 60 en heeft een comfortabele levensstijl. Hij werkt momenteel echter ongeveer 45 uur per week en hij maakt zich zorgen over de toekomst van zijn bedrijf als hij sterft of arbeidsongeschikt wordt. Omdat hij de vermoeidheid van zijn leeftijd voelt en toch hard werkt, wil hij zijn bedrijf verkopen en met pensioen gaan.

Ik ontdekte dat deze bedrijfseigenaar wordt geconfronteerd met drie veelvoorkomende uitdagingen die de waarde van zijn bedrijf zullen verminderen wanneer hij verkoopt:

1. Het bedrijf is sterk afhankelijk van de eigenaar; de eigenaar is te dun verspreid over veel gebieden van bedrijfsvoering en klantrelaties.
2. Het bedrijf is afhankelijk van het vermogen van de eigenaar om het bedrijf te leiden en heeft geen getalenteerd managementteam dat de activiteiten kan hervatten in geval van langdurige afwezigheid, verkoop of een opvolgingsplan.
3. Het bedrijf heeft momenteel een sterk geconcentreerd klantenbestand, waar twee klanten meer dan 55% van de omzet vertegenwoordigen, zonder diversiteit.

Enkele verontrustende statistieken over kleine bedrijven

Bekijk deze statistieken van het Exit Planning Institute, een aanbieder van onderwijs en hulpmiddelen voor professionals in exitplanning, waarbij u er rekening mee moet houden dat uw bedrijf doorgaans de grootste troef is in de investeringsportefeuille van een eigenaar van een klein bedrijf:

1. 70% tot 80% van de bedrijven die op de markt worden gebracht, verkoopt niet.
2. 95% van de fusie- en overnameprofessionals is van mening dat de onrealistische verwachting van een bedrijfseigenaar van de waarde van zijn bedrijf het grootste obstakel is voor een verkoop of overdracht.
3. Slechts 30% van alle familiebedrijven overleeft de tweede generatie en slechts 12% in de derde.
4. 78% heeft geen formeel professioneel transitieteam; 83% heeft geen schriftelijk transitieplan; en 49% heeft helemaal geen planning gemaakt.
5. De helft is van mening dat plannen voor eigendomsovergang vereisen dat het bedrijf winstgevend blijft om de plannen correct uit te voeren, maar 86% heeft geen strategische beoordeling of een project voor het verbeteren van de bedrijfswaarde op zich genomen.

3 essentiële plannen om voor jezelf uit te voeren

Aangezien een particulier bedrijf in veel gevallen het grootste kapitaal van een zelfstandige is, falen veel van deze eigenaren op drie van de belangrijkste gebieden van het plannen en runnen van het bedrijf. Slimme planning op deze drie gebieden kan helpen bij hun pensioendoelen en de overdracht van vermogen aan toekomstige generaties of familieleden:

1. Voer een plan voor bedrijfswaardeverbetering uit met traceerbare prestatie-indicatoren.
2. Stel een bedrijfsopvolgingsplan op met steun van andere belanghebbenden, zodat de bedrijfseigenaar een soepele overgang naar pensionering kan hebben.
3. Bereid u voor op de mogelijkheid dat de eigenaar het bedrijf wil verkopen. Verken de vijf meest voorkomende methoden voor maximale waarde:een strategische acquisitie door derden, financiële koper zoals een private equity-onderneming, aankoop door bedrijfsmanagement, familieaankoop (of een combinatie van beide) of tenslotte een ESOP (employee stock ownership plan) verkoop.

Met bewuste planning kunnen eigenaren van kleine bedrijven de uitdagingen waarmee ze worden geconfronteerd tijdens de onvermijdelijke overgangstijden aanzienlijk verminderen of elimineren. Het kan de bedrijfseigenaar ook helpen om zijn investering optimaal te benutten. Met focus, toewijding en een goede strategie zijn we in staat om een ​​comfortabel, lonend pensioen te bereiken. Een die niet alleen onze hoop, doelen en dromen zal vervullen, maar ons ook in staat zal stellen een erfenis na te laten, mits goed gepland, voor onze families, erfgenamen of onze favoriete liefdadigheidsinstellingen voor toekomstige generaties.