Netto-inventariswaarde of netto-inventariswaarde is de waardering van de activa van een bedrijf minus de verplichtingen. De intrinsieke waarde van een beleggingsfonds vertegenwoordigt de waarde van een fonds door de marktwaarde per aandeel te berekenen.

Het is een indicatie van de populariteit en de boekwaarde van een fonds. In deze blog bekijken we wat NAV is, hoe het wordt berekend en waarom het belangrijk is voor beleggers.

Wat is NAV?

In eenvoudige bewoordingen is NAV of de intrinsieke waarde van een bedrijf of beleggingsfondsen de waarde van het totale vermogen minus de totale verplichtingen. Het wordt weergegeven als de prijs per aandeel van een fonds. Beschouw de NAV van beleggingsfondsen als het equivalent van de aandelenkoers.

Elk AMC moet de NIW van zijn beleggingsfondsen regelmatig bekendmaken. In feite is deze regel ook van toepassing op beleggingsfondsen in India en landen zoals de VS.

Voor velen is NAV geen groot probleem, omdat u met beleggingsfondsen fractionele eenheden kunt kopen. Maar voor een slimme belegger die wil profiteren van dalende markten, kan het bijhouden van de NAV's van beleggingsfondsen cruciaal zijn.

De reden is simpel. Als de markt daalt, is het veilig om aan te nemen dat de NAV's van beleggingsfondsen ook zullen dalen. Dit betekent dat beleggers meer eenheden van het fonds kunnen krijgen als ze ervoor kiezen om te beleggen. Laten we eens kijken hoe deze interessante NAV voor beleggingsfondsen wordt berekend.

Wat is de formule voor de netto-inventariswaarde?

De formule voor het berekenen van de intrinsieke waarde is:

[Activa – (passiva + kosten)] / aantal uitstaande eenheden 

Laten we, om de bovenstaande formule te begrijpen, eens kijken naar wat elk van de bovenstaande termen inhoudt en inhoudt.

Activa

Activa van een entiteit omvatten contanten, alle effecten waarin het heeft belegd, zoals aandelen, obligaties, commercial papers, enz. en alle dividenden of rente die daarop wordt verdiend.

Verplichtingen

Verplichtingen verwijzen naar alle soorten betalingen waarvoor een entiteit aansprakelijk is, inclusief te betalen rente.

Uitgaven

Dit omvat alle kosten die worden gemaakt bij het beheer van het fonds, zoals de salarissen, huur, elektriciteit, reis- en maaltijdkosten, reclame, marketing, juridische kosten, enz.

Eenheden

Het aantal aandelen van beleggingsfondsen dat is uitgegeven aan beleggers.

Is het jargon van beleggingsfondsen te verwarrend? Maak je geen zorgen, we hebben het vereenvoudigd! Lees deze blog om te begrijpen wat populair jargon voor beleggingsfondsen betekent

Wat is de intrinsieke waarde van een beleggingsfonds?

Beleggingsfondsen gebruiken het geld dat van beleggers is verzameld om te beleggen in verschillende effecten van verschillende marktwaarde. De NAV van beleggingsfondsen wordt bepaald aan de hand van de marktwaarde van de totale activa die worden aangehouden en de totale passiva.

De berekende nettowaarde wordt vervolgens gedeeld door het totale aantal participaties dat door het beleggingsfonds is uitgegeven. Aangezien de marktwaarde van de effecten elke dag verandert, fluctueert de NAV van het beleggingsfonds ook dagelijks.

Afhankelijk van het type regeling (open-end of closed-end) zijn fondshuizen echter verplicht om de NIW respectievelijk op dagelijkse en wekelijkse basis bekend te maken.

Lees deze blog voor meer informatie over de beste beleggingsfondsen waarin u kunt beleggen 

Hoe is de intrinsieke waarde relevant voor beleggers?

Voor beleggers is de NAV van beleggingsfondsen een indicator van de waarde van het beleggingsfonds op een bepaald tijdstip. Het geeft beleggers een beeld van hoe goed het fonds zijn activa versus zijn passiva beheert.

Bovendien kan het bekijken van historische NAV-cijfers beleggers helpen begrijpen hoe goed het fonds in het verleden heeft gepresteerd. Maar het geeft niet het hele plaatje weer.

Een lagere NAV van beleggingsfondsen betekent niet dat een bepaald fonds goedkoop is. In feite betekent dit dat een belegger meer eenheden zal ontvangen door in de regeling te investeren. Een hogere NAV van het beleggingsfonds betekent aan de andere kant dat de belegger bij beleggen minder eenheden zal krijgen.

NAV van beleggingsfondsen is niets anders dan de boekwaarde van het fonds en betekent niet noodzakelijk dat een fonds met een hogere NAV een betere keuze is voor een portefeuille.

Lees deze blog om erachter te komen waarom Cube Wealth het beste online investeringsplatform is

Hoe wordt de nettowaarde van een actief berekend?

NAV wordt op twee manieren berekend: 

1. Dagelijkse evaluatie

Elke dag, nadat de aandelenmarkt is gesloten, moeten beleggingsfondsen hun slotkoersen aangeven en de NAV voor de dag berekenen.

2. Cumulatieve evaluatie

Een cumulatieve netto-evaluatie van activa geeft de prijs van zijn aandelenaandeel. Het is gebaseerd op de cumulatieve kostprijs van individuele aandelen en vertegenwoordigt de marktwaarde van een actief.

Een dergelijke waardering van activa wordt beïnvloed door marktveranderingen en is onderhevig aan schommelingen.

De misvattingen over NAV ontkrachten

Nu we een redelijk idee hebben van wat NAV is en hoe het wordt berekend, is het ook belangrijk om op de hoogte te zijn van enkele misvattingen rond NAV.

Misvatting #1:Fondsen met een lagere NAV zijn goedkopere investeringen 

Zij zijn niet. In feite kunnen fondsen met vergelijkbare portefeuilles maar verschillende NAV's u dezelfde hoeveelheid winst opleveren.

Misvatting #2:fondsen met hogere NAV's zijn betere investeringen 

Beleggingsfonds NAV heeft niets te maken met de prestaties. Als u echter de NAV van een fonds van de afgelopen jaren onderzoekt, kunt u de geloofwaardigheid en stabiliteit van het fonds inschatten.

Het gebruik van een betrouwbare investeringsapp zoals Cube Wealth is de juiste manier om te investeren in de beste beleggingsfondsen zonder toe te geven aan misvattingen of ruis.

Conclusie

NAV van beleggingsfondsen vertegenwoordigt de kosten van het kopen en verkopen van eenheden in een beleggingsfonds. De NAV van beleggingsfondsen is echter geen voldoende parameter om u te helpen begrijpen of een beleggingsfonds geschikt is voor uw beleggingsdoelen.

Experts zoals Wealth First, Cube's beleggingsadviespartner, doen complex onderzoek naar 12+ parameters om te bepalen of een fonds geschikt kan worden geacht voor de korte of lange termijn voor Cube-gebruikers.

Bekijk deze video om te zien waarom u zou moeten investeren met een beproefde adviseur in uw team