Directe beleggingsfondsen werden in de eerste maanden van 2013 in India geïntroduceerd. Sindsdien is er een woedende discussie gaande over wat beter is:directe of reguliere beleggingsfondsen.

Allereerst, directe en regelmatige plannen van een beleggingsfonds beleggen in dezelfde aandelen, obligaties en activa. Ze worden afgehandeld door dezelfde fondsbeheerder en Asset Management Company (AMC).

Er is echter één ding dat verschilt tussen directe en reguliere beleggingsfondsen:de kostenratio. Velen beweren dat dit het enige aspect is dat ertoe doet bij het kiezen tussen de twee varianten van beleggingsfondsen.

In dit verhaal zullen we die theorie op de proef stellen door directe beleggingsfondsen, reguliere beleggingsfondsen en de impact van het verschil in kostenratio tussen de variaties van beleggingsfondsen te onderzoeken.

Wat zijn directe beleggingsfondsen?

Beleggers kunnen rechtstreekse beleggingsfondsen rechtstreeks van een fondshuis (AMC) kopen zonder tussenpersoon of tussenpersoon. Geen betrokkenheid van derden betekent dat het AMC geen commissie in rekening hoeft te brengen.

In ieder geval voorkomen de SEBI-richtlijnen dat fondshuizen commissie in rekening brengen over directe fondsen. Daarom is de kostenratio van directe beleggingsfondsen lager dan die van reguliere beleggingsfondsen.

Een lagere kostenratio zal de totale investeringskosten verlagen. Maar er is meer. Geen commissiekosten impliceren dat de NIW van directe fondsen hoger zal zijn dan reguliere fondsen.

U hebt min of meer begrepen wat directe fondsen onderscheidt van reguliere fondsen. Maar de duivel zit in de details. Daarom is het belangrijk om te begrijpen waarom een ​​meerderheid van de beleggers de voorkeur geeft aan reguliere fondsen.

Wat zijn reguliere beleggingsfondsen?

Reguliere beleggingsfondsen worden aangeboden door een tussenpersoon zoals banken, adviseurs en investeringsplatforms. Fondshuizen betalen de tussenpersonen een commissie voor de verkoop van hun beleggingsfondsen.

Elk fondshuis moet deze commissie op de een of andere manier terugkrijgen. Ze doen dat door een hogere kostenratio in rekening te brengen bij reguliere beleggingsfondsen. Een hogere kostenratio betekent dat de investeringskosten stijgen.

Door associatie is de NIW van reguliere beleggingsfondsen lager dan directe beleggingsfondsen. Dit heeft het potentieel om het rendement te beïnvloeden, omdat de kostenratio de winst van een belegger kan opeten.

Verschillen tussen directe en reguliere beleggingsfondsen

Het is belangrijk op te merken dat directe beleggingsfondsen net als elk regulier beleggingsfonds beleggen. In feite hebben directe en reguliere fondsen dezelfde portefeuilles, fondsbeheerder en fondshuis. Er zijn echter verschillen.

1. Kostenratio

Directe fondsen hebben een lagere kostenratio dan reguliere fondsen, omdat het fondshuis geen commissie hoeft te betalen aan een externe tussenpersoon.

2. Retourneren

Het is bekend dat directe beleggingsfondsen relatief betere rendementen genereren dan reguliere beleggingsfondsen vanwege de lage kostenratio. "Beter" wordt in dit geval algemeen aanvaard als ongeveer 0,5% tot 1%.

3. Onderzoek

U moet uw eigen onderzoek doen wanneer u directe fondsen koopt. Dit kan onaangenaam zijn als u nog niet zo lang met beleggen bezig bent of een drukke professional bent.

Reguliere fondsen worden gedistribueerd/beheerd door tussenpersonen en u kunt ook advies krijgen over welke u kunt kopen en verkopen als u een app zoals Cube gebruikt.

Zijn directe fondsen beter dan reguliere fondsen?

Directe fondsen presteren beter dan reguliere fondsen als het gaat om:

• Investeringskosten: Geen commissiekosten betekent een lagere kostenratio
• Retouren: De lagere kostenratio vertaalt zich in een marginaal beter rendement
  

Directe fondsen presteren niet zo goed als reguliere fondsen als het gaat om:

• Niveau van onderzoek: Een adviseur of app kan reguliere fondsen beheren, maar u moet uw eigen onderzoek doen voor directe fondsen
• De juiste pasvorm: Tussenpersonen hebben de neiging om reguliere fondsen aan te bevelen op basis van risicoprofiel/beleggingsdoelen
• Extra voordelen: Tussenpersonen kunnen diensten voor het volgen en beoordelen van investeringen aanbieden die niet mogelijk zijn met directe fondsen

Wie moet beleggen in directe beleggingsfondsen?

De introductie van directe fondsen had twee brede implicaties. Aan de ene kant is bekend dat directe fondsen meer waarde toevoegen aan het rendement dat een belegger kan behalen, omdat de investeringskosten lager zijn.

Aan de andere kant moeten beleggers hun eigen onderzoek doen om directe fondsen te kopen. Dit is geen oppervlakkig onderzoek waar we het over hebben - het is veel microscopischer.

Je zou verder moeten kijken dan sterbeoordelingen en historische trackrecords. Tegelijkertijd moet u een grondige kennis hebben van macrotrends, samen met uw risicoprofiel en beleggingsdoelen.

Bovendien kan een fondshuis honderden beleggingsfondsen hebben waarin u kunt beleggen. Alleen al het enorme aantal opties kan zelfs de meest ervaren beleggers in verwarring brengen.

Daarom wordt beginners over het algemeen geadviseerd om directe fondsen te vermijden. Een fonds kiezen op basis van bijvoorbeeld populariteit of trends alleen kan leiden tot een mogelijk verlies. Dit is waar reguliere beleggingsfondsen in beeld komen.

Een app als Cube werkt met betrouwbare experts zoals Wealth First, die een trackrecord hebben van het verslaan van de markt met ~50% om u te helpen toegang te krijgen tot een handvol reguliere reguliere beleggingsfondsen.

Wealth First doet het onderzoek en beveelt fondsen aan die passen bij uw beleggingsdoelen en risicoprofiel. Wealth First adviseert ook wanneer u beleggingsfondsen moet verkopen. Dit alles alleen doen zou omslachtig zijn.

Conclusie

Uiteindelijk moet u evalueren of de afweging tussen het beenwerk en lage investeringskosten de moeite waard is. Omdat de kans groot is dat u het verkeerde directe beleggingsfonds selecteert. Dat is niet alles.

U moet uw kennis van de financiële markten evalueren voordat u in directe fondsen belegt. Het alternatief is om te beleggen in reguliere fondsen die geschikt zijn voor passieve beleggers en drukke professionals.

Bekijk deze video om erachter te komen waarom u nooit zelf beleggingsfondsen zou moeten kiezen

Denkt u dat u alles weet over beleggingsfondsen? Doe deze quiz van 1 minuut en win een gratis consult met een Cube Wealth Coach als je 8 of meer goed hebt!

‍

Opmerking:feiten en cijfers zijn correct per 21-07-2021 en zijn verkregen uit openbare bronnen op internet.