Als beleggen nieuw voor u is, heeft u waarschijnlijk de uitdrukking "Doe niet al uw eieren in één mand" gehoord.

De les is duidelijk in de echte wereld:je wilt niet dat al je eieren breken als je de mand laat vallen. Maar wat betekent het eigenlijk als het gaat om geld op de markt brengen?

Het gaat echt om het belang van diversificatie, een van de kernprincipes van het opbouwen van een eerste portefeuille. Diversificatie maakt ook deel uit van de Stash Way, onze financiële filosofie, die ook langetermijnbeleggen en regulier beleggen omvat.

Laten we een diepere duik nemen in diversificatie, en we zullen u laten zien waarom het belangrijk is.

Diversificatie gedefinieerd

Diversificatie betekent eenvoudigweg dat u uw geld gebruikt om te beleggen in veel verschillende soorten participaties die niet allemaal onderhevig zijn aan dezelfde marktrisico's, waaronder aandelen, obligaties en contanten, evenals beleggingsfondsen en exchange-traded funds (ETF's). Door te diversifiëren, kunt u beleggingen kiezen in tal van economische sectoren, niet alleen in de populaire industrie van dit moment, maar ook in verschillende geografische gebieden over de hele wereld.

Dit is een belangrijk concept omdat diversificatie het marktrisico (volatiliteit) kan verminderen, waardoor u mogelijk onverwacht een aanzienlijk bedrag kunt verliezen. Houd er rekening mee dat er volatiliteit bestaat als het gaat om beleggen en u wilt proberen uw ervaring te navigeren terwijl u vooruitgang boekt om uw beleggingsdoelen te bereiken.

Laten we eens kijken naar dit hypothetische scenario door twee beleggers te vergelijken die hun portefeuilles op verschillende manieren hebben opgebouwd, om diversificatie in actie te zien. We zullen onderzoeken hoe de portefeuilles van elk van deze beleggers de afgelopen 20 jaar zouden hebben gepresteerd.

*Vergeet niet dat alle beleggers anders zijn en dat u bij het beleggen rekening moet houden met uw eigen financiële situatie en doelen. Alle beleggingen brengen risico's met zich mee en het is mogelijk om geld te verliezen op de markt. De onderstaande hypothetische is puur ter illustratie en vertegenwoordigt niet de werkelijke prestaties van een klant en weerspiegelt evenmin de prestaties van een van de onderliggende beleggingen daarin.

Er is een groot verschil tussen de twee portefeuilles, waarbij de ene belegger meer gediversifieerd is dan de andere. Investor A heeft bijvoorbeeld een gediversifieerde portefeuille die is belegd in verschillende activaklassen, waaronder aandelen en obligaties. Evenzo heeft Investor A wereldwijd geïnvesteerd, niet alleen in de VS, maar ook in ontwikkelde landen internationaal (denk aan landen als het Verenigd Koninkrijk en Japan), en opkomende markten met opkomende economieën, zoals India of China.

Ondertussen heeft Investor B zijn investeringen geconcentreerd in de grootste bedrijven in de V.S.

Je zou kunnen denken dat aangezien belegger B 100% van zijn portefeuille in aandelen heeft en belegger A 20% in obligaties heeft, de portefeuilleprestaties van belegger B waarschijnlijk beter zouden zijn dan die van belegger A. Dat kan echter niet het geval zijn.

De volgende grafiek, die onderzoekt wat er zou gebeuren als er in de afgelopen 20 jaar $ 1000 in elke portefeuille zou worden geïnvesteerd, laat zien waarom.

Bron:Stash, FactSet vanaf 31-12- 31-12-2000. Een gediversifieerde portefeuille wordt vertegenwoordigd door 45% Dow Jones US Total Stock Market, 20% MSCI EAFE Index, 15% MSCI Emerging Markets Index, 20% Bloomberg Barclays US Universal Index. Gaat ervan uit dat de portefeuille jaarlijks wordt geherbalanceerd. De grijs gearceerde gebieden vertegenwoordigen historische perioden waarin sprake was van marktvolatiliteit. In het verleden behaalde resultaten zijn geen indicatie voor toekomstige resultaten. U kunt niet rechtstreeks in de index beleggen. Deze hypothetische houdt geen rekening met vergoedingen of belastingen. Het is alleen voor illustratieve doeleinden en is niet indicatief voor enige daadwerkelijke investering. Het werkelijke rendement en de hoofdsom kunnen meer of minder zijn dan de oorspronkelijke investering.

Belegger A zou de prestaties van belegger B zelfs hebben verslagen, terwijl hij de algehele volatiliteit of het risico in de portefeuille aanzienlijk zou hebben verminderd. Waarom? Het antwoord is diversificatie.

Veel beleggers hebben de misvatting dat als je relatief veiligere beleggingen gaat toevoegen, zoals obligaties, die traditioneel een lager rendement hebben dan aandelen, je prestaties niet zo goed zouden zijn.

Maar dat is misschien niet het geval. Dat komt omdat aandelen en obligaties bijna een omgekeerde relatie tot elkaar hebben. Dat betekent dat als de aandelenkoersen stijgen, de obligatiekoersen de neiging hebben om te stijgen, en vice versa. Obligaties kunnen doorgaans ook veiliger zijn dan aandelen en kunnen een anker voor uw portefeuille vormen wanneer er sprake is van volatiliteit in de portefeuille. Wanneer aandelen kelderen, blijven obligaties meestal stabiel. We hebben dit gezien tijdens verschillende financiële crises, en meest recentelijk tijdens de pandemie van 2020.

Hoewel veel beleggers de neiging hebben om in Amerikaanse bedrijven te beleggen, omdat het een van de sterkste economieën ter wereld is, kan een goed gediversifieerde portefeuille ook beleggingen bevatten die u blootstelling geven aan andere gebieden in de wereld. Niet alle landen hebben dezelfde economische omstandigheden en omstandigheden, en wanneer er een economische crisis is, kunnen sommige landen zelfs sneller herstellen dan andere. Bovendien hebben sommige landen in opkomende markten een groter groeipotentieel voor het bruto binnenlands product (bbp) in vergelijking met de VS. Misschien wilt u blootstelling aan die groei hebben.

Laten we wat verder inzoomen en kijken naar belangrijke marktgebeurtenissen van de afgelopen decennia om te zien hoe elk van de portefeuilles zou hebben gepresteerd.

Bron:Stash, FactSet vanaf 31-12- 31-12-1999. Een gediversifieerde portefeuille wordt vertegenwoordigd door 45% Dow Jones US Total Stock Market, 20% MSCI EAFE Index, 15% MSCI Emerging Markets Index, 20% Bloomberg Barclays US Universal Index. Gaat ervan uit dat de portefeuille jaarlijks wordt geherbalanceerd. "Dotcom Bubble" wordt weergegeven als de periode tussen 31/12/1999-9/30/2002, "Herstel van Dotcom Bubble" wordt weergegeven als de periode tussen 10/1/2002-9/12/2008, "Financial Crisis/ Grote Recessie” wordt weergegeven als de periode tussen 13-9-2008-3/9/2009, “10+ Year Bull Market” wordt weergegeven als de periode tussen 3/10/2009- 21-2-2020, “Covid-19 Uitbraak in de VS” wordt weergegeven als de periode tussen 22-2-2020 en 23-3-2020, en “Herstel van pandemie” wordt weergegeven als de periode tussen 24-3-2020 en 31-12-2020. In het verleden behaalde resultaten zijn geen indicatie voor toekomstige resultaten. U kunt niet rechtstreeks in de index beleggen.

Hoewel het op dat moment misschien niet zo voelt, kan diversificatie de volatiliteit en het risico op geldverlies helpen verminderen, en kan het zelfs helpen om een ​​portefeuille op de lange termijn beter te laten presteren dan een niet-gediversifieerde portefeuille.

In elke periode, met uitzondering van het herstel van de financiële crisis van 2008 en de pandemie van 2020, kunt u zien dat de gediversifieerde portefeuille van Investor A beter presteerde dan die van Investor B, met zijn geconcentreerde investering in de Amerikaanse aandelenmarkt. In feite was de jaarlijkse volatiliteit van belegger A, een maatstaf die aangeeft hoe riskant een belegging is, aanzienlijk lager dan die van belegger B, ongeacht de tijdsperiode. (12% vs. 20%.) Simpel gezegd, belegger A was in staat betere resultaten te behalen, terwijl hij aanzienlijk minder risico nam.

Het aanhouden van een gediversifieerde portefeuille betekent niet dat u geen geld kunt verliezen. Merk op dat investeerder A nog steeds geld verloor tijdens de Dotcom-zeepbel aan het einde van de jaren negentig, evenals tijdens de financiële crisis van 2009 en de Covid-19-pandemie die in 2020 begon. Investeerder A verloor in die tijd echter minder geld dan investeerder B, omdat belegger A gediversifieerd was.

Diversificatie kan uw portefeuille helpen om momenten van kortetermijnvolatiliteit te doorstaan.

In tijden dat de markt het goed doet, zoals tijdens de laatste bullmarkt of in het aanhoudende herstel van de pandemie, lijkt het misschien alsof u niet zoveel geld verdient. Door uw focus te verleggen naar de lange termijn, kan het hebben van een stabiele gediversifieerde portefeuille u helpen om meer te maken dan een minder gediversifieerde portefeuille, terwijl u tegelijkertijd minder risico loopt dan een geconcentreerde portefeuille. De les? Risicoreductie hoeft niet per se ten koste te gaan van verminderde prestaties.

Daarom herinnert Stash je er altijd aan om aan de lange termijn te denken en je te houden aan een portefeuille die representatief is voor je beleggingsdoelen. Laat dat uw investeringsbeslissingen bepalen, niet uw emoties. Diversificatie, beleggen voor de lange termijn en regelmatig beleggen maken allemaal deel uit van de Stash Way, onze beleggingsfilosofie.

Kortom :hoewel het misschien niet zo voelt, kan diversificatie werken in tijden van volatiliteit en zelfs in stijgende markten. Diversificatie is een van de investeringsprincipes van de Stash Way. We willen u er voortdurend aan herinneren om te diversifiëren, zodat u goede beleggingsgewoonten opbouwt. Opmerking:het is belangrijk om te onthouden dat zelfs met diversificatie alle beleggingen risico's met zich meebrengen en dat u altijd geld kunt verliezen op de markten.

Overweeg een slimme portfolio

Hier bij Stash hebben we twee manieren om je hierbij te helpen.

Als beleggen nieuw voor u is of als u meer hands-off wilt zijn met beleggen, hebben we Smart Portfolios gemaakt. Ons team van beleggingsprofessionals heeft portefeuilles samengesteld die bestaan ​​uit op de beurs verhandelde fondsen (ETF's) die gediversifieerd zijn om het risico te minimaliseren en u te helpen beleggingsdoelen te behalen. U hoeft geen investeringsbeslissingen te volgen of te nemen, omdat wij dit voor u doen. ¹

Als u liever meer hands-on bent met uw portefeuille, hebben we de diversificatie-analysetool gemaakt. ² De tool bekijkt uw portefeuille en stemt deze af op uw risicoprofiel om aanbevelingen te doen en vangrails te creëren die u weer op het goede spoor brengen naar uw doelen. Diversificatieanalyse werkt alleen met persoonlijke portfolio ³ accounts, waar u de beleggingskeuzes maakt voor de aandelen, obligaties en ETF's die u in uw portefeuille wilt hebben.