Een engelinvesteerder is meestal een vermogende persoon die zijn eigen geld in een startup investeert, vaak in ruil voor een eigendomsbelang in het bedrijf. Engelen investeren hun geld doorgaans in de vroege stadia van de oprichting van een bedrijf.

In 2020 bedroegen de investeringen van engelen in de VS $ 25,3 miljard, een stijging van 6% ten opzichte van het voorgaande jaar, volgens een rapport van het Centre for Venture Research van de University of New Hampshire. In 2020 ontvingen ongeveer 64.480 bedrijven angel-financiering, met een aantal actieve angel-investeerders op 334.680.

Wie zijn Angel Investors?

Angel-investeerders zijn doorgaans vermogende mensen die hun beleggingsportefeuilles proberen te diversifiëren of die het gewoon leuk vinden om als hobby te beleggen. Een individuele engelinvesteerder investeert doorgaans $ 5.000 tot $ 100.000 in één financieringsronde voor een startup. Deze belegger kan alleen beleggen of zijn krachten bundelen met andere angel-investeerders om een ​​gepoolde belegging te doen.

Engelbeleggers zijn ook vaak geaccrediteerde beleggers . Een geaccrediteerde belegger is iemand die in de afgelopen twee jaar een inkomen van meer dan $ 200.000 heeft verdiend (of een gecombineerd inkomen van $ 300.000 voor een getrouwd stel) of iemand met een nettowaarde van ten minste $ 1 miljoen.

In ruil voor hun investering ontvangt een engelinvesteerder doorgaans een eigendomsbelang in het bedrijf of iets dat converteerbare schulden wordt genoemd. Bij een converteerbare obligatielening leent een investeerder geld aan een bedrijf met de verwachting dat deze kortetermijnlening zal worden terugbetaald in de vorm van eigen vermogen in het bedrijf.

Hoe verschillen Angel Investors van durfkapitalisten?

Hoewel angel-investeerders en durfkapitalisten allebei geld in bedrijven investeren, verschillen ze op verschillende manieren:

• Engelen investeren normaal gesproken hun eigen geld in een bedrijf, terwijl durfkapitalisten over het algemeen geld investeren dat is ingezameld bij bronnen zoals verzekeringsmaatschappijen en pensioenfondsen.
• Angels steken doorgaans geld in startups en andere bedrijven in een vroeg stadium, terwijl durfkapitalisten vaak geld steken in bedrijven in een later stadium.
• Angels investeren normaal gesproken niet meer dan $ 100.000 in één financieringsronde voor een bedrijf, terwijl durfkapitalisten gewoonlijk ten minste $ 2 miljoen in één enkele financieringsronde steken.

Hoe Angel Investing werkt

Angel investing is een vrij eenvoudig proces. Stel dat u de oprichter bent van een software-startup en dat u $ 50.000 zoekt van een engelinvesteerder als onderdeel van een doel van $ 250.000. Hier zijn de stappen die nodig zijn om geld in te zamelen bij een engelinvesteerder.

1. Vraag de belegger door. Als je eenmaal een bereidwillige engelinvesteerder hebt gevonden, doe dan je huiswerk. Dit omvat het onderzoeken van de achtergrond van de belegger, zodat u er zeker van kunt zijn dat ze een goede reputatie hebben en solide ervaring hebben in het werken met startups.
2. Overhandig je businessplan. De potentiële angel-investeerder zal uw bedrijfsplan willen bekijken om er zeker van te zijn dat het bedrijf aan zijn investeringsverwachtingen voldoet. Ze zullen naast andere belangrijke details het product- of dienstenaanbod van het bedrijf, de financiële overzichten en het concurrentielandschap beoordelen.
3. Onderhandel over de deal. U en de angel-investeerder gaan dan akkoord met de algemene voorwaarden die worden beschreven in wat bekend staat als een term sheet. Voor het bovenstaande software-opstartscenario kan de term sheet aangeven dat de engelinvesteerder een belang van 10% in het bedrijf zal verwerven voor zijn investering van $ 50.000.
4. Beveilig het geld. Nadat u de term sheet hebt ondertekend, is het tijd voor de belegger om het afgesproken bedrag in te storten.

Hoe profiteren Angel Investors van hun investering?

Hoewel beleggen in engelen riskant kan zijn voor een belegger, zijn er veel manieren waarop ze hiervan kunnen profiteren. Hier zijn enkele van de redenen waarom engelbeleggers van dit soort beleggen houden:

• Misschien steunen ze een startup die uitgroeit tot een succesvol, waardevol bedrijf. Voorbeelden van bedrijven die ooit angel-investeringen ontvingen, zijn Amazon, Facebook, Google, PayPal en Starbucks.
• Ze kunnen hun belegging gebruiken om hun beleggingsportefeuille te diversifiëren.
• Ze kunnen hun expertise inbrengen of nieuwe expertise opdoen over een bepaalde branche.
• Ze krijgen de kans om ondernemers te begeleiden en te coachen.
• Ze hebben misschien een kans om de leidinggevende rangen van een bedrijf te betreden of opnieuw te betreden.

Voor- en nadelen van Angel Investing

Net als bij elk type investering, zijn er voor- en nadelen voor bedrijven die geld accepteren van een engelinvesteerder.

Pluspunten

• Uw bedrijf krijgt meer geld om te groeien.
• U vertrouwt niet op risicovollere geldbronnen, zoals bankleningen.
• U profiteert van de zakelijke ervaring van de belegger.
• U krijgt toegang tot het bedrijfsnetwerk van de investeerder.
• De belegger kan relatief geduldig zijn als het gaat om de tijdlijn voor het behalen van beleggingsrendementen, omdat uw bedrijf zich nog in de beginfase bevindt.
• De belegger is misschien minder hands-on dan andere investeerders, zoals durfkapitalisten.
• De investeerder kan blijven bijdragen aan het voortbestaan ​​van uw bedrijf op lange termijn door vervolginvesteringen te doen.

Nadelen

• U kunt meer vermogen in uw bedrijf verliezen dan u zou willen opgeven.
• Je zou kunnen eindigen met een investeerder die een micromanager is.
• Misschien moet je je best doen om meerdere angel-investeerders te vinden om je beoogde hoeveelheid geld op te halen.
• De belegger kan hogere verwachtingen van u stellen omdat hij een deel van uw bedrijf bezit.
• Misschien merk je dat het veel tijd kost om een ​​angel investor te vinden die goed bij je past.

Hoe vind je een Angel Investor

Hier zijn zeven tips om u op weg te helpen bij uw zoektocht naar een angel investor:

1. Bezoek websites van organisaties zoals de Angel Capital Association, Angel Investment Network en Angel Resource Institute.
2. Neem contact op met uw lokale kamer van koophandel. Zij kunnen u mogelijk in contact brengen met engelondernemers bij u in de buurt.
3. Ga naar netwerkevenementen voor ondernemers.
4. Vraag professionals waarmee u zaken doet. Misschien kent uw bankier, accountant of advocaat een angel investor die mogelijk geïnteresseerd is in uw bedrijf.
5. Bekijk het ondernemerschapsprogramma van een lokale universiteit. Hoogleraren en anderen daar kunnen u misschien naar potentiële investeerders sturen.
6. Word lid van een handelsorganisatie. Als je bijvoorbeeld een softwarebedrijf runt, overweeg dan om lid te worden van een brancheorganisatie voor de tech-industrie. Andere leden kunnen u mogelijk doorverwijzen naar potentiële investeerders.
7. Neem contact op met lokale ondernemers die succes hebben geboekt in uw branche.

Waar het om gaat

Voor een jong bedrijf kan toegang tot het geld van een engelinvesteerder het verschil maken tussen begraven worden op het opstartkerkhof en opklimmen naar de Amazon- of Google-status. Als u het investeringspad van de engel volgt, moet u uw huiswerk doen en een investeerder kiezen die bij u en uw bedrijf past.