Tijdens een diner met vrienden een paar avonden terug, uitten ze hun bezorgdheid over hoe de recente belastingwetswijzigingen hun federale inkomstenbelastingen verhoogden. Nieuwe regels beperken het bedrag aan onroerendgoed- en staatsinkomstenbelastingen die kunnen worden afgetrokken - en ze leven in een staat met hoge belastingen. Behalve verhuizen, kunnen ze niet veel doen - althans dat dachten ze.
Zoals de meeste belastingbetalers ben ik een fan van het legaal minimaliseren van uw inkomstenbelasting. Maar ik denk dat - als u met pensioen gaat of binnenkort met pensioen gaat - u zich minder moet concentreren op het minimaliseren van belastingen en meer op het verhogen van het besteedbare inkomen na belastingen en uw financiële erfenis aan erfgenamen. Klinkt als een non-sequitur, maar dat is het niet.
U kunt bijvoorbeeld al uw spaargeld beleggen in hoogwaardige gemeentelijke obligaties op middellange termijn en geen belasting betalen over rente-inkomsten. Maar u zou ongeveer 2,5% (of $ 25.000 op $ 1 miljoen aan obligaties) aan jaarinkomen verdienen. Zou het geen verbetering zijn als u wat belastingen zou betalen en een inkomstenstroom zou genereren die gelijk is aan bijvoorbeeld 6% na belastingen ?
De meeste mensen vertrouwen op hun accountant of belastingaangiftedienst om hun belastingen voor te bereiden. Zeer weinigen hebben gekeken naar individuele schema's, zoals het schema dat wordt gebruikt voor het berekenen van uw belasting, weergegeven in regel 11a van IRS-formulier 1040. Dit schema heeft 27 (tel ze) stappen in het werkblad, met name in aanmerking komende dividenden en gerealiseerde meerwaarden.
Sommige belastingbetalers halen hun informatie over belastingen uit nieuwsberichten die zich vaak richten op de belastingvoordelen voor bedrijven of, zoals het geval is voor onze vrienden, de beperking van de aftrekbaarheid van onroerendgoedbelasting. Beleggingsadviseurs schrikken terug voor het geven van belastingadvies en laten belastingstrategieën dus over aan uw belastingadviseurs, die doorgaans niet bezig zijn met het geven van financieel advies. Ten slotte kunnen financiële publicaties geen één-op-één counseling geven.
Als adviseur die op zoek is naar het hoogste bedrag aan betrouwbare en besteedbare inkomsten (na belastingen) voor de groeiende klanten van mijn bedrijf, is het mijn taak om bruikbare manieren te bieden om dat resultaat te bereiken. Dus hier zijn vijf strategieën die u kunt volgen (en ik heb) om uw besteedbaar inkomen en uw erfenis te vergroten. Het echtpaar in het voorbeeld aan het einde van dit artikel verhoogde hun besteedbaar inkomen met meer dan $ 15.000 per jaar.
Zoals u zult zien, ben ik me bewust van de belastingaanslag, ook al concentreer ik me op het stimuleren van het besteedbare inkomen en het nalatenschap van onze klanten.
Persoonlijke spaargelden zijn spaargelden die al zijn belast, en het inkomen op dit spaargeld geniet enkele fiscale voordelen. Gekwalificeerde dividenden, samen met gerealiseerde vermogenswinsten op lange termijn op aandelen of uit beleggingsfondsen/ETF's, worden beschouwd als "preferent inkomen" (volgens mijn accountant) en worden belast tegen een lager tarief dan het gewone inkomen. Bij een redelijk inkomen ontsnappen ze zelfs volledig aan de belasting. Het werkelijke belastingtarief wordt bepaald in het hierboven beschreven werkblad van 27 stappen.
Rentebetalingen op gemeentelijke obligaties kunnen ook belasting volledig vermijden, dus als de helft van een vastrentende portefeuille in muni-obligaties is, wordt onze belegger-cliënt slechts voor de helft van de rente belast. Het muni-deel kan u ook in een lagere belastingschijf houden. Als u zich echter in een lage belastingschijf bevindt zonder muni's, kunt u overwegen uw toewijzing aan hen te verlagen. Hoewel het leuk zou zijn om eenvoudige vuistregels te hebben om strategieën te bedenken, moet je bijna een belastingaangifte invullen om de beste strategie te bedenken. Het punt hier is om op de hoogte te zijn van - en vervolgens te evalueren - de voorkeursbehandeling.
Uitkeringen uit een lijfrente die is gekocht met persoonlijk spaargeld krijgen een pauze omdat een deel van elke lijfrente-uitkering wordt beschouwd als een teruggave van de eerder belaste hoofdsom, totdat de hoofdsom is uitbetaald. Kijkend naar een onmiddellijke annuïteitenofferte vanaf 2 mei, kan een echtpaar van beide 70 jaar (zie onderstaand voorbeeld) 6,32% aan lijfrente-uitkeringen genereren zolang een of beide in leven zijn, en worden belast op slechts 1,35% tot de leeftijd van 90 jaar. Na de leeftijd van 90 jaar wanneer betalingen volledig belastbaar worden, heeft een of beide meer kans op grotere belastingaftrek van niet-terugbetaalde medische en zorgkosten.
Nog een voordeel van een inkomenslijfrente:Als u een uitgestelde lijfrente (vast, geïndexeerd of variabel) bezit, dan kunt u deze besparingen omzetten in lijfrente-uitkeringen en wordt eventuele fiscaal uitgestelde winst in de uitgestelde lijfrente gespreid en belast als onderdeel van de lijfrente. betalingen.
Opnames van een traditionele IRA worden belast als gewoon inkomen, ongeacht het type beleggingsinkomsten. Bovendien vereist de IRS dat u begint met opnemen wanneer u 70½ jaar oud wordt, of u het geld nu nodig heeft of niet. Een idee dat vrijwel elke IRA-houder zou moeten overwegen, is om een deel van de rekening toe te wijzen aan een Qualifying Longevity Annuity Contract (kortweg QLAC). Met een QLAC kunt u tot 25% van de vereiste opnames uitstellen. U betaalt geen belasting over dat geld totdat de QLAC begint met het genereren van lijfrente-uitkeringen. Die betalingen kunnen de kosten van late pensionering dekken.
Hoewel de splitsing van elke gepensioneerde tussen persoonlijke en traditionele IRA-besparingen anders is, moet u er rekening mee houden dat (1) alle groei (niet-gerealiseerde vermogenswinsten) in persoonlijke besparingen wordt doorgegeven aan de erfgenamen zonder inkomstenbelasting, en (2) soortgelijke groei wordt belast als gewoon inkomen als van een traditionele IRA. Een manier om die "splitsing" te veranderen, is door een deel van de traditionele IRA geleidelijk om te zetten in een Roth IRA, die belastingvrij wordt doorgegeven aan de inkomsten. Een andere benadering is om lijfrentebetalingen te gebruiken om meer cashflow te genereren in de traditionele IRA om meer groei van uw persoonlijke vermogen mogelijk te maken. Mijn eigen persoonlijke pensioenplan is om bij mijn overlijden weinig of geen traditionele IRA-activa te hebben, de meeste te hebben omgezet in lijfrentebetalingen en het saldo op een Roth IRA. Aan de kant van persoonlijke besparingen, als het verstandig is om te beleggen, stel dan de realisatie van meerwaarden uit.
Pensioenplanning alleen kan ingewikkeld zijn en wordt nog moeilijker wanneer belastingheffing wordt overwogen. Verder moet het worden gepersonaliseerd voor het individu. Door gebruik te maken van deze mogelijkheden om belasting te besparen, kunt u echter een aantrekkelijk inkomen verdienen met uw zuurverdiende spaargeld, zowel voor als na belastingen, en een grotere erfenis achterlaten. U zult op deze gebieden waarschijnlijk een financieel adviseur nodig hebben, maar daag de adviseur uit met deze belastingvoordelen.
Misschien voel je je op 15 april, of je belastingaanslag nu hoger of lager is, zekerder over je toekomst.
Voorbeeld: Koppel allebei 70 jaar met $ 2 miljoen aan financiële activa, $ 36.000 per jaar aan socialezekerheidsuitkeringen en $ 26.600 aan standaardinhoudingen. 50% van de besparingen wordt geïnvesteerd in een traditionele IRA, de rest in persoonlijke besparingen (na belastingen). Echtpaar overweegt twee pensioeninkomensplannen - een met lijfrente-uitkeringen (Plan A) en een zonder lijfrente-uitkeringen (Plan B). Plan A maakt gebruik van de planningsmethode Inkomstenverdeling; Plan B vervangt de lijfrente-uitkeringen in Plan A door rente op bedrijfsobligaties. Dit zijn de resultaten in het eerste jaar:
Met dit extra besteedbaar inkomen van $ 16.000 kan ons echtpaar het uitgeven aan reizen, het opnieuw investeren, een levensverzekering of langdurige zorgverzekering kopen of aan kinderen of kleinkinderen geven.
Om uw eigen pensioeninkomensplan te maken, gaat u naar de inkomenstoewijzingspagina op Go2income.com. Zodra u uw Inkomenstoewijzingsrapport heeft ontvangen, kunt u een afspraak aanvragen zodat we deze belastingstrategieën kunnen bespreken. Bovenstaande is niet bedoeld als belastingadvies en raadt u aan alle ideeën met uw accountant of belastingadviseur te bespreken.
Opmerking:Bovenstaande bedragen voor lijfrentebetalingen zijn gebaseerd op offertes van de Go2Income Lijfrente Shopping Service. Om erachter te komen hoeveel van de lijfrente-uitkeringen belastbaar zijn, gaat u naar Income Lijfrente Shortcuts op de Go2Income-site. Als u andere vragen over pensionering heeft, kunt u deze op Ask Jerry plaatsen.
4 manieren om uw pensioenreis in kaart te brengen
U kunt $ 0 aan belasting betalen over uw pensioeninkomen
4 manieren waarop de nieuwe belastingwijzigingen uw financiën beïnvloeden
5 manieren waarop uw financieel adviseur u aansprakelijk moet stellen
5 manieren om het pensioeninkomen te verhogen in een wereld met een laag rendement
Je 401(k)s en IRA's hebben een duistere kant
Verklein uw RMD's in 2021 en daarna