Jim is 54 en een oude klant. Hij is in de verkoop en verdient behoorlijk geld. De laatste tijd denkt hij meer aan pensioen. Hij wil een inkomstenstroom creëren als aanvulling op de sociale zekerheid. Hij wil echter niet meer op de aandelenmarkt beleggen. Hij voelt dat hij genoeg risico loopt in zijn 401(k) en wil iets anders.

Hij maakt zich ook zorgen over de gevolgen van de belastingen voor zijn pensioen. Jim heeft alleen pretax-bijdragen aan zijn 401 (k) gedaan en al zijn toekomstige opnames zijn belastbaar. Dit heeft gevolgen voor zijn toekomstige belastingtarief voor pensioenen. Jim wil ook een erfenis nalaten voor zijn twee meisjes.

Tijd om te plannen

We hebben verschillende ideeën bekeken, waaronder een obligatieladder, huurvastgoed, dividendbetalende aandelen en andere suggesties. Ik heb Jim ook aanbevolen om te beginnen met sparen in zijn Roth 401(k). Roth 401 (k) opnames zijn belastingvrij bij pensionering. Jim hield van het Roth-idee; zijn interesse werd echter niet gewekt door de andere suggesties.

Ik heb toen vermeld dat sommige klanten een volledige levensverzekering gebruiken om pensioeninkomen te genereren en een erfenis na te laten. Jim was onzeker. Op het eerste gezicht heeft hij geen traditionele levensverzekering nodig. Zijn hypotheek is klein en de kinderen zijn uit de universiteit. Bovendien heeft hij een overlijdensrisicoverzekering van $ 500K via zijn werk. Ik stelde voor om de cijfers te bekijken.

Volledige levensverzekering voor pensioenplanning

Voor Jim, die 54 is en in behoorlijke gezondheid verkeert, kost een levensverzekering van $ 250.000 van een hoog aangeschreven onderlinge maatschappij een jaarlijkse kostprijs van $ 13.805 gedurende 12 jaar. Na 12 jaar is de polis gegarandeerd afbetaald - geen premies meer. Dit komt mooi overeen met zijn beoogde pensioenleeftijd van 65. Van 65-70 is Jim van plan zijn 401 (k) op te zeggen om pensioeninkomen te bieden. Hij zou willen wachten tot de leeftijd van 70 om te beginnen met de sociale zekerheid. Vanaf 70 jaar kan hij de opnames uit zijn hele levensverzekering gebruiken om zijn inkomensbehoefte aan te vullen. (Hij kan op elke leeftijd geld opnemen, maar wachten helpt het beleid te groeien. Ervan uitgaande dat Jim zijn premie voor 12 jaar betaalt, is de verwachte contante waarde op 70-jarige leeftijd $ 218.309. De uitkering bij overlijden op 70 zal naar verwachting $ 380.509 zijn.)

Een optie die we bespreken is dat Jim op 70-jarige leeftijd $ 18,319 per jaar opneemt gedurende 15 jaar. Dit is een flexibel tijdsbestek. Jim kan eerder of later beginnen met inkomen. Jim wilde echter het inkomen maximaliseren tijdens zijn actieve pensioenjaren van 70-84 jaar. Als hij wil, kan hij inkomen blijven opnemen boven de 84. Door langer inkomen te nemen, daalt de uitkering bij overlijden en het jaarlijkse bedrag dat hij kan opnemen.

In eerste instantie zijn de opnames een teruggave van zijn basis (zijn premies). Kort daarna schakelen de opnames over naar leningen uit de polis. Deze opnames en leningen zijn niet belastbaar. Jim hoeft de cumulatieve lening niet terug te betalen. Als hij ervoor kiest om de lening niet terug te betalen, wordt het saldo van de onbetaalde lening bij zijn overlijden afgetrokken van de uitkering bij overlijden en gaat de rest naar zijn dochters.

Het totale voordeel

In dit scenario betaalt Jim $ 165.660 aan totale verzekeringspremies - 12 jaar tegen $ 13.805. Hij neemt echter $ 274.788 aan pensioeninkomen (de $ 18.319 per jaar gedurende 15 jaar, naar boven afgerond). Bovendien heeft hij nog steeds een inkomstenbelastingvrije overlijdensuitkering voor zijn gezin, die op 84-jarige leeftijd $ 91.784 is. De uitkering bij overlijden wordt verlaagd tot $91,784 omdat Jim 15 jaar lang geld van de polis heeft opgenomen.

Met andere woorden, Jim besteedt $ 165.660 aan premies om een ​​totaal voordeel te creëren van $ 366.572 (Jim's levenslange pensioeninkomen van $ 274.788 plus een overlijdensuitkering van $ 91.784 mocht hij slagen). Jim's rendement op zijn investering in de loop van de tijd - gemeten aan de hand van de premies die hij uitgeeft versus het totale voordeel dat hij ontvangt - is een belastingvrij intern rendement (IRR) van 4,26%. (IRR is een maatstaf voor het rendement van een investering in de loop van de tijd, rekening houdend met de uit- en instroom van contanten.) Merk op dat het beleid het hele leven van Jim blijft bestaan, het stopt niet op de leeftijd van 84, dit is alleen voor illustratieve doeleinden. Als Jim in de gecombineerde 30% federale en staatsbelastingschijf zit, zou hij 6% vóór belastingen moeten verdienen om de 4,26% IRR na belastingen te bereiken - niets om naar te niezen. Ik zei tegen Jim dat hij het hele leven moest zien als onderdeel van zijn vastrentende toewijzing.

Voorbehoud

Dividenden stimuleren de prestaties. Levensverzekeringsmaatschappijen kunnen – hoewel ze dat niet hoeven – een jaarlijks dividend bijschrijven, dat opnieuw in de polis kan worden geïnvesteerd. Als de verzekeringsmaatschappij voor een langere tijd een laag dividend bijschrijft, kunnen de opnames van Jim minder zijn. Aan de andere kant kan het inkomen van Jim hoger zijn als de dividenden het goed doen. Het is iets dat we onderweg in de gaten zullen moeten houden. In een jaar met een laag dividend kunnen we bijvoorbeeld minder inkomsten nemen om het beleid niet te belasten.

Jim moet ook 12 jaar premie betalen. Het hoeft niet van zijn salaris te komen; hij kan zijn inactieve contanten of andere spaargelden gebruiken. De premie moet hoe dan ook betaald worden. Als u de polis voortijdig afzegt, kan een deel van de betaalde premies verloren gaan. Jim voelde zich op zijn gemak dat hij het zich kon veroorloven om 12 jaar te betalen. Hij gebruikte het hele leven als onderdeel van zijn jaarlijkse spaargeld.

Ook bent u afhankelijk van de gezondheid en solvabiliteit van de verzekeringsmaatschappij. Om deze reden raad ik aan om gebruik te maken van een hoog aangeschreven onderlinge verzekeringsmaatschappij met een lange staat van dienst in het betalen van dividenden.

Alles bij elkaar - het hele plaatje

Zoals ik Jim heb uitgelegd, zijn er verschillende voordelen van het gebruik van een volledige levensverzekering voor pensioeninkomen. Het hele leven zorgt voor diversificatie. In 2008, toen de aandelen-, obligatie- en onroerendgoedmarkt instortten, zag ik geen verandering in de contante waarde in mijn eigen levensverzekering.

Zijn hele leven kan Jim helpen om zijn toekomstige belastingplicht te beheren. In de jaren dat Jim geld opneemt van zijn hele levensverzekering, kan hij minder van zijn 401 (k) nemen, waardoor zijn totale belastbare inkomen wordt verlaagd. Een lager belastbaar inkomen kan de verschuldigde belasting op zijn socialezekerheidsuitkering verlagen, aangezien een deel van de sociale zekerheid belastbaar is op basis van uw inkomen.

Sterker nog, Jim waardeerde het om een ​​langdurige levensverzekering te hebben voor zijn twee meisjes. Hij weet dat zelfs als hij zijn 401(k) zou besteden aan pensioen, hij nog steeds de hele levensverzekering zou hebben om aan de kinderen over te laten.

Ten slotte kon Jim ervoor kiezen om een ​​long-term care rider toe te voegen aan de hele levensverzekering. De rijder voor langdurige zorg geeft Jim toegang tot de overlijdensuitkering terwijl hij in leven is om de gekwalificeerde kosten voor langdurige zorg te betalen. Dit kan thuiszorg, begeleid wonen of geschoolde verpleegkundige zorg zijn. De meerprijs voor de rijder is meestal maar een paar honderd dollar extra per jaar.

Voor de juiste situatie kan een volledige levensverzekering helpen bij het plannen van uw pensioen. Het hele leven biedt diversificatie aan een traditionele aandelen- en obligatieportefeuille. Het hele leven zorgt voor belastingvrije opnames en leningen. Het hele leven biedt een langdurig overlijdensuitkering voor het gezin. Het hele leven kan helpen om toekomstige uitgaven voor langdurige zorg te betalen.

Als je meer wilt weten, stuur me dan gerust een e-mail, of ik raad je aan contact op te nemen met een ervaren onafhankelijke verzekeringsagent die je kan helpen evalueren of het hele leven geschikt voor je is.

Verder lezen:

Levensverzekering:het is een Zwitsers zakmes voor financiële planning

Waarom ik dol ben op mijn hele levensverzekering