Als u voor het eerst een huis koopt met een goede kredietwaardigheid, komt u waarschijnlijk in aanmerking voor een FHA-lening - een hypotheek ondersteund door de Federal Housing Administration - maar een conventionele hypotheek zal u waarschijnlijk na verloop van tijd geld besparen. Hier leest u hoe u kunt beslissen welk type hypotheek het beste bij u past.

Voordelen van FHA-leningen

FHA-leningen zijn niet beperkt tot nieuwe huizenkopers, maar ze zijn bedoeld om leners te helpen met een beperkte of vlekkerige kredietgeschiedenis. Door hun ontwerp zijn hun geschiktheidsvereisten minder streng dan wat je zou vinden bij veel conventionele hypotheken die niet worden ondersteund door overheidsinstanties.

• Aanbetaling: De minimale aanbetalingsvereiste van 3,5% op FHA-leningen is lager dan wat veel (maar niet alle) conventionele leningen vereisen. Als u een kredietscore van ongeveer 650 of hoger heeft, is de lage aanbetalingsvereiste waarschijnlijk de belangrijkste reden waarom u een FHA-lening zou overwegen. Zoals u hieronder zult zien, zijn er echter andere opties voor een lage aanbetaling die het overwegen waard zijn als dit voor u het geval is.
• Kredietscore: De vereiste kredietscore van 580 op FHA-leningen is lager dan wat de meeste kredietverstrekkers nodig hebben voor conventionele leningen. (De overgrote meerderheid van conventionele leningen voldoet aan de normen die zijn opgesteld door Fannie Mae en Freddie Mac, waarvoor minimaal FICO ^® vereist is. Uitslagen ^☉ van 620.) Het is zelfs mogelijk om in aanmerking te komen voor een FHA-lening met een FICO ^® Scoor zo laag als 500, maar je moet wel 10% van de aankoopprijs neerleggen om dit te doen.
• Schuld-to-income ratio: Alle hypotheekverstrekkers kijken naar uw schuld / inkomensratio (DTI), het percentage van uw maandelijkse inkomen vóór belastingen dat naar schuldbetalingen gaat. Kredietverstrekkers beschouwen leners met hoge DTI's als meer financieel risico, en ze geven de voorkeur aan DTI's van 36% of minder voor conventionele hypotheken. U kunt in aanmerking komen voor een FHA-lening met een DTI-ratio van wel 43%.

Financiële afwegingen van FHA-leningen

De lagere toetredingsdrempels voor FHA-leningen brengen financiële compromissen met zich mee, en die extra kosten zijn de belangrijkste reden om een ​​conventionele lening te overwegen als u daarvoor in aanmerking komt:

• Hypotheekverzekering: Voor elke lening betaalt u vooraf een hypotheekverzekeringspremie (MIP) van 1,75% van het geleende bedrag. (Dit bedrag kan worden gefinancierd en toegevoegd aan de maandelijkse leningbetaling, met toepasselijke rentekosten.) Afhankelijk van uw kredietscores wordt er ook jaarlijks een extra MIP van 0,45% tot 1,05% van het geleende bedrag in rekening gebracht en toegevoegd aan uw maandelijkse betaling. Als u een aanbetaling van minder dan 10% doet op een FHA-lening, blijven deze MIP-kosten voor de looptijd van de lening; als u 10% of meer neerlegt, worden MIP-kosten na 11 jaar verwijderd.
• Rentetarieven: Afhankelijk van uw kredietscore rekenen kredietverstrekkers die FHA-leningen uitgeven doorgaans rentetarieven die ergens tussen de 0,5% en 1,5% hoger liggen dan die beschikbaar zijn voor conventionele leningen.

Deze kosten, met name voor leningen waarbij MIP's vereist zijn voor de hele looptijd van de lening (of totdat u herfinanciert), kunnen oplopen tot tienduizenden dollars gedurende de looptijd van een 30-jarige hypotheek. Als uw goede krediet u in aanmerking komt voor een conventionele lening met betere leenvoorwaarden, is het verstandig om er een te overwegen.

Wat is het verschil tussen een FHA-lening en een conventionele lening?

Houd rekening met de volgende factoren wanneer u beslist of een FHA-lening of een conventionele lening het beste past bij uw kredietscore en financiële situatie.

Andere leningopties om te overwegen

Als u hoge kredietscores hebt, maar het moeilijk vindt om een ​​aanbetaling van 20% (of zelfs 10%) van de aankoopprijs te verhogen, zijn FHA-leningen niet uw enige optie. Overweeg enkele van deze alternatieven:

• Freddie Mac Home Mogelijke lening : Freddie Mac, zoals de Federal Home Loan Mortgage Corporation in de volksmond bekend staat, bedacht de Home Possible-lening om de drempels voor eigenwoningbezit te verlagen. Aanbetalingen beginnen bij 3% en kunnen afkomstig zijn van familie, werkgeversbijstand, een secundaire lening of 'zweetkapitaal'. De minimale vereiste kredietscore is 660 (680 als u een bestaande lening herfinanciert), maar als u of een medeaanvrager geen kredietscore heeft, kunt u zich nog steeds kwalificeren via een alternatief acceptatieproces.
• Fannie Mae 97 LTV-lening: De Federal National Mortgage Association, beter bekend als Fannie Mae, keurt twee categorieën hypothecaire leningen goed waarvoor een minimale aanbetaling van 3% (of LTV-ratio's van 97%) vereist is:
  • De Fannie Mae Home Ready 97 LTV-lening is bedoeld voor leners met een laag inkomen, met name degenen met een inkomen dat lager is dan 80% van het gemiddelde inkomen in de regio, zoals vastgesteld door het U.S. Census Bureau.
  • De Fannie Mae Standard 97 LTV-lening staat open voor elke lener, op voorwaarde dat ten minste één aanvrager voor het eerst een huis koopt en alle aanvragers kredietscores hebben. (Voor de goedkeuring van leningen is een geautomatiseerd acceptatieproces vereist dat kredietscores gebruikt.) Als alle aanvragers van Fannie Mae LTV-leningen voor het eerst een huis kopen, moet ten minste één van hen een opleidingsprogramma voor huiseigenaren volgen.
• VA-lening : Gesteund door het Amerikaanse Department of Veterans Affairs, zijn VA-leningen bedoeld voor in aanmerking komende veteranen, militairen, hun echtgenoten en andere begunstigden. Ze zijn beschikbaar zonder aanbetaling en vereisen geen hypotheekverzekering. Een financieringsvergoeding van 2,3% van het geleende bedrag is vereist als u minder dan 5% aanbetalingen doet. Aanbetalingen kunnen zo laag zijn als 0%. Als u een aanbetaling van 10% of meer doet, daalt de vergoeding tot 1,4% van het geleende bedrag.
• USDA-lening : Gegarandeerd door het Amerikaanse ministerie van landbouw, kunnen USDA-leningen huizenkopers met een laag tot gemiddeld inkomen helpen die een huis willen kopen in in aanmerking komende plattelandsgebieden. Ze vereisen geen aanbetalingen en bieden flexibele kredietscorevereisten. (Minimaal FICO ^® Een score van 640 is vereist voor snelle goedkeuring met behulp van het geautomatiseerde aanvraagproces van de USDA, maar u kunt worden goedgekeurd met een lagere kredietscore via het proces van handmatige acceptatie.)

Maak uw krediet klaar voor een hypotheekaanvraag

Om uw kredietprofiel voor hypotheekgoedkeuring te optimaliseren, controleert u uw gratis kredietrapport en krijgt u gratis uw kredietscore via Experian om te weten waar u aan toe bent. Zorg ervoor dat u uw rekeningen op tijd betaalt, voorkom dat u grote nieuwe schulden aangaat en betaal uw creditcardschuld zo veel mogelijk af voordat u een hypotheek aanvraagt.