Een kredietlijn (LOC) is een rekening waarmee u geld kunt lenen wanneer u het nodig heeft, tot een vooraf ingestelde leenlimiet, door cheques uit te schrijven of een bankkaart te gebruiken om aankopen te doen of geld op te nemen. Beschikbaar bij veel banken en kredietverenigingen, worden kredietlijnen soms geadverteerd als banklijnen of persoonlijke kredietlijnen.

Hoe werkt een kredietlijn?

Een persoonlijke kredietlimiet is een vorm van doorlopend krediet die ongeveer hetzelfde werkt als een creditcard:u kunt cheques uitschrijven of kaartbetalingen doen voor elk bedrag tot aan uw leenlimiet, en betalingen doen in variabele bedragen zolang u aan een maandelijks minimumvereiste voldoet . U betaalt alleen rente over het geld dat u leent en terwijl u uw saldo afbetaalt, wordt uw beschikbare tegoed weer aangevuld.

De rentetarieven op persoonlijke LOC's kunnen aanzienlijk lager zijn dan die op creditcards. En aangezien u alleen rente krijgt als u de kredietlimiet gebruikt, kan het opzetten van een krediet een goede strategie zijn om ongeplande uitgaven aan te pakken die uw noodbesparingen of andere middelen overschrijden.

Persoonlijke kredietlijnen hebben een vaste looptijd, die twee verschillende fasen omvat, die elk doorgaans drie tot vijf jaar duren:

• Trekperiode: Tijdens de initiële trekkingsperiode kunt u vrijelijk geld lenen en terugbetalen tegen uw kredietlimiet.
• Terugbetalingsperiode: Tijdens de daaropvolgende aflossingsperiode kunt u niet meer lenen tegen de kredietlimiet en moet u het openstaande saldo in een reeks vaste maandelijkse betalingen terugbetalen.

De lengtes van de trekkings- en terugbetalingsperioden worden uiteengezet in de voorwaarden van de kredietovereenkomst voor kredietbrief.

Ongedekte en beveiligde kredietlijnen

Kredietlijnen kunnen gedekte leningen of ongedekte leningen zijn. Met een beveiligde lening stelt u een persoonlijk bezit als onderpand in, dat de geldschieter in beslag kan nemen als u de lening niet terugbetaalt. Bij een ongedekte lening verstrekt de geldschieter krediet nadat hij uw financiën en kredietgeschiedenis heeft bekeken en heeft vastgesteld dat u de lening waarschijnlijk zult terugbetalen. Ongedekt krediet is riskanter voor kredietverstrekkers dan gedekt krediet, dus rekenen ze doorgaans hogere rentetarieven en kosten voor ongedekte kredietlijnen.

De meeste persoonlijke kredietlijnen zijn ongedekt, maar er zijn twee populaire soorten beveiligde persoonlijke kredietlijnen:

• Met een home equity line of credit (HELOC) kunt u lenen tegen het eigen vermogen van uw huis (dat wil zeggen het bedrag waarmee de geschatte waarde het onbetaalde saldo van uw hypotheek overschrijdt) en gebruikt uw huis als onderpand. U kunt doorgaans 60% tot 85% van het eigen vermogen van uw huis lenen. Als u bijvoorbeeld $ 200.000 aan hypotheekhoofdsom hebt afbetaald op een hypotheek van $ 500.000, is uw onbetaalde hoofdsom gelijk aan $ 300.000; en als uw huis wordt getaxeerd voor $ 600.000, zou uw eigen vermogen die geschatte waarde zijn minus de onbetaalde hoofdsom ($ 600.000 ᠆ $ 300.000), of $ 300.000. Als een geldschieter ermee instemt om u 85% van uw eigen vermogen te lenen, zou u in dit voorbeeld in aanmerking kunnen komen voor een HELOC van maximaal $ 255.000. HELOC's hebben doorgaans trekkingsperioden van vijf tot tien jaar, gevolgd door terugbetalingsperioden van 10 tot 20 jaar.

• Een CD-beveiligde kredietlijn gebruikt geld dat u in deposito heeft in een depositocertificaat (CD) als onderpand. U kunt een CD-beveiligde kredietlijn mogelijk langer openhouden dan de drie tot vijf jaar die gebruikelijk zijn bij ongedekte persoonlijke kredietlijnen.

Hoe kredietlijnen zich verhouden tot persoonlijke leningen en creditcards

De meest populaire vormen van ongedekte leningen die beschikbaar zijn bij financiële instellingen zijn kredietlijnen, persoonlijke leningen en creditcards. Hier is een blik op hun overeenkomsten en verschillen.

Dit zijn de belangrijkste manieren waarop deze kredietvormen van elkaar verschillen:

• Forfaitair bedrag versus kredietlimiet: Bij een lening wordt het bedrag dat u leent in één keer uitbetaald en moet u onmiddellijk beginnen met maandelijkse betalingen (inclusief rentelasten) en doorgaan voor de duur van de lening, doorgaans 24 tot 60 maanden. Met een LOC of creditcard heeft u toegang tot een maximumbedrag aan contant geld - uw kredietlimiet of leenlimiet - maar u betaalt geen rente of doet geen betalingen totdat u uw tegoed heeft gebruikt.
• Betalingsbedragen: Een lening vereist dat u gedurende de looptijd van de lening elke maand een identiek bedrag betaalt. Met een kredietlimiet of creditcard kunt u terugbetalen wat u verschuldigd bent aan betalingen van elk bedrag op of boven een bepaald maandelijks minimum. Dat betekent dat u rentekosten kunt besparen als u uw saldo met een paar grote betalingen aflost, of kleinere betalingen over een langere periode spreidt en meer rente betaalt.
• Kosten: Het kost doorgaans minder om te gebruiken dan een creditcard. Sommige persoonlijke kredietlijnen hebben momenteel rentetarieven van 8,25% tot 15%. Dat is tegenwoordig te vergelijken met een gemiddelde creditcardrente van ongeveer 16,3% en de gemiddelde jaarlijkse rente op tweejarige persoonlijke leningen van 9,58%.
• Cash ontvangen: Het is veel gemakkelijker (en goedkoper) om contant geld te krijgen van een persoonlijke LOC of persoonlijke lening dan van een creditcard. Bij een persoonlijke lening ontvangt u een forfaitaire contante betaling en bij een persoonlijke kredietlimiet krijgt u meestal een chequeboek en een bankpas die u kunt gebruiken voor aankopen of geldopnames. Een voorschot opnemen van een creditcard kan veel duurder zijn. Kaartuitgevers rekenen doorgaans hogere rentetarieven op contante voorschotten dan op gewone aankopen, en velen brengen ook extra kosten in rekening voor elk voorschot in contanten.
• Duur van de looptijd: U kunt een creditcardrekening voor onbepaalde tijd open houden als u de kaart actief houdt en betalingen doet zoals overeengekomen, maar leningen en persoonlijke LOC's hebben een vaste looptijd.

Wat te doen als uw persoonlijke kredietlijn is gesloten

In de afgelopen maanden hebben sommige kredietverstrekkers aangegeven te willen stoppen met het aanbieden van ongedekte persoonlijke kredietlijnen. Als uw geldschieter u meedeelt dat het uw persoonlijke kredietlijn sluit, moet u zich ervan bewust zijn dat de actie uw kredietscore nadelig kan beïnvloeden, zelfs als u geen uitstaand saldo op de LOC heeft. Dat komt omdat het sluiten van een kredietlimiet, zoals het sluiten van een creditcardrekening, uw totale beschikbare tegoed verlaagt. Als u een openstaand saldo heeft op uw LOC of een andere doorlopende kredietrekening, verhoogt minder beschikbaar krediet uw kredietgebruik - het percentage van uw beschikbare krediet dat wordt vertegenwoordigd door uw uitstaande saldi. Gebruik van meer dan ongeveer 30% kan een aanzienlijke daling van uw kredietscore veroorzaken.

Als een geldschieter van plan is uw persoonlijke LOC te sluiten, heeft u opties om deze kredietbron te vervangen, waaronder:

• Sluit een nieuwe persoonlijke LOC af bij een andere financiële instelling. U kunt mogelijk een persoonlijke kredietlimiet krijgen bij een andere financiële instelling. Als je dat doet, overweeg dan om het nieuwe account actief te houden door het te gebruiken om een ​​kleine maandelijkse betaling te doen, zoals een abonnement op mediastreaming of een sportschoollidmaatschap, dat je gemakkelijk elke maand volledig kunt betalen. Hierdoor kan worden voorkomen dat de nieuwe LOC wordt gesloten vanwege inactiviteit, zonder dat er rentekosten ontstaan.
• Open een creditcardrekening. Zoals hierboven beschreven, geeft dit u niet dezelfde opties als een persoonlijke LOC en zijn de rentekosten waarschijnlijk hoger, maar een creditcardrekening met een leenlimiet die dicht bij die van uw gesloten LOC ligt, kan u helpen de noodkosten te dekken . Het verhoogt ook uw beschikbare tegoed en kan een deel van de kredietscore-schade compenseren die wordt veroorzaakt door een toename van het gebruik. U kunt kaarten vinden waarvoor u in aanmerking komt door Experian CreditMatch™ te gebruiken, dat aanbiedingen biedt op basis van uw unieke kredietprofiel.

Hoe een kredietlijn uw kredietscore kan beïnvloeden

Net als bij een kaartrekening kan uw beheer (of wanbeheer) van een persoonlijke kredietlimiet een grote impact hebben op uw kredietscores.

Als u een saldo op een persoonlijke kredietlijn heeft en er niet in slaagt om een ​​minimale maandelijkse betaling te doen, kan uw kredietscore aanzienlijk lijden. De betalingsgeschiedenis is verantwoordelijk voor ongeveer 35% van uw FICO ^® Score ^☉ , waardoor het de belangrijkste scorefactor is.

Als u meer dan ongeveer 30% van de leenlimiet op een persoonlijke LOC gebruikt, kunt u verwachten dat uw kredietscores dalen en enigszins depressief blijven totdat u voldoende van het saldo terugbetaalt om uw kredietgebruik te verminderen. Het bedrag dat u verschuldigd bent op uw rekeningen is verantwoordelijk voor ongeveer 30% van uw FICO ^® Score- en kredietgebruiksfactoren zijn zwaar in die categorie.

Wanneer u een persoonlijke kredietlijn aanvraagt, voert de geldschieter meestal een kredietcontrole uit, wat leidt tot een hard onderzoek naar uw kredietrapport. Een hard onderzoek kan op korte termijn een daling van de kredietscore veroorzaken, die zich doorgaans binnen een paar maanden herstelt, zolang u uw rekeningen bijhoudt.

Het openen van een persoonlijke kredietlimiet kan de verscheidenheid aan accounts die u op uw kredietrapport heeft, vergroten. Deze factor, ook wel kredietmix genoemd, is goed voor ongeveer 10% van uw FICO ^® Score.

Als u wilt zien hoe een persoonlijke kredietlijn uw kredietscores kan beïnvloeden, overweeg dan om u aan te melden voor de gratis kredietbewakingsservice van Experian, die u toegang geeft tot uw kredietrapport en FICO ^® Score en zal u waarschuwen wanneer uw kredietbestand verandert.

Waar het op neerkomt

Een persoonlijke kredietlijn kan een waardevolle bron van geld zijn voor noodgevallen of lopende projecten zoals huisreparaties, en het kan een goedkopere vorm van doorlopend krediet zijn dan een creditcard.