VA-leningen en FHA-hypotheken zijn beide door de overheid gesteunde hypotheken, maar elk met zijn eigen voordelen, beperkingen en geschiktheidsvereisten. Hier is een overzicht om je te helpen een keuze te maken tussen beide als je in aanmerking komt voor beide.

Wat is een VA-lening?

VA-leningen worden verstrekt via banken, kredietverenigingen en andere particuliere geldschieters met de steun van het Amerikaanse Department of Veterans Affairs. VA-leningen zijn een manier waarop de federale overheid steunt en dankbaarheid toont aan leden van de dienst en hun families.

Onder het VA-leningprogramma kunnen in aanmerking komende kandidaten hun huis financieren met weinig of zelfs geen aanbetaling. Deze leningen hebben strengere voorwaarden om in aanmerking te komen dan veel andere door de overheid gesteunde hypotheken, waaronder FHA-leningen, maar kunnen een goede optie zijn als u zich ervoor kunt kwalificeren.

Als voorwaarde voor een VA-lening moet u een actief dienstlid, militaire veteraan of in aanmerking komende echtgenoot of overlevende van een veteraan zijn, en u moet voldoen aan specifieke vereisten die nodig zijn om een ​​certificaat van geschiktheid (COE) te verkrijgen op basis van de tijdsperiode in waarvoor u (of uw familielid) in het leger heeft gediend. Een geldschieter moet uw geldige COE hebben voordat hij uw VA-lening goedkeurt. VA-leningen hebben ook minimumnormen voor inkomen en kredietwaardigheid.

Wat is een FHA-lening?

FHA-leningen, ontworpen om het eigenwoningbezit voor alle Amerikanen te bevorderen, zijn gericht op huizenkopers met beperkte middelen voor een aanbetaling en/of minder dan ideale kredietscores. Deze hypotheken worden ondersteund door de Federal Housing Administration en worden uitgegeven door particuliere kredietverstrekkers onder FHA-richtlijnen.

Iedereen kan een FHA-lening aanvragen, zolang ze een FICO ^® . hebben Score ^☉ van ten minste 580 (of zo laag als 500 onder bepaalde omstandigheden, zoals hieronder besproken). Ze zijn gemaakt om beginnende huizenkopers te helpen, maar zijn niet tot hen beperkt.

FHA- en VA-leningen vergelijken

Hier is een vergelijking van de belangrijkste leenvereisten en opties voor VA-leningen en FHA-leningen:

• Maximum leenbedrag: Zowel VA-leningen als FHA-leningen gebruiken de federale conforme leninglimiet (CLL) om het maximale bedrag te bepalen dat u kunt lenen. De CLL wordt jaarlijks opnieuw ingesteld op basis van de mediane huisvestingskosten in het hele land, en omvat vergoedingen voor hogere leningbedragen in provincies waar de huisvestingskosten het nationale gemiddelde aanzienlijk overschrijden. Voor 2022 is de CLL voor eengezinswoningen in het grootste deel van het land $ 420.680 en $ 970.800 in die provincies waar de huisvestingskosten het hoogst zijn. U kunt de CLL voor uw provincie controleren op de website van de Federal Housing Finance Agency.
• Leningstermijn: Zowel VA-leningen als FHA-leningen zijn beschikbaar als hypotheken met vaste rente en hypotheken met variabele rente. Net als bij conventionele hypotheken bieden de versies met aanpasbare rente van VA- en FHA-leningen doorgaans aantrekkelijke rentetarieven die van toepassing zijn voor het eerste jaar, maar die daarna jaarlijks kunnen veranderen, waardoor het bedrag van uw maandelijkse betalingen moeilijk te voorspellen is in de loop van de lening .
• Kredietscore: Net zoals kredietverstrekkers die conventionele leningen aanbieden, speelruimte hebben bij de vereisten voor kredietscores, kunnen degenen die VA-leningen verstrekken hun eigen scorelimieten instellen, maar de meeste geven de voorkeur aan FICO ^® Scores van 670 of hoger:scores die als goed of beter worden beschouwd. Een FICO ^® Een score van 580 of beter is vereist voor de meeste FHA-leningen, maar u kunt er een krijgen met een kredietscore van slechts 500 met een grotere aanbetaling.
• Debt-to-income (DTI) ratio: DTI is het percentage van uw maandelijks inkomen vóór belastingen dat wordt gebruikt om schulden af ​​te betalen. Lenders die VA-leningen uitgeven, vereisen DTI-ratio's die niet hoger zijn dan 41%. FHA-richtlijnen vragen om DTI-ratio's van 43% of minder voor de meeste leningen, maar staan ​​DTI-ratio's tot 50% toe voor leners met aanzienlijke kasreserves of andere activa.
• Rentetarieven: VA-leningen bieden doorgaans betere leenvoorwaarden dan conventionele hypotheken, met rentetarieven die wel een punt lager zijn dan de geldende markttarieven. FHA-leningtarieven kunnen ook iets lager zijn dan conventionele hypotheekrentetarieven voor leners met vergelijkbare kredietscores, omdat federale steun kredietverstrekkers meer bereid maakt om leners aan te nemen die zij als relatief riskant beschouwen.
• Aanbetaling: Als u in aanmerking komt voor een VA-lening, kent de federale overheid u een "basisrecht" van $ 36.000 toe, een bedrag dat u als onderdeel van uw aanbetaling kunt beschouwen. De meeste kredietverstrekkers verstrekken leningen tot vier keer het basisrecht ($ 144.000) zonder een aanbetaling te hoeven doen. Als u meer dan $ 144.000 wilt lenen, vereisen de meeste kredietverstrekkers dat een combinatie van uw recht en aanbetaling ten minste 25% van uw geleende bedrag dekt.

U kunt een FHA-lening krijgen met een minimale aanbetaling van 3,5% van de aankoopprijs van uw huis, zolang die prijs binnen de federale leningslimiet voor uw provincie valt.

• Hypotheekverzekering: Hypotheekverzekering is doorgaans vereist om kredietnemers te beschermen tegen mogelijk financieel verlies op leningen met aanbetalingen van minder dan 20%. Hypotheekverzekeringspremies worden meestal toegevoegd aan hypotheekbetalingen en kunnen worden verwijderd zodra de lener voldoende heeft betaald om 20% eigen vermogen in huis te hebben. Zowel VA-leningen als FHA-leningen bieden hiervoor alternatieven. VA-leningen vereisen helemaal geen hypotheekverzekering. FHA-leningen vereisen een hypothecaire verzekering voor leningen die zijn uitgegeven met aanbetalingen van 10% of minder en, in tegenstelling tot conventionele hypotheken, kunnen deze betalingen nooit worden verwijderd gedurende de looptijd van de lening. Als u een aanbetaling doet tussen 10% en 20% op een FHA-lening, kan de hypotheekverzekering na 11 jaar worden beëindigd.
• Duur van sluiting: In theorie kunnen zowel een VA-lening als een FHA-lening binnen 30 dagen of minder worden afgesloten nadat een verkoopovereenkomst is ondertekend, als alle benodigde papieren en documentatie zijn voorbereid en klaar voor gebruik. In de praktijk kunnen ze langer duren:volgens hypotheekverwerker Ellie Mae duurde het afsluiten van de gemiddelde VA-lening in november 2021 56 dagen, en de gemiddelde FHA-lening duurde 50 dagen, terwijl conventionele hypotheken in gemiddeld 49 dagen werden afgesloten. De VA en FHA eisen beide meer rigoureuze en gedetailleerde beoordelingen dan de meeste commerciële kredietverstrekkers vereisen en het voltooien van dat proces kan van invloed zijn op de planning van uw afsluiting.

FHA versus VA-leningen:welke moet u kiezen?

Als u de mogelijkheid heeft om te kiezen tussen een VA-lening en een FHA-lening, bent u in de meeste gevallen beter af met een VA-lening, dankzij de lage aanbetalingsvereiste, royale rentetarieven en het ontbreken van een hypotheekverzekeringsvereiste.

Een FHA-lening kan echter een betere gok zijn als uw kredietscore laag is, of als uw schuld-inkomensratio in de smalle subsidiabiliteitskloof tussen het VA-leningmaximum van 41% en de FHA-leningslimiet van 43% valt. (Als een DTI-ratio echter de enige overweging is, kunt u overwegen stappen te ondernemen om deze te verlagen, zodat u kunt profiteren van de voordelen van een VA-lening.)

Waar het op neerkomt

Of u nu kiest voor een VA-lening, een FHA-lening of een conventionele hypotheek, uw kredietgeschiedenis zal een belangrijke rol spelen bij het verkrijgen van goedkeuring voor de lening. Voordat u een hypotheekaanvraag indient, is het een goed idee om uw kredietrapporten op juistheid te controleren en uw kredietscore te controleren om te anticiperen op hoe kredietverstrekkers uw kredietwaardigheid zullen zien. Als u niet enthousiast bent over wat u vindt, kunt u overwegen stappen te ondernemen om uw kredietwaardigheid op te krikken voordat u een hypotheek aanvraagt.