Een bedrijf kan een positief netto-inkomen hebben, maar een negatieve cashflow voor hetzelfde jaar als het de boekhoudingsmethode op transactiebasis gebruikt om inkomsten en uitgaven te registreren. Volgens de boekhoudmethode op transactiebasis kan het nettoresultaat worden verhoogd met niet-contante inkomsten die de cashflow niet beïnvloeden, terwijl de cashflow kan worden verlaagd door daadwerkelijke contante uitbetalingen die mogelijk niet worden beschouwd als onkostenaftrek voor het netto-inkomen. Het resultaat is dat, hoewel voldoende niet-contante inkomsten kunnen bijdragen aan het behalen van een positief netto-inkomen, voldoende niet-kostenvergoedingen in contanten kunnen leiden tot een negatieve cashflow, terwijl al het andere gelijk is.
Het nettoresultaat is een boekhoudkundige winst die niet wordt gemeten aan de hand van contante ontvangsten en contante uitbetalingen. Bedrijven kunnen op dat moment verkopen op krediet doen en geen contante betalingen van klanten ontvangen, maar toch inkomsten registreren bij het berekenen van het netto-inkomen. Ondertussen registreren bedrijven geen kasinstroom uit de verkoop. Ervan uitgaande dat een bedrijf contant heeft betaald voor gemaakte kosten en geen andere kasstroom had voor het jaar, aangezien de inkomsten hoger waren dan de kosten, zou het bedrijf een positief netto-inkomen hebben, maar een negatieve kasstroom voor het jaar.
De cashflow voor hetzelfde jaar kan verder worden verminderd door andere contante uitbetalingen die niet worden geteld als gemaakte kosten en dus niet leiden tot lagere netto-inkomsten. Contant geld dat wordt betaald om bepaalde bedrijfsactiva voor het jaar te verhogen, zoals de aankoop van voorraad, is een vorm van uitgaande kasstroom die, indien groot genoeg, de totale kasstroom negatief zou kunnen maken. Bedrijven kunnen ook bepaalde kosten voor de toekomst vooruitbetalen die pas in de loop van de tijd als gemaakte kosten worden geboekt. Als gevolg hiervan, terwijl de volledige vooruitbetalingen worden afgetrokken voor cashflow, wordt slechts een deel ervan, als gemaakte kosten voor het jaar, afgetrokken voor netto-inkomsten.
Bedrijven doen ook contante betalingen om operatiegerelateerde verplichtingen, namelijk verschillende schulden, te verminderen. Schulden zijn de resultaten van toe te rekenen kosten uit eerdere perioden die niet contant zijn betaald. Op het moment van het maken van de kosten daalde het nettoresultaat, terwijl de cashflow niet werd beïnvloed. In het jaar waarin een openstaande schuld wordt afgelost, hebben de contante uitbetalingen echter geen invloed op het nettoresultaat, maar zullen ze de kasstroom voor het jaar verminderen. Als grote bedragen aan te betalen bedragen allemaal in hetzelfde jaar verschuldigd zijn, kunnen hun totale uitbetalingen in contanten ertoe leiden dat de cashflow negatief is.
De totale kasstroom omvat ook de kasuitstroom uit niet-operationele activiteiten, met name investerings- en financieringsactiviteiten. Investeringsaankopen en het rendement van geleende hoofdsom zijn twee belangrijke bronnen van uitgaande kasstromen. Terwijl investeringsverliezen uit investeringsverkopen in investeringsactiviteiten en rentelasten op geleende middelen in financieringsactiviteiten aftrekkingen zijn voor netto-inkomsten, zijn het bedrag van investeringsaankopen en het bedrag van de terugbetaling van de hoofdsom grotere aftrekkingen voor het berekenen van de cashflow. Hoe groter het verschil tussen de twee soorten aftrekkingen in hun relatieve bedragen, hoe groter de kans dat de cashflow negatief wordt en het netto-inkomen positief blijft.