In uw zoektocht naar een groot pensioenfonds voor uw toekomst of om genoeg te hebben voor de hbo-opleiding van uw kind, kunt u verschillende investeringsmogelijkheden tegenkomen. Een van de meest voorkomende instrumenten die u tegenkomt is het Exchange-Traded Fund (ETF).
Een Exchange-Traded Fund biedt de belegger een mand met verschillende effecten, variërend van traditionele aandelen en obligaties tot modernere effecten zoals valuta's en grondstoffen. Het doel van een ETF is om de belegger de mogelijkheid te bieden om in realtime in meerdere activa te beleggen tegen lage kosten.
De belegger kan zijn aandelen van een ETF kopen of verkopen via een makelaar. ETF's worden verhandeld op een beurs.
Nu je het antwoord weet op ‘ wat is een ETF?‘, laten we eens kijken hoe een ETF werkt.
De fondsaanbieder die de onderliggende activa bezit, ontwerpt een fonds om de algehele prestaties van het fonds te volgen. Vervolgens verkopen ze aandelen van deze ETF aan beleggers. De belegger bezit een percentage van de ETF, maar bezit niet de activa waaruit de ETF bestaat.
De beleggers krijgen wel herbeleggingen of dividenden van de aandelen die zijn opgenomen in de ETF.
Het aantal aandelen van de ETF kan dagelijks veranderen, aangezien het zowel nieuwe aandelen kan uitgeven als bestaande aandelen kan terugkopen. Dit helpt de marktprijs van de ETF min of meer in lijn te houden met die van de onderliggende effecten.
Een simpele blik op de ETF-betekenis kan de belegger doen denken dat het een synoniem is voor een beleggingsfonds vanwege hun overeenkomsten. Beide zijn echter heel verschillend.
1. Het belangrijkste verschil tussen een ETF en een beleggingsfonds is dat de eerste gedurende de handelsdag kan worden verhandeld, terwijl de laatste pas kan worden gekocht of verkocht nadat de markt voor die dag is gesloten.
2. Een ETF wordt doorgaans passief beheerd door de beheerder, aangezien deze gewoonlijk één marktindex volgt. Een beleggingsfonds wordt daarentegen actief beheerd met een deskundige fondsbeheerder die in de gaten houdt wanneer bepaalde activa erin moeten worden gekocht of verkocht om winst te maken.
3. Een ETF heeft een relatief lagere vergoedingen- en kostenratio omdat het passief kan worden beheerd, in tegenstelling tot een beleggingsfonds dat actief moet worden beheerd en dus hogere kosten met zich meebrengt.
4. Op het gebied van belastingen hoeft een ETF-belegger alleen belasting te betalen wanneer hij zijn aandeel(en) verkoopt, terwijl in een beleggingsfonds de belegger een belasting moet betalen over zijn bezit.
Nu kent u de belangrijkste verschillen tussen een ETF en een beleggingsfonds.
Er zijn verschillende soorten ETF's waarin u kunt beleggen, afhankelijk van uw behoeften.
Een Bank ETF bestaat uit aandelen van banken die zijn genoteerd in een index die de ETF volgt. Dergelijke ETF's zijn behoorlijk volatiel en hebben een hoge liquiditeit. Een bank-ETF staat bekend als gemakkelijk verhandelbaar op marge.
Een Liquid ETF wordt alleen verhandeld op nationale beurzen zoals de BSE en NSE. Het staat bekend om zijn lage risicorendement en hoge liquiditeit. Het mandje met beleggingen bestaat uit kortlopende overheidseffecten, daggeld en instrumenten met een korte looptijd.
Voor elke belegger die wil beleggen in internationaal gebaseerde effecten, of het nu een buitenlands bedrijf of valuta is, is dit type ETF een goede optie. Een internationale EFT helpt bij het opbouwen van een nog diversere portefeuille, aangezien deze kan bestaan uit honderden bedrijven verspreid over de hele wereld. De belegger kan dit type ETF kiezen op basis van geografie, marktkapitalisatie, sector of elke andere parameter die hij geschikt acht. Als u een internationale ETF overweegt, zorg er dan voor dat u de bijbehorende vergoedingen, belastingen, liquiditeit, handelsvolume en details van de portefeuille begrijpt voordat u gaat beleggen.
Hier omvat de ETF een of meer grondstoffen, waaronder landbouwproducten, natuurlijke hulpbronnen of edele metalen. De belegger bezit de fysieke grondstof niet. Voorbeelden van Commodity ETF zijn de SPDR S&P Oil &Gas Exploration and Production ETF en de iShares MSCI Global Agriculture Producers ETF.
Een Gold ETF valt onder ‘Commodity ETF’, maar het is zo’n veel verhandelde ETF, dat het een eigen plek verdient. Dit type ETF is een goede optie voor diegenen die geloven dat goud altijd een betrouwbare investering is, maar niet te veel fysiek goud willen kopen. Een gouden ETF maakt beleggen mogelijk via Systematic Investment Plans (SIP's). De prijs van de ETF werkt samen met de prijs van fysiek goud; als de prijs van fysiek goud stijgt, stijgt ook de waarde van de ETF.
Een aandelen-ETF bestaat alleen uit aandelen en geen andere effecten. Ze zijn meestal zeer geschikt voor een belegger die op zoek is naar een langetermijninvestering. Ze zijn minder riskant en hebben een lagere vergoeding dan individuele aandelen.
Een Bond ETF bestaat uit verschillende obligaties waardoor het onmogelijk is om een gemeenschappelijke vervaldatum te hebben. Het doel van een obligatie-ETF is om de belegger te voorzien van regelmatige contante betalingen die worden gegenereerd uit de rente op individuele obligaties. Obligatie-ETF's vullen een aandelen-ETF goed aan en zijn minder risicovol.
Een sectorspecifieke ETF betekent dat het effectenmandje zich op slechts één sector zal concentreren, zoals de gezondheidszorg. Dit is een goed idee voor degenen die sectorexperts zijn en de prestaties van de sector veilig kunnen voorspellen. Een sector-ETF kan echter riskant zijn omdat het beperkte diversificatiemogelijkheden biedt.
Bij het kiezen van een bepaalde ETF is het essentieel om enige praktische kennis te hebben van het type ETF waarin u belegt, zodat u deze in de gaten kunt houden.
Net als elk ander beleggingsinstrument heeft een ETF zijn voor- en nadelen.
Dit zijn de voordelen die een belegger zullen aanmoedigen om serieus te overwegen zijn geld in een ETF te steken:
1. ETF's bieden enkele van de beste diversificatie. U kunt niet alleen in één keer in meerdere bedrijven beleggen, maar ook in verschillende sectoren of wereldwijde markten.
2. U kunt net als elk ander aandeel in een ETF handelen tijdens de markturen, zodat u snel kunt handelen op basis van marktnieuws, lokale en wereldwijde gebeurtenissen.
3. Geavanceerde handelsmechanismen zoals kopen op marge, het creëren van limiet- of stoporders zijn mogelijk.
4. ETF's laten minimale investeringen toe, wat betekent dat zelfs beginnende beleggers of mensen met een kleine besparing ook kunnen beleggen.
5. Een ETF biedt transparantie. Uw ETF zal aan het einde van elke dag zijn posities bekendmaken, en u kunt de waarde van de onderliggende activa voor uzelf inschatten en geruststellen.
Enkele nadelen van beleggen in een ETF zijn:
1. Er kan een aanzienlijke handelscommissie in rekening worden gebracht door de makelaar op uw transacties. Dit kan ten koste gaan van uw winst. Steeds meer makelaars laten deze vergoeding echter los om bij te blijven met de veranderende protocollen.
2. Het kan moeilijk zijn om een ETF te verkopen als deze niet vaak wordt verhandeld.
3. Als de ETF niet genoeg activa heeft om de administratieve kosten te dekken, kan deze sluiten. Dit kan ertoe leiden dat u uw aandelen verkoopt voordat u dat van plan was, en met verlies. Er is ook het risico van een belastingverplichting die u op dat moment niet had verwacht.
De voordelen van een ETF wegen echter ruimschoots op tegen de nadelen die eraan verbonden zijn. Zorg ervoor dat u uw onderzoek doet en de hulp inroept van een professional voordat u investeert.
India heeft een lange weg afgelegd sinds de ETF voor het eerst in het land werd toegestaan, lang geleden in 2001. Tegenwoordig zijn er tientallen ETF's die veel belangrijke indexen in India en in het buitenland volgen, zoals NIFTY 50, Sensex, S&P 500 of de NASDAQ . India heeft een snelgroeiende IT-, financiële en gezondheidssector die de economie stimuleert en de deuren opent voor winstgevende ETF's. Daarnaast hebben de nadruk op toenemende digitalisering, uitbreiding van middeninkomensgroepen, spurten in elektronische betaalplatforms allemaal een impuls gegeven aan de economie. India is een veelbelovend land met veel ETF-opties voor de veeleisende belegger.
ETF's staan bekend om hun innovatie. Als u van mening bent dat een ETF de beste vorm van beleggen is, voer dan uw due diligence uit om erachter te komen welke ETF's het meest geschikt zijn om u te helpen uw financiële doelen te bereiken. Zodra u zeker genoeg bent van uw keuzes, vraagt u uw makelaar om de transactie voor u uit te voeren.