De grootste uitdaging voor veel nieuwe investeerders is simpelweg weten waar ze moeten beginnen.
Er is geen duidelijke consensus over hoe te beleggen. Waardebeleggers zullen zeggen dat de beste aandelen om te kopen goedkope aandelen zijn en tal van statistieken gebruiken om hun standpunt te verdedigen. Groei- en momentumbeleggers zullen tegengaan dat beleggen in dominante groeiaandelen de juiste keuze is. Het is tenslotte niet zo waarschijnlijk dat een all-star als Amazon.com (AMZN) in de koopjesbak zit.
Hoe zit het met dividenden? Of aandelen terugkopen? Verschillende onderzoeken hebben aangetoond dat het focussen op deze factoren solide rendementen kan opleveren.
Ondanks alle pogingen om beleggen te kwantificeren, is het vaak meer kunst dan wetenschap. Geen enkele strategie is geschikt voor alle beleggers. Sommigen blinken uit in grafieken en andere vormen van technische analyse, terwijl sommige fundamentalisten koopjes vinden door in de details van de financiële overzichten te graven. En daartussenin zit alles.
De beste manier voor beginnende beleggers om te leren, is door van alles een beetje te proberen. U hoeft het niet van de eerste keer goed te doen en u hoeft uw kapitaal niet ernstig in gevaar te brengen. Vandaag gaan we kijken naar vijf van de beste aandelen die je kunt kopen als je nieuw bent in beleggen. Deze kunnen al dan niet de markt verslaan in het komende jaar. Het zou fantastisch zijn als ze dat zouden doen, maar daar gaat het ons hier niet om. We willen gewoon de kneepjes van het vak leren.
Waardebeleggen heeft in de loop der jaren alle andere disciplines van beleggen overwonnen, althans volgens verschillende academische onderzoeken, zoals Fama en French's historische paper uit 1992 "Common Risk Factors in the Returns on Stocks and Bonds."
Maar een gratis lunch bestaat niet. Hoewel waardeaandelen in de loop van de tijd beter kunnen presteren, kunnen ze moeilijk vast te houden zijn. Soms worden goedkope aandelen steeds goedkoper.
Overweeg automaker General Motors (GM, $ 34,20), die wordt verhandeld voor ongeveer $ 34 per aandeel. Het is momenteel een van de goedkoopste large-capaandelen in Amerika en handelt voor slechts 5,5 keer de verwachte winst voor 2018 en 0,3 keer de omzet. Om dat in perspectief te plaatsen:de Standard &Poor's 500-aandelenindex - een groep van 500 bedrijven die wordt beschouwd als een afspiegeling van de Amerikaanse economie - wordt verhandeld voor 18 keer de verwachte winst voor 2018 en 2,3 keer de omzet.
GM zag er echter ook goedkoop uit volgens dezelfde statistieken in juli, toen het voor meer dan $ 44 per aandeel handelde.
Waardebeleggen kan frustrerend zijn, maar General Motors is het proberen waard. GM wordt duidelijk ondergewaardeerd door de meeste traditionele statistieken, en je wordt betaald om te wachten terwijl Wall Street dat uitzoekt. Het bedrijf keert op kwartaalbasis 38 cent per aandeel in contanten uit, wat neerkomt op 4,4% van de waarde van de huidige aandelenkoers per jaar. Die 4,4% is het 'dividendrendement' van GM en het is meer dan het dubbele van wat het gemiddelde S&P 500-bedrijf nu uitbetaalt.
Amazon is ook misschien wel het meest ontwrichtende bedrijf in meer dan 100 jaar. Amazon zorgt voor een revolutie in elke branche die het aanraakt en zet ze op zijn kop. Ten eerste was het de slaperige wereld van de boekhandel, waar Amazon Borders en Barnes &Noble (BKS) op zijn kop zette. Toen waren het de elektronica en de algemene detailhandel die Best Buy (BBY), Walmart (WMT) en elke andere grote detailhandelaar hard troffen. Meer recentelijk was het de lancering van cloudservices via Amazon Web Services die traditionele informatiedienstenbedrijven zoals International Business Machines (IBM) uit de weg ruimen.
"We hebben Amazon.com in veel van onze groeiportfolio's al heel lang in bezit", zegt John Vann, een RIA in de omgeving van Dallas. “Amazon is doorgegaan met het trotseren van sceptici die op hun hoede zijn voor zijn hoge waarderingen door voortdurend nieuwe wegen voor groei te vinden. Oprichter Jeff Bezos is een van de grote visionairs in de geschiedenis van het Amerikaanse bedrijfsleven.”
De aandelenkoers van Amazon is het afgelopen jaar meer dan verdubbeld en zelfs kortstondig $ 1 biljoen aan marktwaarde overschaduwd. Het valt nog te bezien of een bedrijf van deze omvang in dit razendsnelle tempo kan blijven groeien. Maar daar gaat het niet om. Voor een nieuwe investeerder zijn maar weinig bedrijven zo spannend om naar te kijken als Amazon.
Amazon.com is een groeiwonder, maar het is ook een enorm volatiel aandeel. Dat soort beleggen is niet voor iedereen weggelegd. Een veel conservatievere optie is Realty Income (O, $56,60), een op de detailhandel gerichte vastgoedbeleggingstrust (of REIT, waarover u hier meer kunt lezen).
Realty Income bezit een portefeuille van meer dan 5.400 eigendommen verspreid over 49 staten en Puerto Rico. De typische huurder is een supermarkt of apotheek - het soort lokale, drukbezochte bedrijven die grotendeels technologiebestendig zijn.
Vastgoedinkomen is de anti-Amazone. Het is gericht op fysieke winkelpanden in plaats van op internethandel, en een groot deel van het rendement komt uit het dividend. Het is een zuurarme voorraad die geschikt is voor spreekwoordelijke weduwen en wezen.
Het is ook een goede optie voor elke belegger die op dividend gericht beleggen wil verkennen. Realty Income betaalt een nog hoger rendement dan GM, en in plaats van een driemaandelijks dividend, keert het elke maand uit. Bovendien is Realty Income een fantastische groei voor dividend aandelen - het heeft zijn dividend voor 84 opeenvolgende kwartalen verhoogd en dat telt nog steeds.
Dit is het soort aandelen waarmee u uw vermogen in de loop van de tijd conservatief kunt laten groeien door gestage prestaties en dividendsamenstelling.
Als u nog niet helemaal klaar bent om individuele aandelen te kiezen, waarom laat u het dan niet de beste belegger aller tijden voor u doen?
Het is geen geheim waarom ze Warren Buffett het orakel van Omaha noemen. Zijn staat van dienst door de jaren heen is legendarisch. Van 1964 tot eind 2017 genereerde Buffett een jaarlijks rendement van 20,9% - meer dan het dubbele van de 9,9% van de S&P 500. Het cumulatieve rendement van Buffett over die tijd was een verbazingwekkende 1.088.029%. Dat is 15.508% voor de S&P 500.
Buffett verslaat natuurlijk niet elk jaar de markt, en de afgelopen vijf jaar heeft hij de markt eigenlijk een beetje achtervolgd. Maar door Berkshire Hathaway te kopen, krijgt u toegang tot de investeringswijsheid van een levende legende.
Buffett vermeed traditioneel technologiebedrijven omdat hij liever weg bleef van dingen die hij niet begreep. Maar vandaag is Apple (AAPL) zijn grootste positie, goed voor 24% van de verhandelde aandelenportefeuille van Berkshire Hathaway. De rest van zijn top vijf wordt aangevuld met Wells Fargo (WFC), Kraft Heinz (KHC), Bank of America (BAC) en Coca-Cola (KO).
Wanneer u Berkshire Hathaway koopt, krijgt u een groot deel van de Amerikaanse economie.
Amerikaanse aandelenkoersen worden bepaald door tal van factoren die te complex zijn om op te noemen. Eerlijk gezegd zou de lijst nooit eindigen, aangezien de potentiële risico's waarmee elk aandeel wordt geconfronteerd, is in theorie onbeperkt.
Maar hoe complex Amerikaanse aandelen ook lijken, internationale aandelen zijn dat nog veel meer. Naast alle risico's die u bij een Amerikaans aandeel tegenkomt, heeft u ook te maken met valutaschommelingen, tariefproblemen en politieke ontwikkelingen van over de hele wereld.
Toch nemen de Verenigde Staten slechts 15% van de wereldeconomie voor hun rekening. Dat betekent dat als u zich beperkt tot Amerikaanse aandelen, u mogelijk veel buitenlandse kansen misloopt.
Als je wereldwijd nat wilt worden, overweeg dan aandelen van Toyota (TM, $ 124,82). Toyota is, samen met Volkswagen (VLKAY) en Renault Nissan, een eeuwige kanshebber voor de titel 's werelds grootste autofabrikant qua verkoopcijfers. De aandelen worden zowel op de New York Stock Exchange als in Tokio verhandeld.
En tegen de huidige prijzen zijn ze redelijk aantrekkelijk geprijsd met slechts 8,3 keer de winst en 0,7 keer de omzet.
Charles Sizemore was lang GM, O en TM op het moment van schrijven.
10 waardeaandelen om te kopen voor 2019 en daarna
9 geweldige dividendgroeiaandelen om te kopen
10 hoogwaardige, snelgroeiende aandelen om te kopen
10 voordelige aandelen om te kopen voor 2020
De beste nieuwe aandelen om te kopen in 2020 (en 2 om te vermijden)
12 coronavirusaandelen om te kopen die niet ophouden
7 voordelige aandelen voor de 'Great Rotation'