Het verbaast me altijd hoeveel vermogende particulieren en gezinnen een van de belangrijkste onderdelen van pensioenplanning over het hoofd zien:de enorme hoeveelheid belastingen die ze mogelijk moeten betalen over hun socialezekerheidsuitkeringen.

Het is begrijpelijk. Ze zijn niet afhankelijk van de sociale zekerheid als basis voor hun pensioen, zoals de meeste Amerikanen doen. Voor veel gepensioneerden kan het verhogen van die maandelijkse cheque hun inkomensplan maken of breken. Maar degenen die $ 1 miljoen, of meerdere miljoenen, in hun portefeuille hebben gespaard, hebben mogelijkheden om meer met hun geld te doen dan de meeste mensen zouden denken. Deze mogelijkheden zijn onder meer het verlagen van de inkomstenbelasting, het verlagen van de belastingen op socialezekerheidsuitkeringen, het verlagen van Medicare-premies, het aftrekken van investeringskosten en meer.

De vraag die je jezelf zou moeten stellen is deze:ben ik per ongeluk op een cursus om decennia van hard werken en sparen te laten verslinden aan belastingen?

Mijn bedrijf beoordeelt elk jaar honderden portefeuilles. Het is frustrerend om te zien hoe mensen die hun hele leven ijverig hebben gespaard, zich bij hun pensionering in een positie bevinden die ik het 'regeringsplan' noem. Hoe en waar ze door de jaren heen geld hebben bespaard, bepaalt hoeveel geld ze aan inkomstenbelasting zullen betalen - mogelijk onnodig. Ze bevinden zich in deze positie omdat ze niet hebben nagedacht over hoe en wanneer ze na hun pensionering geld van deze rekeningen zouden halen.

Duimregels voor sociale zekerheid zijn niet perfect

Tegenwoordig benadrukken te veel mensen in het nieuws en de financiële advieswereld dat ze de sociale zekerheid op volledige pensioengerechtigde leeftijd moeten nemen om hun volledige uitkering te krijgen, en het feit dat door nog langer te wachten met indienen, de uitkering met 8% per jaar kan groeien vanaf volledige pensioengerechtigde leeftijd tot 70 jaar. Op basis van mijn ervaring met sociale zekerheid is dit algemene advies misschien niet geschikt, vooral niet voor de rijken.

Het probleem dat we zien is dat iedereen zijn voordelen aan de voorkant wil vergroten. Maar als er geen plan is om die dollars aan de achterkant een boost te geven, door meer van uw socialezekerheidsdollars voor uzelf te houden in plaats van ze aan Uncle Sam te geven, wat heeft het dan voor zin? Voor velen is het te laat tegen de tijd dat ze beseffen dat ze 20% tot 30% van hun sociale zekerheid zullen weggeven in de vorm van belastingen.

Het onthullende verhaal van een rijk stel

Hoewel de conventionele wijsheid zegt dat je, indien mogelijk, op 70-jarige leeftijd moet wachten en een aanvraag voor grotere socialezekerheidsuitkeringen moet indienen - iets wat hoogverdieners in veel gevallen aankunnen - is er een groeiend aantal stellen dat er beter aan zou doen om op leeftijd een aanvraag in te dienen. 62 en gebruiken dat inkomen om hun nestei te behouden en te bouwen. Hier is een recent voorbeeld om het concept te illustreren. We begeleidden een gezin waar de man op 62-jarige leeftijd met pensioen ging. Nu het salaris niet meer binnenkwam, stonden ze allebei op het punt om in de laagste belastingschijf terecht te komen sinds hun eerste baan:de schijf van 10%.

Het probleem dat onmiddellijk aan het licht kwam, is dat ze, net als veel Amerikanen, zullen proberen hun IRA en 401 (k) met pensioen te trekken. Dit zijn over het algemeen de belangrijkste rekeningen in termen van gespaarde bedragen door de werkjaren. Als dit gezin op 62-jarige leeftijd de sociale zekerheid niet zou inschakelen, zouden ze zwaar moeten putten uit pensioenrekeningen vóór belastingen. Op basis van het maandelijkse distributietarief dat nodig is om hun budget te behouden, zouden die dollars - belast tegen de huidige inkomstenbelastingtarieven - hen onmiddellijk in een hogere belastingschijf plaatsen (mogelijk de 22%-schijf onder de belastingtarieven van 2018).

Als ze zouden doorgaan en hun socialezekerheidsuitkeringen zouden ontvangen op 62-jarige leeftijd, zouden de maandelijkse distributiebedragen die nodig zijn van hun pensioenspaarrekeningen aanzienlijk kleiner zijn. Zoals we zullen laten zien, laat het verhaal van dit paar zien hoe zwaar het vervroegen van pensionering van iemands pensioenrekeningen kan leiden tot gemiste kansen voor samengestelde groei van activa over een pensionering van 20 tot 30 jaar.

Als ze hun sociale zekerheid op 62-jarige leeftijd zouden nemen - terwijl ze in een belastingschijf van 10% van 62 tot 70 jaar zouden zijn - zou het belastingbedrag dat ze zouden betalen over die socialezekerheidsuitkeringen minimaal zijn, mogelijk zelfs nul. Er zijn gevallen waarin onze gezinnen die uitstekend hebben gespaard op veel rekeningen met echte belastingdiversificatie in hun portefeuille, voor een groot deel van hun pensioen geen belasting betalen over hun socialezekerheidsuitkeringen (gebaseerd op de limieten van het basisbedrag van 2018, die van kracht zijn sinds 1983).

Hoe vroegtijdig instappen in de sociale zekerheid loont

Als dit gezin de socialezekerheidsuitkeringen zou uitstellen van 62 tot 66 jaar, zouden ze naar schatting bijna $ 146.000 aan socialezekerheidsbetalingen over die periode uitstellen. Ze zouden gedwongen worden om geld van hun pensioenrekeningen te halen om van te leven, waarbij ze een verwachte $ 51.372 aan federale belastingen betalen van 62 tot 66 jaar.

In plaats daarvan, als ze ervoor zouden kiezen om hun sociale zekerheid op 62-jarige leeftijd te nemen tegen een schijf van 10%, zouden de belastingbesparingen op die $ 146.000 aanzienlijk zijn. Door vroegtijdig te heffen en belastingen op pensioen- en makelaardijfondsen te minimaliseren, zou het gezin in dezelfde periode $ 9.768 aan belastingen verschuldigd zijn. Dat is een besparing van $ 41.604 aan belastingen aan het begin van hun pensioencarrière.

Om nog een stap verder te gaan, toen we bekeken wat de saldi van hun pensioenrekening zouden zijn bij het vergelijken van hetzelfde opnamepercentage, met hetzelfde rendement op hun activa (een portefeuillegewogen gemiddeld rendement van 4,47%). De geschatte aantallen* spraken voor zich.

• $122.000 meer op 65-jarige leeftijd: Als ze op 62-jarige leeftijd sociale zekerheid zouden nemen in plaats van 66, wordt hun gecombineerde rekeningsaldo op 65-jarige leeftijd geschat op $ 1,37 miljoen. Als ze de sociale zekerheid zouden uitstellen tot 66, wordt hun gecombineerde rekeningsaldo op 65-jarige leeftijd geschat op $ 1,248 miljoen. Dat is een verschil van $ 122.000:$ 122.000 meer op hun bankrekening op 65-jarige leeftijd als ze eerder begonnen met het nemen van sociale zekerheid.
• $ 144.000 meer op 75-jarige leeftijd: We evalueerden verder, tot de leeftijd van 75 jaar. Door op 62-jarige leeftijd sociale zekerheid te nemen, zou hun totale rekeningsaldo op 75-jarige leeftijd naar schatting $ 1,53 miljoen hebben bedragen. Als ze tot 66 jaar hadden gewacht met het nemen van een uitkering, kwam hun rekeningsaldo op 75 dollar uit op $ 1,386 miljoen. Dat is $ 144.000 meer op hun bankrekening door eerder de sociale zekerheid te nemen.
• $ 100.000 meer op 85-jarige leeftijd: Nu, op zoek naar de leeftijd van 85:door op 62-jarige leeftijd sociale zekerheid te nemen, zou hun rekeningsaldo op 85-jarige leeftijd in totaal $ 1,39 miljoen bedragen, tegenover $ 1,29 miljoen als ze later, op 66-jarige leeftijd, sociale zekerheid zouden nemen. Dat is een verschil van $ 100.000.
• $44.000 meer op 95-jarige leeftijd: Ten slotte keken we naar een horizon van 30 jaar tot 95-jarige leeftijd. Als ze op 62-jarige leeftijd hun sociale zekerheid zouden nemen, zou hun saldo op 95-jarige leeftijd in totaal ongeveer $ 1,14 miljoen bedragen, terwijl als ze op 66-jarige leeftijd sociale zekerheid zouden nemen, de Het saldo zou op 95-jarige leeftijd in totaal $ 1,096 miljoen bedragen. Dat is een verschil van $ 44.000, nog steeds positief.

Als je net als ik bent, wil ik $ 100.000+ meer op mijn pensioenrekeningen van begin 60 tot midden 70, wanneer ik nog steeds actief ben en in staat ben om te reizen en te genieten van de vruchten van mijn arbeid. Uiteindelijk levert het claimen op 62-jarige leeftijd op basis van hun huidige uitgaven mogelijk $ 44.000 meer op op latere leeftijd.

Waar het op neerkomt:wees grondig

Zoals u kunt zien, is sociale zekerheid een ingewikkeld onderwerp. Wees geïnformeerd. Praat met een financieel adviseur - een pensioenspecialist - over alle regels en strategieën die van toepassing zijn op het claimen van uw voordelen. U kunt ook een fiscalist en/of een boedeladvocaat bij het gesprek betrekken. Negeer dit belangrijke pensioenprobleem niet. Beslissingen over wanneer u aangifte moet doen en hoe u de sociale zekerheid kunt integreren in elk aspect van uw financiële plan, mogen niet als triviaal of bijzaak worden beschouwd.

Je hebt jaren gewerkt om in het systeem te betalen - wordt het niet tijd dat deze dollars voor je gaan werken?

* Deze cijfers houden rekening met federale belastingen met gebruikmaking van de standaardaftrek, belastingen op sociale zekerheid, RMD's, COLA's en gemiddelde inflatie.