Op 4 december ontving ik een sms van een kamergenoot van een universiteit met de vraag of ik dacht dat er nog een ronde van stimuleringsmaatregelen zou komen voordat het congres voor het jaar werd verdaagd. Hij is eigenaar van zes restaurants en bars die zich aan strenge bezettingslimieten houden en overleven dankzij afhaal-, PPP- en EIDL-leningen. In de huidige politieke omgeving, vertelde ik hem destijds, zou ik er nooit op wedden dat er een deal wordt gesloten, tenzij het deel uitmaakt van een veel grotere deal die nodig is om de federale overheid gefinancierd en open te houden. En ja hoor, op 27 december ondertekende president Trump met tegenzin de 5.593 pagina's tellende "Consolidated Appropriations Act of 2021". De grootste, per dollar, en langste, qua lengte, uitgavenrekening die ooit is goedgekeurd, omvat $ 900 miljard aan verlichting van het coronavirus.

In tegenstelling tot mijn vriend die een restaurant bezit, die dringend een nieuwe stimulans nodig heeft, is het onwaarschijnlijk dat jij - een gepensioneerde - thuis deze rekening zit te bestuderen, op zoek naar een reddingslijn. Dat gezegd hebbende, is het belangrijk om te weten wat er in deze rekening staat dat van invloed is op u, om ervoor te zorgen dat u zoveel mogelijk uit uw belastinggeld haalt.

1. U krijgt (waarschijnlijk) nog een cheque

In een wekenlange impasse tussen het Congres en president Trump, waar #MitchBetterHaveMyMoney trending was op Twitter, werd het stimuleringspakket aangenomen met zijn directe betalingen van $ 600 voor bepaalde belastingbetalers. Omdat het hele doel van deze stimuleringspakketten was om verlichting te bieden aan degenen die door het virus economische tegenslagen hebben gehad, zou je kunnen denken dat gepensioneerden, die niet aan het werk zijn, niet in aanmerking komen. Mis. De betalingen zijn uitsluitend gebaseerd op het aangepaste bruto-inkomen (AGI), niet op de arbeidsstatus of leeftijd. Elke belastingbetaler die getrouwd is en samen aangifte doet en een AGI van $ 150.000 of minder heeft, ontvangt de volledige $ 600, evenals in aanmerking komende kinderen van 17 jaar of jonger. Voor enkele filers is de AGI-limiet $ 75.000. Verlaagde bedragen zijn gebaseerd op uitfasering buiten die limieten.

Dankzij dit nieuwe stimuleringsgeld kun je je Comcast-rekening nu nog twee maanden betalen of een derde van een Peloton betalen. Als Joe Biden aan de macht komt, kan dat natuurlijk weer veranderen. Hij heeft een derde stimuleringscheque van $ 1.400 voorgesteld in zijn economisch stimuleringsplan van $ 1,9 biljoen. We zullen moeten afwachten wat daarmee gebeurt.

2. Mogelijk krijgt u in 2021 een belastingvoordeel van $ 600 voor liefdadigheidsdoeleinden

Ik bewonder de intentie hier, aangezien goede doelen veel van de mensen helpen die het meest zijn getroffen door de pandemie. De CARES-wet verhoogde het percentage van het bruto-inkomen dat u voor contante bijdragen kon afschrijven van 60% van het bruto-inkomen tot 100% van het bruto-inkomen. Het kwam ook neer op $ 300 boven de lijn liefdadigheidsaftrek voor degenen die de standaardaftrek nemen. De nieuwe kredietenwet verlengde de eerste tot 2021 en, in bepaalde gevallen, de laatste. Degenen die gezamenlijk een aanvraag indienen en de standaardaftrek nemen, kunnen in 2021 tot $ 300 aftrek per belastingbetaler krijgen, wat neerkomt op $ 600 per paar. In 2020 was de aftrek $ 300 per belastingaangifte, niet per persoon, dus gehuwde paren waren beperkt tot een aftrek van $ 300.

Het is belangrijk op te merken dat de percentage-van-AGI-limieten doorgaans alleen van toepassing zijn bij significante, eenmalige giften. Die geschenken komen vaak in de vorm van gewaardeerde aandelen of kapitaalgoederen, die rechtstreeks worden gedoneerd aan een liefdadigheidsinstelling, een trust of een door een donor geadviseerd fonds. Deze aanpassing sluit specifiek dat soort donaties uit. Het zou me verbazen als een slimme planner zou adviseren om je AGI naar nul te brengen met een geldgeschenk.

3. De AGI-vloer van 7,5% voor aftrek van medische kosten is verlengd

De kredietenwet bevat een onderafdeling met de titel "Belastingbetalerzekerheid en rampenbelastingverlichting van 2020". Blijkbaar was het gewoon te simpel om deze jaarlijkse activiteit "verlengers" te blijven noemen. Dit zijn de rekeningen die vaak, zoals ze aangeven, bepaalde bepalingen van de Internal Revenue Code verlengen met nog een jaar of twee, of met terugwerkende kracht voor het voorgaande jaar.

De verlenging van de 7,5% AGI-drempel voor aftrek van medische kosten is een overwinning voor gepensioneerden, die steeds hogere kosten voor gezondheidszorg zien. Dit schommelt al jaren tussen 7,5% en 10%. In tegenstelling tot veel 'extenders' was dit permanent (of in ieder geval totdat het congres van gedachten verandert) vastgepend op 7,5%.

Hier is een voorbeeld:John was ziek in 2020. Hij had een bruto-inkomen van $ 100.000 en medische kosten van $ 10.000. Met een drempel van 7,5% kan hij zijn medische kosten van meer dan $ 7.500 afschrijven op zijn schema A. Hij mag $ 2.500 afschrijven. Als de hindernis 10% was geweest, had hij alleen uitgaven van meer dan $ 10.000 of nul kunnen afschrijven.

4. Vereiste minimale uitkeringen zijn terug

Ons bedrijf werkt met gepensioneerden in de regio Washington, D.C., waar federale pensioenen gebruikelijk zijn en RMD's vaak meer hinderlijk dan noodzakelijk zijn. Dus ik was opgelucht toen de CARES-wet 2020 RMD's opschortte. Ik was opgewonden toen ik gemompel hoorde dat deze nieuwe rekening dat zou verlengen tot 2021. Mijn emotionele achtbaan ging weer naar het zuiden toen ik ontdekte dat een dergelijke voorziening in de definitieve rekening was weggelaten.

Nu RMD's weer in het spel zijn, hebben we te maken met een ietwat lastige situatie vanwege een bepaling in de SECURE Act. Die wet, die op 1 januari 2020 van kracht werd, verhoogde de RMD-beginleeftijd van 70½ naar 72 jaar voor degenen die op of na 1 juli 1949 waren geboren. Daarom kregen degenen die net waren begonnen met het nemen van deze uitkeringen tijdelijk uitstel. Degenen die op het punt stonden te beginnen, kregen een verlenging. De IRS legt een bijzonder forse boete op van 50% voor gemiste distributies, dus het is belangrijk dat u bevestigt wanneer u deze moet gaan gebruiken en hoeveel u moet nemen.

Ik hoop dat dit wetsvoorstel aanzienlijke steun zal bieden aan al degenen die tijdens een verschrikkelijk jaar zijn gewond. Ik hoop dat het betekent dat ik veilig mijn favoriete bars en restaurants kan bezoeken, inclusief die van mijn kamergenoot op de universiteit, voordat ze failliet gaan. Ten slotte hoop ik dat geen enkele gepensioneerde zijn meest waardevolle bezit - zijn tijd - heeft verspild met het lezen van de 5.593 pagina's die het Congres heeft geproduceerd. Alles wat je moet weten staat in de 800 woorden hierboven.